আমার বার্ষিক স্টক পছন্দগুলি স্ট্যান্ডার্ড অ্যান্ড পুওর-এর 500-স্টক সূচককে পরাজিত করেছে 2019 সালে টানা চতুর্থ বছর, এবং মার্জিনটি বেশ দর্শনীয় ছিল, যদি আমি নিজে বলি। 31 অক্টোবর, 2019-এ শেষ হওয়া 12 মাসের জন্য, S&P-এর 14.3%-এর তুলনায় আমার পছন্দগুলি গড়ে 30.0% ফিরে এসেছে। কিন্তু আমি গত বছর পাঠকদের মনে করিয়ে দিয়েছিলাম, আমার পূর্বাভাস ক্ষমতা সম্পর্কে খুব বেশি উত্তেজিত হবেন না। কেউই ধারাবাহিকভাবে বাজারকে মারধর করে না।

1993 সাল থেকে, আমি বিশেষজ্ঞদের কাছ থেকে সামনের বছরের জন্য নয়টি নির্বাচন করেছি এবং আমার নিজের পছন্দ যোগ করেছি। 2019 এর জন্য সবচেয়ে বড় বিজয়ী, 112.1% ফিরে এসেছে, ছিল Coupa সফটওয়্যার (সিম্বল COUP), যা সরবরাহকারীদের সাথে ব্যবসার সংযোগ স্থাপন করে। এটি টেরি টিলম্যানের পছন্দ ছিল, সানট্রাস্ট রবিনসন হামফ্রেতে সোনার স্পর্শ সহ একজন বিশ্লেষক। আমার তালিকায় তার পছন্দগুলি পরপর আট বছর ধরে S&P কে পরাজিত করেছে। তার সাম্প্রতিক সুপারিশগুলির মধ্যে, আমি Okta পছন্দ করি (OKTA, যার সফ্টওয়্যারটি কোম্পানির ওয়েবসাইটগুলিতে অনলাইন অ্যাক্সেসের জন্য লোকেদের পরিচয় যাচাই করে এবং পরিচালনা করে—হ্যাকিংয়ের বিরুদ্ধে একটি মূল্যবান কর্পোরেট প্রতিরক্ষা৷ Okta 2017 সালে সর্বজনীন হয়েছে এবং এখন এর বাজার মূল্য $13 বিলিয়ন৷ কোম্পানি এখনও লাভ করতে পারেনি৷ , কিন্তু আয় বাড়ছে৷

তালিকায় আরেকজন সফল নিয়মিত হলেন জেরোম ডডসন, পার্নাসাস এন্ডেভার (PARWX) এর প্রতিষ্ঠাতা, সামাজিকভাবে দায়িত্বশীল বিনিয়োগ বিভাগে আমার প্রিয় তহবিল। 2019 এর জন্য ডডসন পিক ছিল Starbucks (SBUX), 47.6% বেশি। এক বছর আগে, ডডসন দামের বড় পতনের সুযোগ নিয়ে এনভিডিয়া-এর শেয়ার অধিগ্রহণ শুরু করে (NVDA), পিসি গেমিং এবং কৃত্রিম বুদ্ধিমত্তা অন্তর্ভুক্ত অ্যাপ্লিকেশনের জন্য প্রসেসরের দৈত্য নির্মাতা। আসলে, এনভিডিয়া সেরা এআই প্লে হতে পারে। স্টকটি তার জুনের নিম্ন থেকে 50% ছাড়িয়েছে, তবে এটি এখনও দুর্দান্ত মূল্য অফার করে৷

মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রের সাথে চীনের শুল্ক বিবাদ সত্ত্বেও, আমি চাইনিজ স্টকের একজন উকিল রয়েছি—বিশেষ করে যেগুলি বিদেশে উৎপাদিত পণ্য বিক্রির উপর নির্ভর করে না, যেমন Trip.com গ্রুপ (CTRP), কোম্পানিটি পূর্বে Ctrip.com ইন্টারন্যাশনাল নামে পরিচিত যেটিকে "চীনের এক্সপিডিয়া" বলা হয়। এটি ভ্রমণের জন্য পাগল একটি জাতি পরিবেশন করে। 2020 সালের আনুমানিক আয়ের উপর ভিত্তি করে মূল্য-আয় অনুপাত সহ, স্টকটি তার 2017 এর উচ্চতার নীচে লেনদেন করছে, যা 21-এর ঐতিহাসিকভাবে উচ্চ P/E স্তরের চেয়ে কম। Trip.com আমার প্রিয় এশিয়ান স্টক মিউচুয়াল ফান্ড, ম্যাথুস চায়না (MCHFX) এর শীর্ষ 25টি হোল্ডিংয়ের মধ্যে একটি।

