রিয়েল এস্টেট বিগত 20 বছরে সেরা-সম্পাদিত বিনিয়োগগুলির মধ্যে একটি, যা S&P 500 সূচক, বৃদ্ধির স্টক, মূল্য স্টক, বন্ড, স্বর্ণ এবং প্রায় প্রতিটি অন্যান্য সম্পদ শ্রেণীর তুলনায় সমৃদ্ধ রিটার্ন পোস্ট করে৷
গত বছর কোভিড-সম্পর্কিত মন্দার পরে, রিয়েল এস্টেট ইনভেস্টমেন্ট ট্রাস্ট (REITs) এবং REIT এক্সচেঞ্জ-ট্রেডেড ফান্ড (ETFs) 2021 সালে পুনরুজ্জীবিত হয়েছে, ভ্যাকসিন রোলআউট, অব্যাহত কম সুদের হার এবং মার্কিন অর্থনীতিকে শক্তিশালী করার ফলে শক্তিশালী লাভ ডেলিভারি করেছে।
মুদ্রাস্ফীতি সুরক্ষা, আয় এবং নিরাপত্তা প্রদানের ক্ষমতার কারণে, REITs অনেক বিনিয়োগকারী পোর্টফোলিওতে একটি উপযুক্ত স্থান খুঁজে পায়। কিন্তু যদিও ব্যক্তিগত রিয়েল এস্টেট স্টক রাখার ক্ষেত্রে কোনো ভুল নেই, REIT ETF-এর মালিকানা প্রায়ই একটি ভাল পছন্দ হতে পারে।
রিয়েল এস্টেট তহবিলের দুটি সুবিধার মধ্যে রয়েছে তাত্ক্ষণিক বৈচিত্র্যকরণ এবং খুব কম খরচে পেশাদার পোর্টফোলিও পরিচালনা।
REIT ETF-এর আর একটি প্রো হল বৈচিত্র্য; REIT বিনিয়োগ গবেষণার শীর্ষস্থানীয় বৈশ্বিক প্রযোজক Nareit-এর মতে, বিনিয়োগকারীরা 30টি বিভিন্ন পণ্যের মধ্যে থেকে বেছে নিতে পারেন। সক্রিয় এবং নিষ্ক্রিয় বিনিয়োগ শৈলী, মান, আয় এবং বৃদ্ধির অভিযোজনের জন্য ডিজাইন করা রিয়েল এস্টেট তহবিল রয়েছে এবং যেগুলি রিয়েল এস্টেট বিভাগগুলির জন্য সর্বাধিক এক্সপোজার তৈরি করে৷
প্রতিটি বিনিয়োগ শৈলীর জন্য এখানে সাতটি REIT ETF রয়েছে৷৷ এগুলি অসংখ্য শিল্পের প্রতিনিধিত্ব করে এবং বিভিন্ন বিনিয়োগের পদ্ধতি এবং লক্ষ্যগুলিকে সম্বোধন করে, তাই আপনি যে ধরনের বিনিয়োগকারীই হোন না কেন, এখানে সম্ভবত একটি কম খরচের বিকল্প রয়েছে যা আপনার লক্ষ্যগুলির সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ৷
JPMorgan BetaBuilders MSCI US REIT ETF (BBRE, $100.43) হল একটি প্যাসিভভাবে পরিচালিত REIT ETF যার একটি মোচড়।
এই তহবিলটি ছোট এবং মিড-ক্যাপ উভয় স্টক সহ মার্কিন ইক্যুইটি REIT বাজারের কর্মক্ষমতার সাথে মেলানোর চেষ্টা করে এবং MSCI US REIT কাস্টম ক্যাপড সূচকের সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ অন্যান্য এক্সচেঞ্জ-ট্রেডেড ফিউচারে এর সম্পদের 20% পর্যন্ত বিনিয়োগ করতে পারে। - ETF এর অন্তর্নিহিত বেঞ্চমার্ক।
