আপনার 401(k) এর মধ্যে কোন মিউচুয়াল ফান্ড ধারণ করতে হবে তা ভীতিকর হতে পারে, পছন্দের অ্যারে চমকপ্রদ এবং এমনকি পক্ষাঘাতগ্রস্তও হতে পারে৷
কিন্তু এটা হতে হবে না।
প্রতি বছর, আর্থিক ডেটা ফার্ম BrightScope-এর সাহায্যে, একটি আর্থিক ডেটা ফার্ম যেটি কর্মক্ষেত্রে অবসরকালীন সঞ্চয় পরিকল্পনাগুলিকে রেট দেয়, আমরা 401(k) এবং অন্যান্য সংজ্ঞায়িত-অবদান প্ল্যানগুলিতে সর্বাধিক সম্পদ সহ 100টি মিউচুয়াল ফান্ড বিশ্লেষণ করি এবং সেগুলি কিনুন, ধরে রাখুন বা বিক্রি করুন। আমাদের লক্ষ্য:আপনার কর্মক্ষেত্রের পরিকল্পনায় উপলব্ধ সেরা মিউচুয়াল ফান্ডের দিকে আপনাকে গাইড করা।
শেষ পর্যন্ত, একটি দুর্দান্ত 30 তহবিল, যা আমরা নীচে বিশদভাবে বর্ণনা করব, আমাদের অনুমোদনের সিল জিতেছে। কিন্তু আপনি সূক্ষ্ম মুদ্রণ মনোযোগ দিতে চাইবেন. কিছু তহবিল আক্রমনাত্মক বিনিয়োগকারীদের জন্য উপযুক্ত; অন্যরা মাঝারি সংরক্ষণকারীদের জন্য প্রস্তুত৷
৷আমরা আরও উল্লেখ করব যে আমরা সূচক তহবিলের উপর ওজন করিনি। কারণ একটি ভাল সূচক তহবিল নির্বাচন করা সবসময় তিনটি সহজ প্রশ্নের উপর নির্ভর করে:1.) আপনি কোন সূচক অনুকরণ করতে চান? 2.) তহবিল সেই সূচকে কতটা ভালো কাজ করেছে? 3.) তহবিল চার্জ কত? সাধারণভাবে বলতে গেলে, শীর্ষ 100-এ তালিকাভুক্ত কোনো সূচক তহবিল নিয়ে আমাদের কোনো সমস্যা নেই।
সক্রিয়ভাবে পরিচালিত মিউচুয়াল ফান্ডের মূল্যায়ন একটি ভিন্ন জন্তু। আমরা প্রতিটি তহবিলের দীর্ঘমেয়াদী রিটার্ন এবং বছরের পর বছর পারফরম্যান্স, সেইসাথে এর অস্থিরতা এবং কঠিন বাজারে এটি কীভাবে ভাড়া নেয় তা দেখি। আমরা ম্যানেজারের মেয়াদ, ফি এবং অন্যান্য বিষয়গুলিও বিবেচনা করি৷
এখানে 401(k) অবসর গ্রহণকারীদের জন্য 30টি সেরা মিউচুয়াল ফান্ড রয়েছে যখন আমরা 2022 সালে প্রবেশ করব, যা দেশের 100টি জনপ্রিয় বিকল্পগুলির মধ্যে থেকে বাদ দেওয়া হয়েছে৷ আপনার 401(k) সম্ভবত এই সমস্ত তহবিল অফার করবে না, তবে সম্ভবত অন্তত কিছু পাওয়া যাবে। যদিও কিছু আপনার ব্যক্তিগত পরিস্থিতির জন্য উপযুক্ত হতে পারে, এবং অন্যরা নাও হতে পারে, প্রতিটি মিউচুয়াল ফান্ড তার গুণমানের জন্য আলাদা, এটি তাদের নিজ নিজ বিভাগের জন্য একটি প্রধান পছন্দ করে তোলে।
