কারভি স্টকব্রোকিং কেলেঙ্কারির উপর একটি ঘনিষ্ঠ নজর: কারভি কেলেঙ্কারির সময় ভারতীয় বাজারগুলি একটি নতুন নিম্নে পৌঁছেছে। হর্ষদ মেহতার মত, কিছু ব্রোকার স্টক ম্যানিপুলেশন ব্যবহার করে লক্ষ লক্ষ টাকা উপার্জন করেছে কিন্তু খুব কমই তাদের সরাসরি ক্লায়েন্টদের টার্গেট করে টাকা কামানোর জন্য। চোরদের মধ্যে সম্মানের কথা! এই নিবন্ধে, আমরা দেখছি কিভাবে কার্ভি তাদের ক্লায়েন্টদের টোপ হিসাবে ব্যবহার করতে প্রায় সফল হয়েছিল।
সূচিপত্র
Karvy হল একটি আর্থিক পরিষেবা সংস্থা যেটি 1983 সালে স্টক ব্রোকিং ব্যবসায় প্রবেশ করেছিল৷ ভারতে, খুচরা বিনিয়োগকারীরা সরাসরি স্টক মার্কেটে অংশগ্রহণ করতে পারে না৷ তারা স্টক ব্রোকারদের মতো মধ্যস্থতাকারীদের মাধ্যমে তা করে।
কার্ভির মতো ব্রোকাররা কমিশনের বিনিময়ে বাজারকে আরও সহজলভ্য করার জন্য খুচরা বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি প্ল্যাটফর্ম প্রদান করেছে। কোম্পানিটি এক মিলিয়নেরও বেশি গ্রাহকের সাথে ভারতের বৃহত্তম খুচরা ব্রোকারেজ হাউসে পরিণত হয়েছে।
প্ল্যাটফর্ম ব্যবহারকারী বিনিয়োগকারীরা লক্ষ্য করেছেন যে তাদের অর্থপ্রদান বিলম্বিত হচ্ছে। লেনদেন চক্র অনুসারে, একজন বিনিয়োগকারীকে তৃতীয় দিনের মধ্যে তার অ্যাকাউন্টে বকেয়া টাকা পেতে হবে। কিন্তু কার্ভির ক্ষেত্রে, বিনিয়োগকারীরা তাদের বাণিজ্য সম্পাদনের এক সপ্তাহ পরেও তাদের অর্থ পাননি।
কার্ভি প্রাথমিকভাবে এই সমস্যাটিকে কভার করার চেষ্টা করেছিল যে এটি একটি ছোট প্রযুক্তিগত সমস্যা ছিল। এটি অবশ্য এনএসই এবং সেবি-র নজরে এসেছে, যারা ঘটনার বিরুদ্ধে প্রাথমিক তদন্ত শুরু করেছে।
তদন্তে এমন কিছু প্রকাশ করা হয়েছে যা শেয়ার বাজারকে ধাক্কা দেবে এবং বিনিয়োগকারীদের আস্থাকে আরও ক্ষতিগ্রস্ত করবে। Karvy তাদের ব্রোকার অ্যাকাউন্টে ক্লায়েন্ট সিকিউরিটিজ প্রতিশ্রুতি দিয়ে উত্পন্ন তহবিল জমা করে। তারা তাদের মক্কেলদের দেওয়া পাওয়ার অফ অ্যাটর্নি (PoA) অপব্যবহার করে এটি করেছে।
যখনই একজন ব্যক্তি দালালদের সাথে একটি অ্যাকাউন্ট তৈরি করে, তারা তাদের PoA দেয়। এই PoA ব্রোকারেজগুলিকে ডিম্যাট অ্যাকাউন্ট থেকে শেয়ার বিক্রি করার অনুমতি দেয়। PoA ব্যবহার করা সকলের জন্য শেয়ার/স্টকের রসিদ এবং অর্থপ্রদানের সুবিধাজনক করে তোলে। একটি বিকল্প অনেক ঝামেলা জড়িত এবং খুব সময়সাপেক্ষ হবে.