REIT ETF-এর মধ্যে BBRE উল্লেখযোগ্য অ্যাপার্টমেন্ট সেক্টরে এর ঘনত্বের জন্য, যা এর পোর্টফোলিওর প্রায় 24% প্রতিনিধিত্ব করে। অ্যাপার্টমেন্ট REITs 2021 সালের প্রথম পাঁচ মাসে প্রায় 30% বৃদ্ধি পেয়েছে রেকর্ড-কম আবাসন সরবরাহের প্রতিক্রিয়ায় যার কারণে ভাড়ার হার বেড়েছে।
ETF-এর শীর্ষ হোল্ডিংগুলির মধ্যে রয়েছে আবাসিক REITs যেমন AvalonBay Communities (AVB), অফিস বিল্ডিং এবং ল্যাবরেটরি বিশেষজ্ঞ Alexandria Real Estate Equities (ARE), লজিস্টিক REIT Prologis (PLD), ডেটা সেন্টার রিয়েল এস্টেট প্লে ইকুইনিক্স (EQIX) এবং স্ব-স্টোরেজ REIT পাবলিক স্টোরেজ (PSA)।
তহবিলের ওজন বাজার মূলধন দ্বারা নির্ধারিত হয়, তাই যদি একটি REIT বড় হয়, তাহলে এটির দায়িত্বে থাকে। যদিও এই ETF-এর 138টি হোল্ডিং রয়েছে, তবে এর শীর্ষ 10টি অবস্থান এটির পোর্টফোলিওর প্রায় 39% প্রতিনিধিত্ব করে।
এটি একটি অপেক্ষাকৃত নতুন রিয়েল এস্টেট তহবিল, জুন 2018 সালে প্রতিষ্ঠিত, যা এ পর্যন্ত শক্তিশালী লভ্যাংশ বৃদ্ধি করেছে। 2019 সালে লভ্যাংশ 37% এবং 2020 সালে 29% বেড়েছে। আরও চিত্তাকর্ষক হল যে 0.11% ব্যয় অনুপাত বজায় রেখে বড় লভ্যাংশ লাভ করা হয়েছে যা REIT ETF-এর মধ্যে নিম্ন প্রান্তে রয়েছে।
পোর্টফোলিও জুড়ে BBRE-এর তুলনামূলক উচ্চ গড় মূল্যায়ন থেকে বৃদ্ধির স্টকের প্রতি পক্ষপাতিত্ব স্পষ্ট। সুতরাং JPMorgan BetaBuilders MSCI US REIT ETF সম্ভবত বিনিয়োগকারীদের মূল্যবান হওয়ার চেয়ে প্রবৃদ্ধির সন্ধানকারীদের কাছে বেশি আবেদন করবে৷
এই REIT তহবিলটি 2021 সালে তার সমকক্ষদের সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ কাজ করেছে, জুলাইয়ের শেষ পর্যন্ত 27% বৃদ্ধি পেয়েছে এবং গত তিন বছরে মোট 38% রিটার্ন জেনারেট করেছে।
JPMorgan প্রদানকারী সাইটে BBRE সম্পর্কে আরও জানুন।
প্যাসিভ বিনিয়োগকারীদের জন্য আরেকটি পছন্দ হল Schwab US REIT ETF (SCHH, $47.92)। SCHH রিয়েল এস্টেট স্টকগুলির একটি বিস্তৃত নির্বাচনও অফার করে, তবে একটি সংকীর্ণ ফোকাস সহ যা হাইব্রিড REITs এবং বন্ধকী REITs বাদ দেয়৷ এর হোল্ডিংগুলি REIT-এর মধ্যে সীমাবদ্ধ যা সরাসরি রিয়েল এস্টেটের মালিক৷