401(k) পরিকল্পনার বাইরে (বা অন্যান্য অনুরূপ নিয়োগকর্তা-স্পন্সর অবসর সঞ্চয় পরিকল্পনা), JPMorgan ইক্যুইটি আয় আগস্ট 2021-এ নতুন বিনিয়োগকারীদের জন্য বন্ধ। কিন্তু যদি আপনার 401(k) প্ল্যানটি তহবিল অফার করে, তাহলে সেই নিয়মগুলি প্রযোজ্য হবে না। আপনি প্রথম টাইমার হিসাবে যেকোনো সময় শেয়ার কিনতে পারেন।
নিজেকে ভাগ্যবান মনে করুন।
কিপলিংগারের বিনামূল্যের ক্লোজিং বেল ই-লেটারের জন্য সাইন আপ করুন:স্টক মার্কেটের সবচেয়ে গুরুত্বপূর্ণ শিরোনামগুলির প্রতি আমাদের দৈনিক দৃষ্টিভঙ্গি এবং বিনিয়োগকারীদের কী পদক্ষেপ নেওয়া উচিত৷
OIEIX হল বিনিয়োগকারীদের জন্য সেরা 401(k) মিউচুয়াল ফান্ডগুলির মধ্যে একটি যারা তাদের পোর্টফোলিওকে রাউন্ড আউট করার জন্য একটি মূল্য-ভিত্তিক স্টক পণ্য চান। লিড ম্যানেজার ক্লেয়ার হার্ট এবং তার সহকর্মী, অ্যান্ড্রু ব্র্যান্ডন এবং ডেভিড সিলবারম্যান, ক্রয়ের সময় কমপক্ষে 2% এর আকর্ষণীয় লভ্যাংশের ফলন সহ মানসম্পন্ন সংস্থাগুলির সন্ধান করেন৷ তারা ধারাবাহিক উপার্জন, বিনিয়োগকৃত মূলধনে উচ্চ রিটার্ন এবং টেকসই ফ্র্যাঞ্চাইজি সহ কোম্পানির পক্ষে। ফান্ডের শীর্ষ হোল্ডিংগুলির মধ্যে রয়েছে Comcast (CMCSA), UnitedHealth Group (UNH), BlackRock (BLK) এবং Bank of America (BAC)।
লভ্যাংশের ঝোঁক তহবিলটিকে বৃহৎ-কোম্পানির মূল্য বিভাগে ঠেলে দেয়, যা বিস্তৃত বাজার থেকে পিছিয়ে রয়েছে। উদাহরণস্বরূপ, JPMorgan ইক্যুইটি আয় গত 15 বছরে গড়ে 9.0% ফেরত দিয়েছে; যা S&P 500-এর পিছনে রয়েছে, যা একই সময়ের মধ্যে বার্ষিক 10.6% বৃদ্ধি পেয়েছে।
কিন্তু অন্যান্য বড় মূল্যের তহবিলের তুলনায়, OIEIX একটি ধারাবাহিক বিজয়ী। এটি গত 10টি সম্পূর্ণ ক্যালেন্ডার বছরের মধ্যে আটটিতে তার সমবয়সীদেরকে ছাড়িয়ে গেছে - তহবিলগুলি যেগুলি বড়, মূল্য-মূল্যের কোম্পানিগুলিতে বিনিয়োগ করে৷
তহবিল, যা বর্তমানে 1.3% লাভ করে, বিনিয়োগকারীদের জন্য মূল্য-স্টক এক্সপোজারের জন্য একটি কঠিন পছন্দ৷
JPMorgan প্রদানকারী সাইটে OIEIX সম্পর্কে আরও জানুন।
