এটা সাধারণভাবে অনুমান করা যায় যে স্থির আয়ের পণ্যগুলি ঝুঁকি-প্রতিরোধী বিনিয়োগকারীদের জন্য। কিন্তু স্টক বিনিয়োগকারীরা তাদের পোর্টফোলিওতে নির্দিষ্ট আয়ের উপকরণ থাকার দ্বারাও উপকৃত হতে পারে কারণ এই ধরনের উপকরণগুলি স্টক মার্কেটের রাউন্ডের সময় পোর্টফোলিওর মূল্য হ্রাসকে কমিয়ে দিতে পারে৷
স্থির আয়ের পণ্যগুলির সুবিধাগুলি দেখতে আমাদের বেশিদূর তাকাতে হবে না, কোভিড -19 বিনিয়োগকারীদের মধ্যে অনেক ভয় তৈরি করেছিল যার ফলস্বরূপ স্টক মার্কেট বিক্রি হয়ে গেছে।
সিঙ্গাপুর ইকুইটি (STI ETF দ্বারা উপস্থাপিত) 2020 সালের মার্চ মাসে প্রায় 35% হ্রাস পেয়েছে যখন অন্য তিনটি নির্দিষ্ট আয়ের পণ্য আবার উপরে উঠার আগে সামান্য হ্রাস পেয়েছে (নীচের চার্ট দেখুন)।
যদিও STI ETF এখনও বছরে 22% কম (23 অক্টোবর 2020), অন্য তিনটি নির্দিষ্ট আয়ের ETF - Nikko AM ইনভেস্টমেন্ট গ্রেড কর্পোরেট বন্ড ETF, ABF বন্ড ফান্ড এবং Xtrackers SG Govt Bond ETF 2% বেড়েছে, যথাক্রমে 6% এবং 7%।
সুতরাং, বিনিয়োগকারীদের জন্য তাদের বিনিয়োগ পোর্টফোলিওতে একটি সম্পদ শ্রেণী হিসাবে স্থির আয় অন্তর্ভুক্ত করা বোধগম্য হয় কারণ এটি তাদের স্টক মার্কেট রাউটের সময় বৈচিত্র্য প্রদান করে। অবশ্যই, এই সম্পর্ক সবসময় নাও থাকতে পারে এবং অতীতের কর্মক্ষমতা ভবিষ্যতের কর্মক্ষমতা নির্দেশ করে না।
SGX অগণিত স্থির আয়ের ETF অফার করে এবং আপনার বিনিয়োগের উদ্দেশ্য/প্রয়োজনের জন্য উপযুক্ত একটি খুঁজে পাওয়া উচিত–
নীচে SGX-এ পাওয়া নির্দিষ্ট আয়ের ইটিএফগুলির একটি তালিকা রয়েছে যা তাদের সংশ্লিষ্ট ঐতিহাসিক ফলন সহ:
ICBC CSOP FTSE চাইনিজ গভর্নমেন্ট বন্ড ETF এবং Phillip Money Market ETF উভয়ই ব্লকের নতুন বাচ্চা।
ফিলিপ মানি মার্কেট ইটিএফ FTSE SGD 3 মাসের সিঙ্গাপুর ডলার সোয়াপ অফারড রেট (SOR) সূচকের কার্যকারিতা ট্র্যাক করতে স্বল্পমেয়াদী, উচ্চ মানের মানি মার্কেট সিকিউরিটিজ এবং প্রতিষ্ঠিত প্রতিষ্ঠানের আমানতগুলিতে বিনিয়োগ করে। সংক্ষেপে, এই বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি উপযুক্ত ETF যারা একই সময়ে সুদ তৈরি করার সময় তাদের তহবিল তরল রাখতে চাইছেন। লঞ্চের সময় সূচক আগ্রহ ছিল প্রায় 0.52%৷