৷শোয়াব ইটিএফ খুব ছোট সংস্থাগুলিকেও বাদ দেয়। SCHH পোর্টফোলিওতে অন্তর্ভুক্ত হওয়ার জন্য, কোম্পানিগুলির বাজার মূল্য কমপক্ষে $200 মিলিয়ন হতে হবে। এই 142-স্টক পোর্টফোলিওর ওজনের 43% জন্য শীর্ষ 10টি অবস্থান।
বর্তমানে শীর্ষ পাঁচটি হোল্ডিংয়ের মধ্যে রয়েছে টেলিকমিউনিকেশনস REITs American Tower (AMT) এবং ক্রাউন ক্যাসেল ইন্টারন্যাশনাল (CCI), ডেটা সেন্টার REIT Digital Realty Trust (DLR), পাশাপাশি Prologis এবং Equinix। যদিও মর্টগেজ REITs বাদ দেওয়ার ফলে এই Schwab ETF এর কিছু সমকক্ষের তুলনায় কিছুটা কম ফলন পাওয়া যায়, এটি ক্রমবর্ধমান সুদের হারের প্রভাব কমিয়ে এর পোর্টফোলিওর নিরাপত্তাও বাড়ায়।
SCHH এর আরেকটি সুবিধা হল দারুণ ক্রয়ক্ষমতা। ফান্ডের 0.07% ব্যয় অনুপাত REIT ETF-এর মধ্যে সর্বনিম্ন৷
বছরের শুরু থেকে জুলাই পর্যন্ত Schwab US REIT ETF-এর শেয়ার 26% বেড়েছে। তহবিলের কার্যকারিতা তিন বছরে ভিন্ন হয়েছে, যদিও, শোয়াব ইটিএফ শুধুমাত্র 22% রিটার্ন করেছে, যা তার কিছু সমকক্ষের চেয়ে কম। এটি মহামারী চলাকালীন বিশুদ্ধ-ইকুইটি REIT-এর বৃহত্তর-ভিত্তিক রিয়েল এস্টেট সূচকগুলি কম পারফর্ম করার ফলাফল হতে পারে৷
যদি বিনিয়োগকারীদের মনোভাব বৃদ্ধি থেকে মূল্যের দিকে পরিবর্তিত হয়, তাহলে Schwab US REIT ETF-এর শেয়ার অন্যান্য ফান্ডের তুলনায় দ্রুত মূল্যবান হতে পারে। SCHH সমস্ত REIT ETF-এর মধ্যকার তুলনায় সামান্য কম গড় পোর্টফোলিও মূল্যায়ন করে।
Schwab প্রদানকারী সাইটে SCHH সম্পর্কে আরও জানুন।
ক্রমবর্ধমান মুদ্রাস্ফীতির উপর একটি অস্বাভাবিক REIT ETF খেলা হল Nuveen শর্ট-টার্ম REIT ETF (NURE, $35.68)।
এই বিশেষায়িত ETF REIT-এ বিনিয়োগ করে যা স্বল্প-মেয়াদী লিজ সহ সম্পত্তির মালিক, যেগুলি ক্রমবর্ধমান ভাড়ার হারকে পুঁজি করার জন্য সর্বোত্তম অবস্থানে রয়েছে। এই স্বল্প-মেয়াদী ফোকাস প্রতিফলিত করে, এর বিনিয়োগের প্রায় 50% অ্যাপার্টমেন্ট REIT-তে, তবে ETF-এর হোটেল, স্ব-সঞ্চয়স্থান এবং তৈরি আবাসন সম্পত্তিতেও বড় ধরনের বরাদ্দ রয়েছে।