ভ্যানগার্ড ওয়েলেসলি আয় জুলাই মাসে তার 50 তম বার্ষিকী উদযাপন করেছে। কিন্তু এটি ভ্যানগার্ডের স্টেবলের প্রাচীনতম স্টক-এন্ড-বন্ড ফান্ড নয়। এই সম্মানটি ভ্যানগার্ড ওয়েলিংটনের কাছে যায়, যা আমরা ক্ষণিকের জন্য পাব।
কিন্তু ওয়েলিংটনের বিপরীতে, ওয়েলেসলি আয় স্টকের চেয়ে বন্ডের দিকে বেশি ঝুঁকে। এর সম্পদের দুই-তৃতীয়াংশ হল বন্ড, বাকিটা স্টক। (ওয়েলিংটনের কাছে বন্ডের চেয়ে বেশি স্টক রয়েছে)।
মোটা বন্ড হোল্ডিং একটি স্থির তহবিল তৈরি করে। দ্য ইন্ডিপেন্ডেন্ট অ্যাডভাইজার ফর ভ্যানগার্ড ইনভেস্টর-এর সম্পাদক ড্যান উইনারের মতে, গত অর্ধ শতাব্দীতে ওয়েলেসলি ইনকামের "স্ট্যান্ডআউট বৈশিষ্ট্য হল এর স্থিরতা।"
স্থিরতা এবং নিঃশব্দ রিটার্ন প্রায়ই হাতে চলে যায়, যাইহোক। বিগত 15 বছরে, VWINX এর 7.1% বার্ষিক রিটার্ন বিস্তৃত বাজারের সাথে তাল মিলিয়ে চলে না, তবে এটি তার সমকক্ষদের 96%কে হারায়:তহবিল যা 30% থেকে 50% সম্পদ বরাদ্দ করে স্টকে৷
মাইকেল রেকমেয়ার স্টক সাইড চালান এবং লরেন মোরান বন্ড বাছাই করেন। উভয় ব্যবস্থাপকই ওয়েলিংটন ম্যানেজমেন্টের অভিজ্ঞ – দীর্ঘমেয়াদী বন্ধন সহ একটি বিনিয়োগ সংস্থা যা ভ্যানগার্ডের সর্বাধিক পরিচিত সক্রিয়ভাবে পরিচালিত তহবিলগুলির অনেকগুলিকে উপদেশ দেয়৷ ভ্যানগার্ড ইক্যুইটি-ইনকামের মতো, যা পরিচালনা করতে রেকমেয়ারও সাহায্য করে, আমাদের সামনের দিকে VWINX-এর উপর নজর রাখতে হবে।
এর পোর্টফোলিওতে বন্ডের ভারী বোঝার সাথে, ওয়েলেসলি আয় রক্ষণশীল বিনিয়োগকারীদের জন্য সবচেয়ে উপযুক্ত৷
ভ্যানগার্ড প্রদানকারী সাইটে VWINX সম্পর্কে আরও জানুন।
ভ্যানগার্ড ইউএস গ্রোথ নির্দিষ্ট বছরগুলিতে কিছু ভাল রিটার্ন দিয়েছে - সম্প্রতি, 2020 সালে 59% রিটার্ন - কিন্তু এটিকে অনেক পরিবর্তনের সাথে মোকাবিলা করতে হয়েছে। প্রারম্ভিকদের জন্য, এটি দুবার খারাপ পারফরম্যান্সকারী পিয়ার ফান্ডের সম্পদগুলিকে শোষণ করেছে – 2014 সালে গ্রোথ ইক্যুইটি এবং 2019 সালে মর্গান গ্রোথ৷