কার্ভি এখানে যা করেছে তা তাদের কেলেঙ্কারী করার জন্য তাদের ক্লায়েন্টদের বিশ্বাস ভঙ্গ করেছে। তারা স্টক ব্রোকার-ক্লায়েন্ট অ্যাকাউন্টের পরিবর্তে তাদের ব্যক্তিগত অ্যাকাউন্টে (স্টক ব্রোকার-মালিকানাধীন অ্যাকাউন্ট) শেয়ার স্থানান্তর করতে POA ব্যবহার করেছিল।
কার্ভি বিভিন্ন ব্যাঙ্ক থেকে ঋণ সংগ্রহের জন্য ক্লায়েন্টদের সিকিউরিটিগুলিকে জামানত হিসাবে প্রতিশ্রুতি দেওয়ার জন্য ব্যবহার করেছিল। এর মধ্যে রয়েছে HDFC ব্যাঙ্ক, ICICI ব্যাঙ্ক, বাজাজ ফাইন্যান্স, IndusInd ব্যাঙ্ক, Axis Bank Limited, এবং Kotak Mahindra Bank।
এরপর টাকা নিয়ে তদন্ত শুরু হয়। এটি প্রমাণ করে যে কার্ভি তার রিয়েল এস্টেট শাখা - কার্ভি রিয়েলটিতে তহবিল স্থানান্তর করেছে। হাই নেট-ওয়ার্থ ইন্ডিভিজুয়াল (HNIs) যাদের অর্থ রিয়েল এস্টেট প্রকল্পে অর্থায়নের জন্য ব্যবহার করা হয়েছিল তাদের পরিশোধ করার জন্য অর্থ তার রিয়েল এস্টেট শাখায় স্থানান্তর করা হয়েছিল।
কার্ভি পার্সোনাল ওয়েলথ এই এইচএনআইদের উচ্চ সুদের হার অফার করে টোপ দেবে। তারপরে তারা এই তহবিলগুলি উচ্চ-ঝুঁকিপূর্ণ রিয়েল এস্টেট উদ্যোগে স্থানান্তর করবে। ডিমোনিটাইজেশনের পরে কার্ভি সমস্যায় পড়েছিল। তদন্তে আবিষ্কৃত হয়েছে যে কার্ভি প্রায় রুপি ঘুরিয়েছে। এই উদ্দেশ্যে ক্লায়েন্ট শেয়ারের মূল্য 2,300 কোটি টাকা।
Karvy এপ্রিল 2016 থেকে অক্টোবর 2018 পর্যন্ত তার ব্রোকারেজ থেকে তার রিয়েল এস্টেট ফার্মে অর্থ স্থানান্তর করছিল। প্রায় 95,000 খুচরা বিনিয়োগকারী এই কেলেঙ্কারীতে প্রভাবিত হয়েছিল।
এমনকি যখন এটি প্রকাশ করা হয়েছিল, তখন এটি জড়িত সবাইকে একটি চটচটে পরিস্থিতির মধ্যে ফেলেছিল। ব্যাঙ্কগুলি এখন দাবি করেছে যে সিকিউরিটিগুলি তাদেরই ছিল কারণ তারা কার্ভিকে দেওয়া ঋণের বিপরীতে প্রতিশ্রুতিবদ্ধ ছিল৷
SEBI তাদের পক্ষে না দাঁড়ালে ক্ষতিগ্রস্ত খুচরা বিনিয়োগকারীরা এই ব্যাঙ্কিং প্রতিষ্ঠানগুলির দ্বারা নিয়োগকৃত আইনজীবীদের দলের বিরুদ্ধে মামলার লড়াইয়ে মাঝপথে ধরা পড়ে যেত। এই সবের মাঝে, কার্ভিও তার মিডিয়া প্রভাব এবং আর্থিক পেশী ব্যবহার করে SEBI-এর সাজা পেতে শুরু করে৷
ঠিক তাই, SEBI দৃঢ়ভাবে দাঁড়িয়েছে এবং BSE, NSE এবং MCX এর মতো অন্যান্য প্রতিষ্ঠানের সাথে কার্ভির ব্রোকিং লাইসেন্স স্থগিত করেছে। অন্যদিকে, NSDL এবং CDSL কার্ভির পুল অ্যাকাউন্টে আটকে থাকা সমস্ত কেলেঙ্কারী খুচরা বিনিয়োগকারীদের শেয়ার খুচরা বিনিয়োগকারীদের ডিপোজিটরি অ্যাকাউন্টে স্থানান্তর করেছে।