৷যে বিনিয়োগকারীরা তাদের বিদ্যমান পোর্টফোলিওতে বন্ড বরাদ্দ বৈচিত্র্য আনতে বা বাড়াতে চাইছেন তাদের জন্য, ICBC CSOP FTSE চাইনিজ গভর্নমেন্ট বন্ড ETF চীনা সরকারী বন্ডগুলিতে বিনিয়োগের সহজ অ্যাক্সেস প্রদান করে, যা অন্যথায় অ্যাক্সেস পাওয়া কঠিন হবে। ETF হল বিশ্বের বৃহত্তম চীনা বিশুদ্ধ সরকারি বন্ড ETF (উৎস:SGX, 2020) এবং এর বর্তমান তহবিলের আকার S$1 বিলিয়নের বেশি, যা বাজারের শক্তিশালী চাহিদার পরামর্শ দেয়৷
চীন হল বিশ্বের দ্বিতীয় বৃহত্তম অর্থনীতি এবং তার অতিপ্রাকৃত, সার্বভৌম, এবং সংস্থা (SSA) বন্ড ইস্যুটির আকারও প্রায় US$20 ট্রিলিয়ন মার্কিন ডলারের ঠিক পিছনে, দ্বিতীয় স্থানে রয়েছে৷
বছরের পর বছর ধরে চীনের প্রভাব বেড়েছে এবং আমি বিশ্বাস করি যে আমাদের বিনিয়োগ পোর্টফোলিওতে চীনের আরও এক্সপোজার যোগ করা এই নতুন প্রবণতায় অংশগ্রহণ করা প্রয়োজন।
চীনা সরকারের বন্ডগুলিকে মুডি'স এবং স্ট্যান্ডার্ড অ্যান্ড পুওর দ্বারা A1 এবং A+ রেট দেওয়া হয়েছে। এগুলি AAA রেট না হওয়া সত্ত্বেও এখনও বিনিয়োগের গ্রেড৷
৷সিঙ্গাপুরবাসীরা প্রায়ই মুদ্রার ঝুঁকি নিয়ে চিন্তিত থাকে কারণ আমাদের সিঙ্গাপুর ডলার সময়ের সাথে সাথে অন্যান্য অনেক মুদ্রার বিপরীতে শক্তিশালী হতে থাকে। ঐতিহাসিকভাবে, চীনা ইউয়ান এবং সিঙ্গাপুর ডলারের মধ্যে আপেক্ষিক শক্তি সীমাবদ্ধ (4.4 এবং 5.3 এর মধ্যে)। সতের বছর আগে এক্সচেঞ্জ রেট ছিল 4.84 এবং এটি সম্প্রতি 4.92-এ (23 অক্টোবর 2020, Yahoo! ফাইন্যান্স অনুসারে) – পার্থক্যটি মিনিট এবং তাই আমি মনে করি এই ক্ষেত্রে CNY-এর জন্য মুদ্রার ঝুঁকি কম।
এছাড়াও, মনিটারি অথরিটি অফ সিঙ্গাপুর (MAS) আমাদের ট্রেডিং অংশীদারদের অন্তর্গত মুদ্রার একটি ঝুড়ির বিপরীতে সিঙ্গাপুর ডলারের বিনিময় হারকে বেঞ্চমার্ক করে। আমি আশা করি যে চীনা ইউয়ান একটি স্তম্ভের মুদ্রা হতে পারে যা বর্তমানে MAS দ্বারা ট্র্যাক করা হচ্ছে কারণ চীন সিঙ্গাপুরের একটি প্রধান ব্যবসায়িক অংশীদার। তাই, আমার মতে, বিনিময় হার সম্ভবত অনেকটাই সংযত হতে চলেছে৷
৷আমরা সকলেই জানি যে সুদের হার বহু বছর ধরে কম ছিল এবং আমরা আশা করতে পারি যে এটি থাকবে তাই কেন্দ্রীয় ব্যাঙ্কগুলি কোভিড -19-এর প্রভাব মোকাবেলায় আর্থিক সহজীকরণ নীতিগুলি নিযুক্ত করেছে৷ আজকাল শালীন ফলনের জন্য বিনিয়োগ করা কঠিন।
এই কারণেই আমি ICBC CSOP FTSE চাইনিজ গভর্নমেন্ট বন্ড ETF খুঁজে পাই, যার সূচকীয় ফলন 2.98%, অন্যান্য নির্দিষ্ট আয়ের ETF-এর তুলনায় তুলনামূলকভাবে বেশি আকর্ষণীয়৷
চীনের বন্ডের ফলন অন্যান্য প্রধান দেশের বন্ডের ফলনের তুলনায় সত্যিই আলাদা ছিল (মার্কিন সরকারের বন্ডের ফলন থেকে 6 গুণ বেশি!)
