অভিষেক বহু বছর ধরে মিউচুয়াল ফান্ডে SIP-এর পাশাপাশি একলাফে বিনিয়োগ করছেন। যাইহোক, তিনি নিশ্চিত নন কিভাবে তার বিনিয়োগের রিটার্ন পরিমাপ করা উচিত।
তার বর্তমান বিবৃতি তাকে বলে যে প্রায় 8 বছরে, মোট বিনিয়োগের পরিমাণ হল 2.31 লক্ষ এবং বর্তমান বাজার মূল্য হল 4.10 লক্ষ৷ সে ভাবছে যদি তার রিটার্ন 70% হয়।
অবশ্যই, এটি তার প্রত্যাবর্তন কিন্তু শুধুমাত্র মোট একটি। সাধারণত, প্রতি বছর বা বার্ষিক হিসাবে রিটার্ন প্রকাশ করা হয়। এটির একটি সাধারণভাবে ব্যবহৃত পরিমাপ হল CAGR বা চক্রবৃদ্ধি বার্ষিক বৃদ্ধির হার।
CAGR =((বর্তমান মূল্য/মূল বিনিয়োগ)^(বছরের 1/সংখ্যা)) -1।-এর সূত্র
অভিষেকের জন্য, উপরের সূত্রটি ব্যবহার করে, তার বিনিয়োগের CAGR বছরে 7.4%।
এখন CAGR এর সাথে একটি সমস্যা আছে। এটি একটি একক বিনিয়োগ লেনদেনের বার্ষিক রিটার্ন পয়েন্ট থেকে পয়েন্ট পরিমাপের জন্য সবচেয়ে উপযুক্ত। তাই, অভিষেক যদি তার প্রথম বিনিয়োগের রিটার্ন জানতে চান, তাহলে তিনি CAGR ব্যবহার করতে পারেন।
যাইহোক, যখন সময়ের সাথে সাথে বিনিয়োগের একটি সিরিজ করা হয়, যার মধ্যে লেনদেন যেমন প্রত্যাহার, লভ্যাংশ, সুইচ ইত্যাদি। রিটার্ন গণনা করার আরও ভাল উপায় হল XIRR।
আগেই উল্লেখ করা হয়েছে, XIRR বা এক্সটেন্ডেড ইন্টারনাল রেট অফ রিটার্ন হল বিনিয়োগের উপর রিটার্ন গণনা করার একটি পদ্ধতি যেখানে বিভিন্ন সময়ে বিভিন্ন সময়ে বিভিন্ন লেনদেন হয়।
অভিষেকের পোর্টফোলিওর ক্ষেত্রেই ধরুন। তিনি একটি প্রাথমিক একক বিনিয়োগ করেছেন। তার একটি চলমান সিস্টেমেটিক ইনভেস্টমেন্ট প্ল্যান বা এসআইপিও ছিল যেখানে প্রতি মাসে একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ অর্থ বিনিয়োগ করা হয়।
এই ধরনের বিনিয়োগের নগদ প্রবাহের জন্য XIRR হল একটি ভাল মূল্যায়ন।
আপনি কিভাবে XIRR গণনা করবেন?
MS Excel এর সাথে XIRR গণনা করা সহজ।
একটি এক্সেল ফাইলের দুটি কলামে আপনার সমস্ত লেনদেনের মান এবং তারিখগুলি লিখুন৷ এই টেবিলের নীচে, বর্তমান তারিখ এবং পোর্টফোলিওর বর্তমান মান লিখুন। তারপর XIRR সূত্র প্রয়োগ করুন। এটি এমএস এক্সেলের একটি অন্তর্নির্মিত সূত্র।
টেবিলে, সমস্ত লাল রঙের সংখ্যা হল বিনিয়োগের পরিমাণ। বিয়োগ সংখ্যা একটি নগদ বহির্গমন নির্দেশ করে। রুপি 15 জানুয়ারী, 2017 অনুযায়ী এই বিনিয়োগের বর্তমান বাজার মূল্য হল 4.10 লাখ।
এখন, আমরা XIRR সূত্র প্রয়োগ করব। টেবিলের নীচের একটি কক্ষে, =XIRR লিখুন এবং একটি সূত্র টিপ প্রদর্শিত হবে, যা এইরকম কিছু পড়ে:
=XIRR(মান, তারিখ, [অনুমান])
সুতরাং, XIRR গণনা করার জন্য আপনার 3টি ইনপুট প্রয়োজন – মান, তারিখ এবং একটি আনুমানিক রিটার্ন। আমাদের কাছে এক্সেল ফাইলে প্রথম দুটি রয়েছে।
সূত্রে প্রয়োজনীয় তথ্য সরবরাহ করতে, সমস্ত বিনিয়োগকৃত পরিমাণ এবং তারিখের মান ও তারিখের জন্য বর্তমান মান চিত্র নির্বাচন করুন। অনুমান উপেক্ষা করুন।
এন্টার টিপুন এবং আপনি ফলাফল পাবেন। XIRR হল 11.4%। এটি 7.4% এর CAGR-এর সাথে তুলনা করুন। অভিষেকের বিনিয়োগ CAGR দ্বারা নির্দেশিত তুলনায় অনেক ভালো করছে৷
৷আপনি সহজভাবে আপনার CAMS একত্রিত লেনদেন বিবৃতি Unovest-এ আপলোড করতে পারেন এবং অবিলম্বে আপনার ফোলিও অনুযায়ী এবং মোট পোর্টফোলিও XIRR জানতে পারেন।
1 ক্লিকে Unovest-এ কীভাবে আপনার মিউচুয়াল ফান্ড পোর্টফোলিও আপলোড করবেন তা এখানে দেওয়া হল। একবার আপনি আপলোড করলে, শুধু রিপোর্ট দেখতে এগিয়ে যান এবং XIRR জানুন।
XIRR হল আপনার ব্যক্তিগত রিটার্নের হার। এটি আপনার বিনিয়োগের প্রকৃত রিটার্ন। মিউচুয়াল ফান্ড ফ্যাক্টশিট দ্বারা দেখানো রিটার্ন ভিন্ন এবং ফান্ডের ক্ষেত্রে প্রযোজ্য, আপনার নয়।
আবেদনের দৃষ্টিকোণ থেকে, যেকোনও বিনিয়োগ পোর্টফোলিও যার একাধিক নগদ প্রবাহ একটি সময় ধরে ঘটছে, XIRR গণনা থেকে উপকৃত হতে পারে। এটি আপনার ULIP, এনডাউমেন্ট বা অর্থ ফেরত নীতি, আপনার স্টক মার্কেট পোর্টফোলিও, আপনার EPF, PPF বা NPS অ্যাকাউন্ট হতে পারে। আসলে, আপনি আপনার পোর্টফোলিও রিটার্ন জানতে সেগুলিকে একত্রিত করতে পারেন।
তাই, আসুন আমরা আপনাকে জিজ্ঞাসা করি, আপনার পোর্টফোলিও রিটার্ন কি?