এর সংকীর্ণ ফোকাসের একটি ফলাফল হল একটি ছোট পোর্টফোলিও। NURE মাত্র 35টি স্টকের মালিক। শীর্ষ হোল্ডিংগুলির মধ্যে রয়েছে আবাসিক-কেন্দ্রিক নাটক যেমন মিড-আমেরিকা অ্যাপার্টমেন্ট কমিউনিটি (MAA), সান কমিউনিটি (SUI), American Homes 4 Rent (AMH), Camden Property Trust (CPT) এবং UDR (UDR)। এবং শীর্ষ 10টি অবস্থান ETF এর মোট সম্পদের 52% নিয়ে গঠিত।
একটি স্বল্প-মেয়াদী ফোকাস এই Nuveen ফান্ডের কিছুটা উন্নত পোর্টফোলিও টার্নওভার এবং সক্রিয় ব্যবস্থাপনার ফলে এটির তুলনামূলকভাবে উচ্চ 0.35% ব্যয় অনুপাত হয়েছে।
তা সত্ত্বেও, নুভিন স্বল্প-মেয়াদী REIT ETF-এর মূল্য একটি মুদ্রাস্ফীতি হেজ হিসাবে 2021 সালে বিনিয়োগকারীদের দ্বারা স্বীকৃত হয়েছে৷ জুলাইয়ের শেষ পর্যন্ত এর শেয়ারগুলি একটি শিল্প-নেতৃস্থানীয় 34% বেড়েছে৷ এবং তহবিলের মধ্য-মেয়াদী আয় আরও ভাল REIT ETF-এর সাথে প্রতিযোগিতামূলক, NURE তিন বছরে প্রায় 30% রিটার্ন দিয়ে।
Nuveen প্রদানকারী সাইটে NURE সম্পর্কে আরও জানুন।
বিনিয়োগকারীদের জন্য ন্যূনতম ব্যয় এবং বিস্তৃত, সবচেয়ে বৈচিত্র্যময় REIT পোর্টফোলিও, Vanguard Real Estate ETF (VNQ, $106.52) একটি হোম রান হিট। VNQ-এ স্টোরেজ এবং হাউজিং থেকে শুরু করে অফিস, ডেটা সেন্টার, অবকাঠামো, হোটেল এবং খুচরা REITs পর্যন্ত বিভিন্ন ধরনের রিয়েল এস্টেট হোল্ডিং পাওয়া যায়। এই সূচীকৃত ETF সব মিলিয়ে 172টি স্টকের মালিক, যা একটি অতি-প্রতিযোগীতামূলক 0.12% ব্যয় অনুপাতে দেওয়া হয়৷
ভ্যানগার্ড তহবিল বাজার মূল্যের উপর ভিত্তি করে স্টকগুলির ওজন নির্ধারণ করে, তাই এটি কিছুটা শীর্ষ-ভারী হতে থাকে। এটি তার শীর্ষ 10 হোল্ডিং দ্বারা প্রমাণিত, যা মোট সম্পদের 45% প্রতিনিধিত্ব করে। বর্তমানে আমেরিকান টাওয়ার, প্রোলোজিস, ক্রাউন ক্যাসেল ইন্টারন্যাশনাল, ইকুইনিক্স এবং পাবলিক স্টোরেজে এর বৃহত্তম অবস্থান।
তহবিলের লক্ষ্য উচ্চ বর্তমান আয় এবং কিছু উপলব্ধি সম্ভাবনা তৈরি করা। ভ্যানগার্ড রিয়েল এস্টেট ETF 3.0% লভ্যাংশ প্রদান করে আয়ের ক্ষেত্রে উৎকর্ষ সাধন করে, যা S&P 500-এর বর্তমান আয়ের দ্বিগুণেরও বেশি।
এই ETF 2021 সালে এ পর্যন্ত চমৎকারভাবে বেড়েছে, S&P 500-কে ছাড়িয়ে যাওয়ার জন্য জুলাইয়ের শেষ পর্যন্ত 25% বেড়েছে। পারফরম্যান্সও মাঝারি মেয়াদে উৎকৃষ্ট হয়েছে। ভ্যানগার্ড রিয়েল এস্টেট ETF এক বছরের মোট রিটার্ন 35% এবং তিন বছরের মোট রিটার্ন 45% জেনারেট করেছে।