ICBC CSOP FTSE চাইনিজ গভর্নমেন্ট বন্ড ETF FTSE চায়না গভর্নমেন্ট বন্ড ইনডেক্স ট্র্যাক করে যার মধ্যে মেনল্যান্ড চায়নাতে ইস্যু করা সরকারি বন্ড রয়েছে কিন্তু শূন্য-কুপন বন্ড, সেভিং বন্ড, ইস্যু করার 30 বছরের বেশি মেয়াদের বন্ড এবং 1 জানুয়ারির আগে ইস্যু করা বন্ড বাদ দেওয়া হয়েছে। 2005।
এটি বর্তমানে 28টি বন্ড ধারণ করেছে বিভিন্ন পরিপক্কতার সাথে অক্টোবর 2020 এর শেষে। প্রায় এক তৃতীয়াংশ স্বল্পমেয়াদী বন্ডে (1-3 বছর), অর্ধেকটি মধ্যমেয়াদী বন্ডে (3-10 বছর) এবং বাকিটি দীর্ঘমেয়াদী বন্ডে। নীচে আরও বিস্তারিত ব্রেকডাউন (যেমন 30 অক্টোবর 2020)।
কার্যকর সময়কাল 5.5 বছর। ETF একটি মধ্যমেয়াদী বন্ডের মতো আচরণ করবে এবং সুদের হার পরিবর্তনের সাথে সাথে মাঝারিভাবে সরে যাবে - বন্ডের দাম সাধারণভাবে স্টকের দামের বিপরীত দিকে চলে যায়। দীর্ঘমেয়াদী বন্ডের দাম বেশি অস্থির এবং স্বল্পমেয়াদী বন্ডের দাম স্থিতিশীল।
CSOP অ্যাসেট ম্যানেজমেন্ট এই ETF এর ফান্ড ম্যানেজার। যদিও আপনি CSOP এর সাথে পরিচিত নাও হতে পারেন, কোম্পানিটি বিশ্বের বৃহত্তম রেনমিনবি যোগ্য বিদেশী প্রাতিষ্ঠানিক বিনিয়োগকারী কোটা ব্যবস্থাপক। 2008 সালে হংকংয়ে সদর দফতর, CSOP চীনের পুঁজিবাজারে বিদেশী বিনিয়োগের সুবিধা দেয়। এতে অবাক হওয়ার কিছু নেই যে CSOP হল প্রথম অ্যাসেট ম্যানেজার যিনি এখানে একটি চীনা সরকারি বন্ড ইটিএফ চালু করেছেন৷
বর্তমানে ম্যানেজার 0.25% ব্যবস্থাপনা ফি নেয় যা আমার দৃষ্টিতে ন্যায্য।
বিভিন্ন মুদ্রা মূল্যের সাথে দুটি তালিকা রয়েছে:
ব্যক্তিগতভাবে, আমি SGD পছন্দ করব যেহেতু আমি এখানে রয়েছি এবং মোতায়েন করার জন্য আমার কাছে USD নেই৷
ওজনযুক্ত গড় কুপন হল 2.98% এবং ETF বছরে দুইবার (জুন এবং ডিসেম্বরে) সুদ প্রদান করে।
স্থির আয়ের ETF-গুলি সঙ্কটের মধ্যে তাদের মান দেখিয়েছে এবং Covid-19 এর থেকে আলাদা ছিল না – স্টকের দাম কমে গেছে যখন বেশিরভাগ স্থির আয়ের ETFগুলি তাদের মান ধরে রেখেছে এবং পরবর্তীতে আরও বেশি হয়েছে।
আপনি আপনার পোর্টফোলিওতে নির্দিষ্ট আয়ের পণ্যগুলি অন্তর্ভুক্ত করে আপনার ঝুঁকির এক্সপোজার কমাতে পারেন এবং ETF ব্যবহার করা হল সবচেয়ে সুবিধাজনক উপায়। SGX-এর নির্দিষ্ট আয়ের ETF-এর একটি পরিসর রয়েছে যা থেকে বেছে নেওয়ার জন্য আপনি এমন কিছু খুঁজে পেতে পারেন যা আপনার প্রয়োজন অনুসারে।
ICBC CSOP FTSE চাইনিজ গভর্নমেন্ট বন্ড ETF আমার কাছে সবচেয়ে আকর্ষণীয় কারণ এই পণ্যের প্রাপ্যতার আগে চীন সরকারের বন্ডে বিনিয়োগ করা সহজ ছিল না। চীন ইতিমধ্যেই বিশ্বের দ্বিতীয় বৃহত্তম অর্থনীতি এবং তার প্রবৃদ্ধি শীঘ্রই কমবে না। আমি মনে করি বিনিয়োগকারীরা চীনে বিনিয়োগ করে উপকৃত হতে পারেন এবং এই ETF হল আপনার পায়ের আঙ্গুল ডুবানোর একটি নিরাপদ উপায় কারণ আপনি চাইনিজ ইক্যুইটি ETF থেকে কম অস্থিরতা অনুভব করবেন।
আপনি সহজেই আপনার ব্রোকারেজ প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমে ETF কিনতে পারেন – মনে রাখবেন স্টক কোড, CYB, USD মূল্যের জন্য এবং CYC SGD মূল্যের জন্য।
আপনি CSOP এর ওয়েবসাইট থেকে ETF সম্পর্কে আরও জানতে পারেন।
এটি একটি স্পনসর করা পোস্ট। মতামত লেখকের।
কীভাবে একটি অস্থির বাজারে আপনার পোর্টফোলিওকে সম্ভাব্যভাবে সংরক্ষণ এবং বৃদ্ধি করা যায়
এখনই ব্যবস্থা নেওয়ার মাধ্যমে আপনার ভবিষ্যতের আয়ের ঝুঁকি কমিয়ে দিন
কিভাবে স্থির বিলম্বিত বার্ষিকীগুলি আপনার অবসরকালীন আয় কৌশলটি সম্পূর্ণ করতে পারে
কমিশন-মুক্ত ETF-এর মাধ্যমে সস্তায় বিনিয়োগ করুন
পিয়ার-টু-পিয়ার বীমা:কীভাবে আপনার প্রিয়জনের সাথে ঝুঁকি পুল করবেন