তারপরে তহবিলে সাব-অ্যাডভাইজারদের ধ্রুবক ঘূর্ণন রয়েছে। মর্নিংস্টারের মতে, 2010 সাল থেকে তহবিলে আটটি আংশিক ব্যবস্থাপক পরিবর্তন ঘটেছে। সর্বশেষটি 2021 সালের শুরুতে সংঘটিত হয়েছিল। ভ্যানগার্ড 11 বছর পর ম্যানেজার হিসাবে বিনিয়োগ সংস্থা জ্যাকসন স্কয়ারকে জেটিসেশন করেছে। চারটি উপ-উপদেষ্টা রয়ে গেছে:ওয়েলিংটন ম্যানেজমেন্ট, জেনিসন অ্যাসোসিয়েটস এবং বেলি গিফোর্ড - প্রত্যেকে প্রায় 28% সম্পদ চালায় - এবং ভ্যানগার্ডের ইন-হাউস পরিমাণগত ইক্যুইটি গ্রুপ, যা বাকীটি চালায়। এই বছর, কোয়ান্ট গ্রুপের নিজস্ব রদবদল চলছে; দলের দীর্ঘদিনের সদস্য জেমস স্টেটলার এবং বিনবিন গুও দুজনেই অবসর নিয়েছেন।
অংশগুলির চারপাশে চলাফেরা করা সবই সমস্যাজনক এবং এটি একটি তহবিলের দীর্ঘমেয়াদী যোগ্যতার মূল্যায়নকে কঠিন করে তোলে। তবে সাম্প্রতিক পারফরম্যান্সের উপর ভিত্তি করে, জিনিসগুলি সাঁতার কাটছে। VWUSX-এর পাঁচ বছরের বার্ষিক রিটার্ন S&P 500, এর বেশিরভাগ পিয়ার গ্রুপ এবং এমনকি ভ্যানগার্ড প্রাইমক্যাপ, ফার্মের সম্মানিত বৃদ্ধি-কোম্পানীর তহবিলকেও হার মানায়। যদিও এটি একটি অস্বস্তিকর যাত্রা হয়েছে। বিগত পাঁচ বছরে, এই ভ্যানগার্ড তহবিলটি সমস্ত বড়-কোম্পানীর বৃদ্ধির তহবিলের তুলনায় গড় অস্থিরতার অভিজ্ঞতা অর্জন করেছে৷
যদি ইউ.এস. গ্রোথ হল একমাত্র সক্রিয়ভাবে পরিচালিত বৃহৎ-কোম্পানীর বৃদ্ধির তহবিল যা আপনার 401(k) তে অফার করা হয় এবং আপনার প্রচুর অস্থিরতার জন্য পেট থাকে তবে এটি একটি কঠিন বিকল্প। আপনি যদি এই ধরনের বিনিয়োগকারী না হন, তবে, আপনি আপনার পরিকল্পনার অন্যান্য বিকল্পগুলি বিবেচনা করতে পারেন যা কম অনিশ্চয়তা (যতদূর পর্যন্ত পরিচালনা যায়) এবং কর্মক্ষমতাতে একটু বেশি স্থিরতা নিয়ে আসে৷
ভ্যানগার্ড প্রদানকারী সাইটে VWUSX সম্পর্কে আরও জানুন।
2004 থেকে 2020 সালের শেষের দিকে, গিরি দেবুলাপলি JPMorgan লার্জ ক্যাপ গ্রোথ চালিয়েছিলেন একা ম্যানেজার হিসাবে। কিন্তু তিনি 2020 সালের নভেম্বরে তিনজন নতুন কোম্যানেজারের দায়িত্ব নেন। তারপর থেকে, তহবিলটি তার সমবয়সীদের পিছনে পড়ে গেছে:তহবিল যেগুলি বড়, ক্রমবর্ধমান মার্কিন কোম্পানিগুলিতে বিনিয়োগ করে।
যখন নতুন পরিচালকরা দৃশ্যে আসেন তখন স্বল্পমেয়াদীর জন্য এটি অস্বাভাবিক নয়। কিন্তু তার নিজের উপর, দেবুলাপল্লীর একটি মোটামুটি স্থির, পিয়ার-পিটানোর রেকর্ড ছিল। বিগত 15 বছরে, JPMorgan Large Cap Growth 14.7% বার্ষিক রিটার্ন সহ তার সমকক্ষদের 90% এবং S&P 500 কে ছাড়িয়ে গেছে।