VNQ এর বিস্তৃতভাবে বৈচিত্র্যময় পোর্টফোলিও, কম ব্যয়ের অনুপাত এবং চমৎকার ট্র্যাক রেকর্ড এটিকে বিনিয়োগকারীদের জন্য সেরা REIT ETFগুলির মধ্যে একটি করে তুলেছে৷
ভ্যানগার্ড প্রদানকারী সাইটে VNQ সম্পর্কে আরও জানুন।
মহামারী-পরবর্তী পুনরুদ্ধার থেকে সবচেয়ে বেশি উপকৃত হতে পারে এমন রিয়েল এস্টেট বিভাগের সর্বাধিক এক্সপোজারের জন্য বিনিয়োগকারীরা ইনভেসকো অ্যাক্টিভ ইউএস রিয়েল এস্টেট ETF বিবেচনা করতে চাইতে পারেন (PSR, $108.41)।
এই ETF, যা 2008 সালে চালু হয়েছিল, সক্রিয়ভাবে অভিজ্ঞ ফান্ড ম্যানেজার জো রদ্রিগেজ দ্বারা পরিচালিত হয়৷ পিএসআর-এর একটি মূল্য ফোকাস রয়েছে এবং ঝুঁকি ব্যবস্থাপনার পাশাপাশি আকর্ষণীয় মূল্যের REIT স্টকগুলিতে বিনিয়োগ করতে চায়; এর পোর্টফোলিও মাসিক ভিত্তিতে পুনঃমূল্যায়ন করা হয়, যার ফলে তুলনামূলকভাবে উচ্চ 51% টার্নওভার হয়।
উচ্চ গবেষণা ব্যয়ের কারণে, এই তহবিলটি অন্যান্য REIT ETF-এর তুলনায় দামী, যদিও সক্রিয়ভাবে পরিচালিত তহবিলের জন্য এটির কিছুটা সমৃদ্ধ 0.35% ব্যয়ের অনুপাত এখনও কম। যাইহোক, সক্রিয় ব্যবস্থাপনা পোর্টফোলিওটিকে দ্রুত সর্বোত্তম-পারফর্মিং REIT বিভাগে স্থানান্তরিত করার অনুমতি দেয়, যা বর্তমানে অবকাঠামো এবং ডেটা সেন্টার অন্তর্ভুক্ত করে।
Invesco অ্যাক্টিভ ইউ.এস. রিয়েল এস্টেট ETF-এর শীর্ষ পাঁচটি হোল্ডিংয়ের মধ্যে রয়েছে টেলিকম REITs SBA কমিউনিকেশনস (SBAC), আমেরিকান টাওয়ার এবং ক্রাউন ক্যাসেল ইন্টারন্যাশনাল, সেইসাথে ডেটা সেন্টার কোরসাইট রিয়েলটি (COR) এবং ডিজিটাল রিয়েলটি ট্রাস্ট। ETF এর সংকীর্ণ ফোকাসের ফলে কম হোল্ডিং হয়; এই ETF মাত্র 82টি স্টকের মালিক। যাইহোক, Invesco তহবিল তার কিছু REIT ETF সমকক্ষের তুলনায় কম ঘনীভূত, যার শীর্ষ 10টি অবস্থান মোট সম্পদের মাত্র 37% প্রতিনিধিত্ব করে।
যদিও প্রতি বছর লভ্যাংশ বাড়ে না, ইনভেসকো হল এমন কয়েকটি REIT ETF-এর মধ্যে একটি যা ঘন ঘন লভ্যাংশ বাড়ায়। বার্ষিক লভ্যাংশ বৃদ্ধি পাঁচ বছরে 9% অতিক্রম করেছে। এটি PSR কে বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি কঠিন পছন্দ করে তোলে যারা ক্রমবর্ধমান আয় চায়।