ড্যানিয়েল আব্রামোভিৎস, হিলসন ফাইন্যান্সিয়াল ম্যানেজমেন্টের, রকভিলে, মো., ছোট-কপিটালাইজেশন মূল্যের স্টকগুলির জন্য আমার কাছে যাওয়া লোক। সামনের বছরের জন্য, তিনি The Chemours Co. পছন্দ করেন (CC), একটি রাসায়নিক প্রস্তুতকারক যা ডুপন্ট 2015 সালে বন্ধ করে দেয়। প্রধান পণ্যগুলির মধ্যে রয়েছে টাইটানিয়াম ডাই অক্সাইড, যা চীনামাটির এনামেলকে উজ্জ্বলতা এবং কঠোরতা দেয় এবং Opteon, ফ্রিওনের তুলনায় পরিবেশগত সুবিধা সহ একটি রেফ্রিজারেন্ট। স্পিন-অফের পর প্রথম কয়েক বছর কেমোরসের দাম বেড়ে গিয়েছিল, তারপরে অপারেটিং সমস্যায় পড়েছিল যা আব্রামোভিটস বিশ্বাস করেন যে অস্থায়ী। Chemours, তিনি বলেন, "একটি ভাল চালানো, শেয়ারহোল্ডার-বান্ধব ব্যবসা, এবং একটি তীক্ষ্ণ বিক্রি বন্ধের পরে স্টক অযৌক্তিকভাবে বিষণ্ণ হয়।" এটা অবশ্যই সস্তা. P/E মাত্র 5।

গত বছর, আমি আর্টিসান থিম্যাটিক ইনভেস্টর (ARTTX) হাইলাইট করেছি, সবে এক বছর বয়সী, "একটি মিউচুয়াল ফান্ড দেখার যোগ্য।" এর পোর্টফোলিও থেকে আমার নির্বাচন, IHS Markit (INFO), একটি আনন্দদায়ক 33.3% ফিরে এসেছে। লিন্ডে (LIN), নাইট্রোজেন এবং অক্সিজেন সহ শিল্প গ্যাসের একটি প্রধান সরবরাহকারী, একটি সাম্প্রতিক অধিগ্রহণ এবং তহবিলের সপ্তম বৃহত্তম পোর্টফোলিও হোল্ডিং। কোম্পানিটি 2018 সালে জার্মান ফার্ম লিন্ডে এজি এবং মার্কিন জায়ান্ট প্রাক্সেয়ারের একীকরণের মাধ্যমে গঠিত হয়েছিল। তারপর থেকে, এটি ব্যতিক্রমীভাবে পারফর্ম করেছে—আরও আসতে চলেছে।

ভ্যালু লাইন ইনভেস্টমেন্ট সার্ভে একটি অমূল্য সম্পদ যা একটি ছোট স্থানের মধ্যে টন তথ্য প্যাক করে। Value Line থেকে গত বছরের উচ্চ রেট প্রাপ্ত পছন্দ হোম ডিপো ছিল (HD), যা 36.3% ফেরত দিয়েছে। 2020-এর জন্য, আমি Value Line-এর দিকে তাকিয়েছি আক্রমনাত্মক বিনিয়োগকারীদের জন্য এর 20-স্টক মডেল পোর্টফোলিও এবং সময়োপযোগীতা এবং নিরাপত্তা উভয়ের জন্য শীর্ষ র‌্যাঙ্কিং সহ একটি একক স্টক পাওয়া গেছে। সেই স্টকটি হল Medtronic (MDT), যা কার্ডিয়াক পেসমেকার এবং অন্যান্য চিকিৎসা ডিভাইস তৈরি করে। এক দশকেরও বেশি সময় ধরে মেডট্রনিকের আয় বছরে বৃদ্ধি পেয়েছে যাকে আমি একটি সুন্দর লাইন বলি। এই স্টক হিসাবে এটি পায় হিসাবে কঠিন.

আপনার ধর্ম যাই হোক না কেন, Ave Maria Growth (AVEGX) নামে একটি মিউচুয়াল ফান্ডের দিকে মনোযোগ দিন, যেটি তার ওয়েবসাইট অনুসারে, মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রের বৃহত্তম ক্যাথলিক মিউচুয়াল ফান্ড পরিবারের অংশ এবং "বিনিয়োগের কার্যকারিতা এবং নির্বাচন করার ক্ষেত্রে নৈতিক মানদণ্ডের উপর সমান জোর দেয়। সিকিউরিটিজ।" অ্যাভে মারিয়া যা করছে, কাজ করছে। S&P 500-এর জন্য 10.8% এর তুলনায় গত পাঁচ বছরে তহবিল বার্ষিক গড় 12.7% ফেরত দিয়েছে। 30 সেপ্টেম্বর পর্যন্ত সবচেয়ে বড় হোল্ডিং ছিল Copart (CPRT), যা অনলাইনে গাড়ির নিলাম চালায়, প্রধানত বীমা কোম্পানির পক্ষ থেকে ক্ষতিগ্রস্ত গাড়ি বিক্রি করে। এটি একটি মহান ব্যবসা; মান রেখা পরবর্তী পাঁচ বছরের জন্য প্রকল্পের আয় বার্ষিক গড় 17.5% বৃদ্ধি পাবে। স্টকটি তিন বছরে চারগুণেরও বেশি বেড়েছে, কিন্তু পরবর্তী চার ত্রৈমাসিকের আনুমানিক আয়ের ভিত্তিতে 32 এর P/E থাকা সত্ত্বেও, এটি আমার কাছে অতিরিক্ত দামের বলে মনে হচ্ছে না।