JPMorgan Large Cap Growth-এর ম্যানেজাররা বেশিরভাগ বড় কোম্পানিতে বিনিয়োগ করে যেগুলো আগামী তিন থেকে পাঁচ বছরে উল্লেখযোগ্য বৃদ্ধি দিতে পারে। এই কোম্পানিগুলি সাধারণত অর্থপূর্ণ পরিবর্তনের মধ্য দিয়ে একটি বাজারে ব্যবসা করে, টেকসই প্রতিযোগিতামূলক সুবিধা রয়েছে, প্রমাণিত শক্তিশালী বাস্তবায়ন এবং শেয়ারের মূল্যের ঊর্ধ্বমুখী গতি রয়েছে। পরিচালকরা যেমন অগ্রণী কৃষি ও ভারী যন্ত্রপাতি প্রস্তুতকারী প্রতিষ্ঠান Deere (DE) পছন্দ করেন, কারণ এটি এমন প্রযুক্তির উন্নয়ন করছে যা সারা বিশ্বে কৃষকদের উৎপাদনশীলতা বাড়াতে সাহায্য করে। এবং তারা Freeport-McMoRan (FCX) পছন্দ করে, একটি খনির কোম্পানি, কারণ এটি বৈদ্যুতিক যানবাহন তৈরির জন্য তামার চাহিদা বৃদ্ধি থেকে লাভবান হয়। শেষ রিপোর্টে ফান্ডের শীর্ষ হোল্ডিংগুলি হল Alphabet (GOOGL), Apple (AAPL) এবং Microsoft (MSFT)৷
OLGAX বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি ভালো মিউচুয়াল ফান্ড যারা তাদের 401(k) দ্রুত বর্ধনশীল কোম্পানির কাছে এক্সপোজার বাড়াতে চায়।
JPMorgan প্রদানকারী সাইটে OLGAX সম্পর্কে আরও জানুন।
ম্যানেজার ড্যানিয়েল কেলি ফিডেলিটি পিউরিটান এর দায়িত্ব নিয়েছেন 2018 সালের মাঝামাঝি সময়ে, কিন্তু সে তার পথ খুঁজে পাচ্ছে বলে মনে হচ্ছে। তাই আমরা এই ফান্ডটিকে হোল্ড টু বাই থেকে আপগ্রেড করছি। 2018 সালের মাঝামাঝি থেকে ফান্ডের 19.0% বার্ষিক রিটার্ন সহজেই ফান্ডের বেঞ্চমার্ককে ছাড়িয়ে যায়, S&P 500 সূচক এবং ব্লুমবার্গ ইউএস এগ্রিগেট বন্ড সূচকের 60/40 মিশ্রণ, সেইসাথে সাধারণ সুষম তহবিলের 13.2% বার্ষিক রিটার্ন।
স্টক, ইটিএফ এবং মিউচুয়াল ফান্ড সুপারিশ এবং অন্যান্য বিনিয়োগ পরামর্শের জন্য কিপলিংগারের বিনামূল্যে বিনিয়োগের সাপ্তাহিক ই-লেটারের জন্য সাইন আপ করুন৷
স্টকের দিক থেকে, কেলি পোর্টফোলিও তৈরি করতে মৌলিক এবং পরিমাণগত বিশ্লেষণের উপর নির্ভর করে। তিনি যুক্তিসঙ্গত মূল্যে উপার্জন এবং রাজস্ব বৃদ্ধি অফার করে এমন কোম্পানিগুলির পক্ষে। FPURX বর্তমানে সম্পদের 70% এ একটি উচ্চ অংশীদারিত্ব রয়েছে৷ বন্ডের দিকে, যার মধ্যে উচ্চ-ফলনযুক্ত বন্ডের প্রায় 5% অংশীদারি রয়েছে, লক্ষ্য হল ঝুঁকি ব্যবস্থাপনার উপর সুশৃঙ্খল দৃষ্টি রেখে আকর্ষণীয় মূল্যের বন্ডগুলি খুঁজে বের করা৷