পারফরম্যান্স অনুসারে, PSR 2021 সালে তার ETF কাউন্টারপার্টগুলিকে ঘনিষ্ঠভাবে ট্র্যাক করেছে, জুলাইয়ের শেষের দিকে প্রায় 25% লাভ করেছে। তহবিলটি মাঝারি মেয়াদে তার সমবয়সীদের বেশিরভাগকে ছাড়িয়ে গেছে। ইনভেসকো অ্যাক্টিভ ইউ.এস. রিয়েল এস্টেট ইটিএফ-এ একটি বিনিয়োগ বিগত তিন বছরে 32% ফেরত দেবে৷
Invesco প্রদানকারী সাইটে PSR সম্পর্কে আরও জানুন।
যদি বড় লভ্যাংশ একটি অগ্রাধিকার হয়, Invesco KBW প্রিমিয়াম ইইল্ড ইক্যুইটি REIT ETF (KBWY, $23.65) এর অসাধারণ 6.5% লভ্যাংশের জন্য একটি স্ট্যান্ডআউট। অন্তর্নিহিত সূচক এটি ট্র্যাক করে - KBW Nasdaq প্রিমিয়াম ইইল্ড ইক্যুইটি REIT সূচক, ছোট- এবং মিড-ক্যাপ ইক্যুইটি REIT গুলি নিয়ে গঠিত যা প্রতিযোগিতামূলক লভ্যাংশের অফার করে৷
কিন্তু এই ETF যে যথেষ্ট উচ্চ ঝুঁকি উপস্থাপন করে তা লক্ষ করা গুরুত্বপূর্ণ।
একটির জন্য, লার্জ-ক্যাপ REIT-গুলিকে এই পোর্টফোলিও থেকে বাদ দেওয়া হয়েছে, এবং এটির একটি স্বতন্ত্র ছোট-ক্যাপ ফোকাস রয়েছে, যা এই ETF-কে এর প্রথাগত সূচীকৃত সমকক্ষগুলির তুলনায় কিছুটা ঝুঁকিপূর্ণ করে তুলতে পারে। কেবিডব্লিউওয়াইতে শুধুমাত্র 28টি স্টক যেমন পছন্দের অ্যাপার্টমেন্ট কমিউনিটি (এপিটিএস) এবং অফিস প্রপার্টিজ ইনকাম ট্রাস্ট (ওপিআই) এর একটি শক্ত পোর্টফোলিও রয়েছে।
ছোট-ক্যাপ REIT গুলি মহামারী দ্বারা সবচেয়ে নেতিবাচকভাবে প্রভাবিত হয়েছিল, তাই অবাক হওয়ার কিছু নেই যে এই Invesco পণ্যটি 2021 সালের শুরুতে কম পারফর্ম করেছে, জুলাইয়ের শেষের দিকে শেয়ার মাত্র 16% বেড়েছে। মাঝারি মেয়াদে কর্মক্ষমতাও পিছিয়ে গেছে; এই ETF গত তিন বছরে প্রায় 32% কমেছে।
অন্যান্য বিবেচ্য বিষয় হল ETF-এর 0.35% ব্যয় অনুপাত, যা একটি সূচক পণ্যের জন্য উচ্চ এবং মাসিক লভ্যাংশ যা 2021 সালে ক্রমাগতভাবে হ্রাস পাচ্ছে, একটি ছোট অগ্রগামী ডিভিডেন্ড ইল্ডের পরামর্শ দেয়।
যদিও ঐতিহাসিক নিম্ন কর্মক্ষমতা ছোট-ক্যাপ REITs পুনরুদ্ধার করার ফলে বাইরের আয়ের সম্ভাবনা নির্দেশ করতে পারে, এই ETF অত্যন্ত ঝুঁকি-সহনশীল বিনিয়োগকারীদের জন্য সবচেয়ে উপযুক্ত। এটির সর্বোত্তম ব্যবহার হতে পারে একটি বৃহত্তর, বৈচিত্রপূর্ণ REIT ETF পোর্টফোলিওর বৃদ্ধির উপাদান এবং ছোট, দ্রুত-বর্ধনশীল REIT-এর এক্সপোজার লাভের একটি টুল।
