2008 সালে যখন হাউজিং মার্কেট ধসে পড়ে তখনও আমাদের অধিকাংশই বাড়ি কিনছিল না, বাকি অর্থনীতিকে এর সাথে নিয়ে এসেছিল। দশ বছর পরে, আমরা এখনও মহামন্দার হ্যাংওভারে বাস করছি। কিছুর জন্য, জিনিসগুলি দেখা যাচ্ছে, কিন্তু অন্যদের জন্য, আমাদের সন্দেহজনক থাকতে হবে৷

ক্যালিফোর্নিয়া বিশ্ববিদ্যালয়ের অর্থনীতিবিদরা, বার্কলে, সবেমাত্র বন্ধকী শিল্পের একটি বিশ্লেষণ প্রকাশ করেছেন যা আমাদের উদ্বিগ্ন হওয়া উচিত। গতবার, বন্ধকী শিল্প বড় ব্যাঙ্কগুলির বাজির কারণে আলাদা হয়ে গেছে যে আপনি বাড়ির মালিকানাকে স্টক মার্কেট-স্টাইলের বিনিয়োগের ক্ষেত্রে পরিণত করতে পারেন। (এটি কীভাবে কমে গেছে তা একটি সুন্দর দেখার জন্য, দ্য বিগ শর্ট দেখুন , অথবা ক্র্যাশ কোর্সের লোকেরা নীচের সমস্ত ব্যাখ্যা দেখুন।)

ফেডারেল রিজার্ভের সহকর্মীদের সাথে কাজ করা বার্কলে অর্থনীতিবিদরা এখন বিশ্বাস করেন যে তারা এই সময় ননব্যাঙ্ক ঋণদাতাদের মধ্যে একই ধরনের সমস্যার লক্ষণ দেখতে শুরু করছেন। 2016 সালে, PennyMac, AmeriHome Mortgage, এবং Stearns Lending এর মতো কোম্পানিগুলি সমস্ত বন্ধকের অর্ধেক নিয়ে গঠিত; 2007 সালে, তারা ছিল মাত্র 20 শতাংশ। তারা ফেডারেল হাউজিং অ্যাডমিনিস্ট্রেশন এবং ইউ.এস. ডিপার্টমেন্ট অফ ভেটেরান্স অ্যাফেয়ার্স দ্বারা নিশ্চিত করা ঋণের প্রায় তিন-চতুর্থাংশও কভার করে, তাই তাদের নাগাল তুচ্ছ নয়৷

সবচেয়ে সমস্যাযুক্ত বিষয় হল যে ননব্যাঙ্ক ঋণদাতাদের কাছে জরুরী অবস্থা হলে ফিরে আসার জন্য নগদ অর্থের বিশাল মজুদ নেই - উদাহরণস্বরূপ, যদি হঠাৎ করে তাদের অনেক বন্ধকী-ধারক অর্থ প্রদান করতে না পারেন কারণ তারা কাজ খুঁজে পাচ্ছেন না। নন-ব্যাংক ঋণদাতারা দেশের সবচেয়ে দুর্বল সম্প্রদায়ের জন্য লাইফলাইন, এবং একটি পতন পুরো অর্থনীতিতে ব্যাপকভাবে ছড়িয়ে পড়বে। আপনি যদি একটি বন্ধক নিয়ে চিন্তিত হন, হয় আপনার কাছে এখনও নেই বা আপনি যেটি পরিশোধ করছেন, আপনার ঋণদাতার স্বাস্থ্য পরীক্ষা করার জন্য একজন প্রতিনিধির সাথে কথা বলুন। আপনি যদি সন্তুষ্ট না হন, তাহলে অন্যান্য বিকল্পগুলি পরীক্ষা করার সময় হতে পারে৷