ইদানীং, কেলি খুচরা স্টকগুলিতে লোড আপ করেছে যা গ্রাহকদের কাছ থেকে অর্থকষ্টের চাহিদা থেকে উপকৃত হতে পারে, যা অর্থনীতি পুনরায় খোলার সাথে সাথে উন্নত ঋণের চাহিদা থেকে লাভবান হতে পারে। সুদের হার বৃদ্ধি, যদি এটি ঘটে তবে তা ব্যাঙ্কগুলির জন্যও একটি বোনাস হবে৷
৷বন্ডের দিকে, ক্রমবর্ধমান মুদ্রাস্ফীতি এবং সুদের হার উদ্বেগের বিষয়। (বন্ডের দাম এবং সুদের হার বিপরীত দিকে চলে।) তাই পিউরিটান বর্তমানে বিনিয়োগ-গ্রেড কর্পোরেট বন্ডের দিকে ঝুঁকছে, বিশেষ করে যেগুলি আর্থিক দ্বারা জারি করা হয়, ব্যাঙ্কগুলির শক্তিশালী ব্যালেন্স শীট এবং আকর্ষণীয় মূল্যায়নের কারণে৷
ফিডেলিটি প্রদানকারী সাইটে FPURX সম্পর্কে আরও জানুন।
ভ্যানগার্ড এক্সপ্লোরার ক্রমবর্ধমান ছোট এবং মাঝারি আকারের কোম্পানিগুলিতে স্টক রাখে। এটি একটি মুষ্টিমেয় ছোট-কোম্পানীর স্টক তহবিলগুলির মধ্যে একটি যা শীর্ষ 100 401(k) তহবিলের মধ্যে স্থান করে। কিন্তু অনেকগুলি সূচক-ভিত্তিক হলেও, এটি সক্রিয়ভাবে পরিচালিত হয়। আসলে, ভ্যানগার্ড পদ্ধতির সাথে তাল মিলিয়ে, VEXPX-এ অনেকেরই হাত রয়েছে৷
৷পাঁচটি ভিন্ন ফার্মের ম্যানেজাররা স্বাধীনভাবে কাজ করে, ফান্ডের সম্পদের তাদের অংশ চালানোর জন্য তাদের নিজস্ব প্রক্রিয়া প্রয়োগ করে:
হজপজ ম্যানেজমেন্ট টিমের ফলাফলগুলি গড় থেকে ঠিক উপরে। কিন্তু পোর্টফোলিওটি বিশাল, প্রায় 780টি স্টক সহ, এবং তহবিলের মোট সম্পদ $24.7 বিলিয়ন রয়েছে, যা VEXPX কে দেশের বৃহত্তম সক্রিয়ভাবে পরিচালিত ছোট-কোম্পানীর তহবিল করে তোলে। পরিশেষে, বছরের পর বছর ধরে উপ-অ্যাডভাইজরি ম্যানেজারদের একাধিক পরিবর্তন – এমনকি সম্প্রতিও – একটি পূর্ণ বাজার চক্রে তহবিল কীভাবে চলবে তা আত্মবিশ্বাসের সাথে মূল্যায়ন করা কঠিন করে তোলে।
তহবিলের 10 জন পরিচালকের মধ্যে সাতজন প্রায় পাঁচ বছর ধরে রয়েছেন। এবং 2017 এর শুরু থেকে চারটি পূর্ণ ক্যালেন্ডার বছরের প্রতিটিতে, ভ্যানগার্ড এক্সপ্লোরার রাসেল 2000কে ছাড়িয়ে গেছে। অন্য কথায়, আপনি সেই সময়ের মধ্যে একটি ছোট-কোম্পানীর সূচক তহবিলের চেয়ে এক্সপ্লোরারে ভাল ছিলেন।