যাইহোক, এই পদক্ষেপটি কিছু ছোটখাটো হেঁচকির কারণ হয়েছিল কারণ কার্ভি ব্যবহারকারী খুচরা বিনিয়োগকারীরা তাদের ডেরিভেটিভ অবস্থানকে আর বর্গ করতে পারে না। এটা অবশ্য বৃহত্তর ভালোর জন্যই ছিল।
SEBI দ্রুত ব্যবস্থা নিয়েছে। এটি 82,559 খুচরা বিনিয়োগকারীদের তাত্ক্ষণিক স্বস্তি দিয়েছে। কার্ভিই এখন ব্যাঙ্কের কাছে তহবিল পাওনা। উদাহরণস্বরূপ, নেওয়া ঋণের জন্য বাজাজ ফাইন্যান্সের কাছে তাদের ₹300 কোটি পাওনা।
কার্ভির সাথে যা ঘটেছে তা বিরলতম ঘটনাগুলির মধ্যে একটি। একজন ব্রোকার কখনই তাদের ক্লায়েন্টদের বিশ্বাস ভাঙার চেষ্টা করবে না যদি না তারা তাদের নিজস্ব ভাবমূর্তি নষ্ট করতে চায় এবং ব্যবসার সমস্ত বিশ্বাসযোগ্যতা হারাতে চায়।
পাওয়ার অফ অ্যাটর্নি (PoA) চুক্তির খসড়া তৈরির জন্য SEBI-এর প্রমিত নিয়ম রয়েছে৷ এটি ক্লায়েন্ট সিকিউরিটিজের অপব্যবহার হ্রাস করবে কারণ ডিপোজিটরিগুলিকে ইতিমধ্যেই স্পষ্ট নির্দেশ দেওয়া হয়েছে৷ তবে এর মানে এই নয় যে বিনিয়োগকারীদের সতর্ক থাকতে হবে না।
বিনিয়োগকারীরা তাদের ডিপোজিটরি থেকে সরাসরি তাদের হোল্ডিং সম্পর্কে তথ্য পেতে NSDL এবং CDSL পোর্টালে নিজেদের নিবন্ধন করতে পারেন। তারপর তারা তাদের হাতে থাকা শেয়ারের সংখ্যা সমন্বয় করতে এটি ব্যবহার করতে পারে। এছাড়াও, অসঙ্গতির ক্ষেত্রে টুইটার এবং অন্যান্য সোশ্যাল মিডিয়ার মাধ্যমে ব্রোকারদের কাছে পৌঁছানোর পরিবর্তে প্রথমে SEBI-এর সাথে যোগাযোগ করা ভাল৷
এছাড়াও পড়ুন
এনএসই, সচেতনতা বাড়াতে, কীভাবে তাদের স্টকগুলিকে নিরাপদ রাখতে হবে সে সম্পর্কে বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি 11 পয়েন্ট পরামর্শ প্রকাশ করেছে।
1) নিশ্চিত করুন যে পে-আউটের তারিখ থেকে 1 কার্যদিবসের মধ্যে আপনার অ্যাকাউন্টে তহবিল/সিকিউরিটিজের পে-আউট পাওয়া গেছে।
2) PoA (পাওয়ার অফ অ্যাটর্নি) কার্যকর করার সময় সতর্কতা অবলম্বন করুন - স্টক ব্রোকার যে সমস্ত অধিকার প্রয়োগ করতে পারে এবং যে সময়সীমার জন্য PoA বৈধ তা নির্দিষ্ট করুন৷ এটি লক্ষ করা যেতে পারে যে SEBI/এক্সচেঞ্জ অনুযায়ী PoA একটি বাধ্যতামূলক প্রয়োজন নয়।
3) অনলাইন অ্যাপ্লিকেশনগুলির জন্য নিবন্ধন করুন যেমন PoA-এর বিকল্প হিসাবে সিকিউরিটিগুলির অনলাইন ডেলিভারির জন্য ডিপোজিটরিগুলি দ্বারা প্রদত্ত গতি-ই এবং সবচেয়ে সহজ৷
4) নিশ্চিত করুন যে আপনি আপনার বাণিজ্যের 24 ঘন্টার মধ্যে চুক্তির নোট এবং আপনার স্টক ব্রোকারের কাছ থেকে প্রতি ত্রৈমাসিকে অন্তত একবার অ্যাকাউন্টের বিবৃতি পেয়েছেন।