Invesco প্রদানকারীর সাইটে KBWY সম্পর্কে আরও জানুন।
গ্লোবাল এক্স সুপার ডিভিডেন্ড REIT ETF (SRET, $9.73) তার কৌশলের জন্য কোন ক্ষমা চায় না, যা অস্বাভাবিক উপায়ে REIT সেক্টরে সর্বোচ্চ সম্ভাব্য ফলন তাড়া করে। এই তহবিল বিশ্বব্যাপী সর্বোচ্চ ফলনকারী REITs খোঁজে যখন সবচেয়ে বেশি উদ্বায়ীতা আছে তাদের প্রত্যাখ্যান করে। পরবর্তী কৌশলটির উদ্দেশ্য হল উচ্চ ফলন কম বিপজ্জনক করে তোলার মাধ্যমে বিটা নিয়ন্ত্রণ করা।
যদিও ETF আন্তর্জাতিকভাবে বিনিয়োগ করতে পারে, তবে বর্তমানে এর বিনিয়োগগুলি মাত্র পাঁচটি দেশের উপর দৃষ্টি নিবদ্ধ করা হয়েছে। নিট সম্পদের 70% এরও বেশি মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রে, তারপরে কানাডা (11%), অস্ট্রেলিয়া (10%), সিঙ্গাপুর (6%) এবং মেক্সিকো (3%)।
বিশ্বব্যাপী উচ্চ-ফলন ফোকাসের কারণে, এই ETF-এর শীর্ষ স্টকগুলি বেশিরভাগ মার্কিন বিনিয়োগকারীদের কাছে অপরিচিত শোনাতে পারে। ফান্ডের শীর্ষ ১০টি হোল্ডিং হল আয়রন মাউন্টেন (IRM), Chimera Investment (CIM), Vereit (VER), MGM Growth Properties (MGP), WP Carey (WPC), Arbor Realty Trust (ABR), Industrial Logistics Properties Trust (ILPT) , অস্ট্রেলিয়ান REIT Dexus এবং কানাডার Smartcentres এবং H&R REIT। সব মিলিয়ে, এর পোর্টফোলিওতে মাত্র 30টি স্টক রয়েছে, শীর্ষ 10টি সম্পদের 39% প্রতিনিধিত্ব করে।
বিশ্বব্যাপী ধাওয়া ফলন এই ETF-এর ব্যতিক্রমী উচ্চ 106% বার্ষিক পোর্টফোলিও টার্নওভার এবং 0.58% ব্যয় অনুপাতের জন্য অবদান রেখেছে৷
বেশিরভাগ ইউএস REIT-এর তুলনায় বিদেশী REITs মহামারী দ্বারা বেশি আঘাত পেয়েছিল, যা 2021 সালে এখনও পর্যন্ত এই ETF-এর অস্বস্তিকর পারফরম্যান্সকে অন্তত আংশিকভাবে ব্যাখ্যা করতে পারে। জুলাইয়ের শেষের দিকে, শেয়ার মাত্র 10.5% বেড়েছে। উচ্চ মাসিক লভ্যাংশ সত্ত্বেও মধ্যমেয়াদী কর্মক্ষমতাও ক্ষীণ ছিল। গ্লোবাল এক্স সুপার ডিভিডেন্ড REIT ETF তিন বছরে 37% হারিয়েছে।
মূল্য বিনিয়োগকারীরা এই ETF-এর পরিমিত গড় পোর্টফোলিও মূল্যায়নে সম্ভাব্য উর্ধ্বগতি দেখতে পারে, যা সম্ভবত অন্তত আংশিকভাবে এর বিশ্বব্যাপী REIT ফোকাসের কারণে।
গ্লোবাল এক্স প্রদানকারী সাইটে SRET সম্পর্কে আরও জানুন।