শুধু মনে রাখবেন:যেহেতু ছোট-কোম্পানির স্টকগুলি বড়-কোম্পানীর স্টকগুলির তুলনায় বেশি অস্থির হয়, তাই VEXPX বড় কোম্পানির স্টক ফান্ড বা মোট স্টক মার্কেট ফান্ডের মূল হোল্ডিংয়ের পরিপূরক হিসাবে রাখা উচিত।
ভ্যানগার্ড প্রদানকারী সাইটে VEXPX সম্পর্কে আরও জানুন।
জোয়েল টিলিংহাস্ট একজন বিশ্বস্ত বিশ্লেষক ছিলেন তামাক এবং ব্যক্তিগত-যত্ন-পণ্য সংস্থাগুলিকে কভার করতেন যখন তিনি 30 বছরেরও বেশি আগে একটি নতুন তহবিলের জন্য একটি ধারণা নিয়ে এসেছিলেন। ধারণাটি ছিল উচ্চ-মানের ছোট কোম্পানি এবং সুবিধার বাইরে বড় সংস্থাগুলিতে ভাল মূল্য খুঁজে বের করা।
বিশ্বস্ততা উচ্চ আপ এটা পছন্দ. তাই 1989 সালের শেষের দিকে, ফিডেলিটি কম দামের স্টক চালু হয়েছে৷
৷এফএলপিএসএক্স তখন থেকে একটি দ্ব্যর্থহীন সাফল্য হয়েছে, টিলিংহাস্টের নেতৃত্বে, সহজে S&P 500, রাসেল 2000 ছোট-কোম্পানি সূচক, রাসেল মিড-ক্যাপ বেঞ্চমার্ক এবং প্রায় সমস্ত ছোট- বা মাঝারি-কোম্পানীর স্টক ফান্ডের গড় বার্ষিক লাভকে ছাড়িয়ে গেছে। . মর্নিংস্টার সম্প্রতি টিলিংহাস্টকে তার 2021 সালের অসামান্য পোর্টফোলিও ম্যানেজার হিসেবে মনোনীত করেছে।
কয়েক বছর ধরে কিছু জিনিস পরিবর্তিত হয়েছে। টিলিংহাস্টের এখন পাঁচজন কোম্যানেজার রয়েছে, যদিও তিনি এখনও তহবিলের প্রায় 95% সম্পদ চালান। তহবিলের প্রথম দিনগুলিতে, কেনার সময় স্টকগুলি $15 বা তার কম হতে হয়েছিল। কয়েক বছর আগে, থ্রেশহোল্ড 35 ডলারে উঠেছিল, অথবা স্টকটিকে একটি আয়ের ফলন নিয়ে গর্ব করতে হবে যা ছোট-কোম্পানীর রাসেল 2000 সূচকের মধ্যম বা তার উপরে পড়ে, যা এখনও ফান্ডের বেঞ্চমার্ক। কম-মূল্যের স্টক তার প্রথম দিনগুলির তুলনায় আরও বেশি বিদেশী স্টকের মালিক। শেষ রিপোর্টে, 35% সম্পদ আন্তর্জাতিক শেয়ারে বিনিয়োগ করা হয়েছে, বেশিরভাগই ইউরোপ এবং জাপানে৷
অবশেষে, FLPSX সর্বদা সমস্ত আকারের কোম্পানিগুলির উপর দৃষ্টি নিবদ্ধ করেছিল, কিন্তু প্রথম দিকে, এটি ছোট সংস্থাগুলির দিকে প্রবলভাবে ঝুঁকেছিল। এখন, তহবিলটি বড়-, মাঝারি- এবং ছোট-কোম্পানীর স্টকগুলির মধ্যে সমানভাবে বিভক্ত।