5) দয়া করে মনে রাখবেন যে মার্জিনের জন্য আপনার দ্বারা প্রদত্ত সিকিউরিটিগুলি তহবিল সংগ্রহের জন্য আপনার স্টক ব্রোকার দ্বারা বন্ধক রাখার অনুমতি নেই৷
6) আপনি যদি একটি চলমান অ্যাকাউন্ট বেছে নেন, তাহলে অনুগ্রহ করে নিশ্চিত করুন যে স্টকব্রোকার আপনার অ্যাকাউন্ট নিয়মিতভাবে নিষ্পত্তি করে এবং কোনো ক্ষেত্রেই 90 দিনের (বা 30 দিন যদি আপনি 30 দিনের নিষ্পত্তির জন্য বেছে নেন)।
7) স্টক ব্রোকারের কাছে তহবিল এবং সিকিউরিটিজ নিষ্ক্রিয় রাখবেন না।
8) ব্যালেন্স যাচাই করতে এবং সঠিকতার জন্য ডিপোজিটরি থেকে প্রাপ্ত ডিম্যাট স্টেটমেন্ট যাচাই করতে নিয়মিতভাবে আপনার অ্যাকাউন্টে লগইন করুন।
9) ট্রেডিং সদস্য দ্বারা রিপোর্ট করা তহবিল এবং সিকিউরিটিজ ব্যালেন্স সংক্রান্ত মাসিক ভিত্তিতে এক্সচেঞ্জের পাঠানো বার্তাগুলি দেখুন এবং আপনি যদি কোনও অমিল লক্ষ্য করেন তাহলে অবিলম্বে উদ্বেগ প্রকাশ করুন৷
10) সর্বদা আপনার যোগাযোগের বিবরণ যেমন মোবাইল নম্বর / ইমেল আইডি স্টক ব্রোকারের সাথে আপডেট রাখুন। আপনি যদি নিয়মিত এক্সচেঞ্জ / ডিপোজিটরিগুলি থেকে বার্তা না পান তবে আপনি স্টক ব্রোকার / এক্সচেঞ্জের সাথে বিষয়টি নিতে পারেন৷
11) আপনি যদি আপনার অ্যাকাউন্ট বা সেটেলমেন্টে কোনো অসঙ্গতি লক্ষ্য করেন, তাহলে অবিলম্বে আপনার স্টক ব্রোকারের কাছে এটি গ্রহণ করুন এবং যদি স্টক ব্রোকার সাড়া না দেয় তবে এক্সচেঞ্জ/ডিপোজিটরির সাথে।
SEBI এবং অন্যান্য সংশ্লিষ্ট কর্তৃপক্ষের গৃহীত পদক্ষেপগুলি প্রশংসনীয় ছিল কারণ তারা বড় ব্যাঙ্কগুলির চেয়ে বিনিয়োগকারীদের এগিয়ে রাখে৷ বিনিয়োগকারীরা অন্যথায় দালাল এবং ব্যাঙ্কের নিয়োগকৃত আইনজীবীদের বিরুদ্ধে লড়াই করার পরেই তাদের সিকিউরিটিগুলি পেতেন।
দুর্ভাগ্যবশত মার্কেট ওয়াচডগের জন্য, এটি কার্ভির প্রথম রোডিও ছিল না। এর আগে ক্লায়েন্ট অ্যাকাউন্ট এবং আইপিও জালিয়াতি পরিচালনায় ত্রুটি রয়েছে। কঠোর শাস্তি দালালদের অনৈতিক উপায় অবলম্বন থেকে নিরুৎসাহিত করবে। এইবার অবশ্য SEBI ভারতীয় আর্থিক বাজারে রাখা বিশ্বাসকে উদ্ধার করেছে, যেখানে এখনও জনসংখ্যার মাত্র 5% অংশগ্রহণ করছে৷ সুখী এবং নিরাপদ বিনিয়োগ!
কর্মচারী স্টক বিকল্পগুলি ব্যাখ্যা করা হয়েছে
ভারতে ভার্চুয়াল স্টক ট্রেডিং শেখার জন্য 5টি সেরা সাইট (আপনার অর্থ ঝুঁকি ছাড়াই)
পাম্প এবং ডাম্প- কুখ্যাত এবং অন্তহীন স্টক মার্কেট কেলেঙ্কারি!
শর্ট সেলিং ব্যাখ্যা করা হয়েছে – স্টক মার্কেটে শর্ট সেলিং কি?
কেতন পারেখ কেলেঙ্কারি – কুখ্যাত শেয়ার বাজার জালিয়াতি!