আমার স্বাভাবিক পদ্ধতি হল আগের বছরের বড় বিজয়ীদের এই বছরের বাছাই করা, কিন্তু 2020-এর জন্য, আমি বার্কশায়ার হ্যাথাওয়ে (BRK-B) এর চেয়ারম্যান ওয়ারেন বাফেটকে দ্বিতীয় সুযোগ দিচ্ছি। 2019 এর জন্য তার পছন্দ ছিল ইউ.এস. ব্যানকর্প (USB), যা একটি মাঝারি 12.0% ফেরত দিয়েছে। বাফেট তার ইউএসবি হোল্ডিংয়ে যোগ করছেন এবং এখন আমেরিকার পঞ্চম-বৃহৎ ব্যাঙ্কের 8% মালিক (অন্য যে কোনও শেয়ারহোল্ডারের চেয়ে বেশি), তাই আমি এটিকে 2020 বাছাই হিসাবে এখানেও নামিয়ে রাখছি। বিস্তৃতভাবে বহুমুখী ব্যাঙ্কের জন্য আয় ধারাবাহিকভাবে বাড়ছে, এবং স্টকটি প্রায় 3%, বা পাঁচ বছরের ট্রেজারি নোটের প্রায় দ্বিগুণ ফলন দিচ্ছে৷

T. Rowe Price New Horizons (PRNHX), একটি আসল ছোট-ক্যাপ এবং (এখন বেশিরভাগ) মিড-ক্যাপ বৃদ্ধির তহবিল, আগামী জুনে তার 60তম বার্ষিকী উদযাপন করছে। এটি রাসেল মিডক্যাপ গ্রোথ ইনডেক্সকে পরাজিত করেছে, ফান্ডের জন্য মর্নিংস্টারের বেঞ্চমার্ক, গত 10 বছরের মধ্যে নয়টিতে (2019 থেকে 31 অক্টোবর পর্যন্ত)। তহবিলটি বর্তমানে নতুন বিনিয়োগকারীদের জন্য বন্ধ রয়েছে এবং গত মার্চ মাসে একজন নতুন ব্যবস্থাপক এসেছেন, তবে আপনি বিনিয়োগের ধারণার জন্য পোর্টফোলিওটি পরীক্ষা করে দেখতে পারেন। 30 সেপ্টেম্বর পর্যন্ত শীর্ষ হোল্ডিং ছিল, যথাযথভাবে, ব্রাইট হরাইজনস ফ্যামিলি সলিউশন (BFAM), যা চাইল্ড কেয়ার এবং প্রারম্ভিক শিক্ষা কেন্দ্র পরিচালনার পাশাপাশি কলেজ-প্রবেশ উপদেষ্টা পরিষেবা প্রদান করে। এটি একটি চিত্তাকর্ষক ব্যবসা, এবং যদিও স্টকটি সস্তা নয়, এটি গত গ্রীষ্মের উচ্চতা থেকে নেমে এসেছে৷

2019-এর জন্য আমার ব্যক্তিগত পছন্দ ছিল The New York Times Co. (NYT), যা 17.8% ফেরত দিয়েছে। আমি এখনও এটা পছন্দ. কিন্তু 2020-এর জন্য, আমি বাজার কৌশলবিদ Ed Yardeni-এর নিয়মিত সেক্টর পর্যালোচনা পরীক্ষা করে দর কষাকষি করার সিদ্ধান্ত নিয়েছি। 2019 এর জন্য সবচেয়ে খারাপ বিভাগ হল শক্তি, বিশেষ করে তেল এবং গ্যাস ড্রিলার যেমন ডায়মন্ড অফশোর ড্রিলিং (DO), যা 2016 সালে প্রতি শেয়ার $25 এর উপরে ট্রেড করছিল। কিন্তু ডায়মন্ডের বেশিরভাগ শেয়ারহোল্ডার হলেন Loew's (L), যেটি নগদ অর্থে ভরপুর এবং বুদ্ধিমান Tisch পরিবার দ্বারা পরিচালিত। আমি শক্তির দামে অনিবার্য রিবাউন্ডের জন্য অপেক্ষা করতে ইচ্ছুক। এই দামে শেয়ার লেনদেনের সাথে, ডায়মন্ডকে খুব ভালো বাজির মত দেখায়।

এখানে আমার স্বাভাবিক সতর্কতাগুলি রয়েছে:এই 10টি স্টক আকার এবং শিল্পে পরিবর্তিত হয়, তবে সেগুলি একটি বৈচিত্রপূর্ণ পোর্টফোলিও হতে বোঝানো হয় না৷ আমি আশা করি তারা সামনের বছরে বাজারকে হার মানাবে, কিন্তু আমি পাঁচ বছরের কম শেয়ার ধরে রাখার পরামর্শ দিই না, তাই এই দীর্ঘমেয়াদী বিনিয়োগ বিবেচনা করুন। এবং সবচেয়ে বেশি:আমি এখানে শুধু পরামর্শ দিচ্ছি। পছন্দ আপনার।