কিন্তু Tillinghast এবং তার comanager এখনও দৃঢ় মুনাফা, সামান্য ঋণ এবং সমবয়সীদের তুলনায় একটি টেকসই প্রতিযোগিতামূলক প্রান্ত সঙ্গে কোম্পানি খুঁজছেন. মর্নিংস্টারের বিশ্লেষক রবি গ্রিনগোল্ড বলেছেন, তিনি "কংখোঁজ" নন এবং তিনি "অভিমানে তাড়া করেন না।"
ফিডেলিটি প্রদানকারী সাইটে FLPSX সম্পর্কে আরও জানুন।
প্রায় এক দশকের তুলনায় মুদ্রাস্ফীতি বেশি থাকায়, ট্রেজারি ইনফ্লেশন-প্রোটেক্টেড সিকিউরিটিজ (টিআইপিএস) খবরে বেশি। অক্টোবরে শেষ হওয়া 12 মাসের সময়ের জন্য বার্ষিক মুদ্রাস্ফীতি, সবচেয়ে সাম্প্রতিক তথ্য পাওয়া গেছে, ছিল 6.2%। এটি আগের পাঁচটি ক্যালেন্ডার বছরে প্রতিটি বার্ষিক মুদ্রাস্ফীতির প্রায় 2% হারের তিনগুণ বেশি।
যে সমস্ত বিনিয়োগকারীরা ভোক্তা মূল্য বৃদ্ধির থেকে এগিয়ে থাকতে চান তারা সাধারণত TIPS-এর দিকে ঝুঁকছেন কারণ সুদের নিশ্চিত হারের উপরে, বন্ডের মূল মুদ্রাস্ফীতির হারের সাথে ধাপে ধাপে চলে যায়।
কিন্তু টিপস-এর ফলন কয়েক মাস ধরে নেতিবাচক। ভ্যানগার্ড মুদ্রাস্ফীতি-সুরক্ষিত সিকিউরিটিজ' বর্তমান ফলন, উদাহরণস্বরূপ, হল নেতিবাচক 1.8%। এর মানে এই নয় যে, আপনি এই ফান্ডে নেতিবাচক রিটার্ন পাবেন। বরং, তহবিলের রিটার্ন হবে মুদ্রাস্ফীতির হার কম নেতিবাচক ফলন। গত 12 মাসে, উদাহরণস্বরূপ, নেতিবাচক ফলন সত্ত্বেও, VIPSX 7.8% বৃদ্ধি পেয়েছে।
দীর্ঘকালীন তহবিল ব্যবস্থাপক জেমা রাইট-ক্যাস্পারিউস আজকাল স্বল্পমেয়াদী পরিপক্কতার টিপসের পক্ষে। ফান্ডের প্রায় অর্ধেক সম্পদ TIPS-এ বিনিয়োগ করা হয় পাঁচ বছরের কম মেয়াদী মেয়াদে। ভ্যানগার্ড সমীক্ষা দেখায় যে স্বল্প-মেয়াদী টিপস মাঝারি এবং দীর্ঘমেয়াদী টিপসের তুলনায় মুদ্রাস্ফীতি বিস্ময়ের সময়কালে আরও স্থিতিশীল থাকে৷
ভ্যানগার্ড ইনফ্লেশন প্রোটেক্টেড সিকিউরিটিজ অবসরপ্রাপ্ত, বা প্রায় অবসরপ্রাপ্ত, বিনিয়োগকারীদের জন্য সেরা। অল্প বয়স্ক বিনিয়োগকারীরা তাদের বিশাল স্টক পোর্টফোলিওতে রিটার্ন দিয়ে মুদ্রাস্ফীতি বন্ধ করতে পারে এবং বার্ষিক বেতন বৃদ্ধিও সাহায্য করবে। যাইহোক, অবসরপ্রাপ্তদের সাধারণত এই সুবিধাগুলির কোনোটিই থাকে না।
ভ্যানগার্ড প্রদানকারী সাইটে VIPSX সম্পর্কে আরও জানুন।
বিদেশী বিনিয়োগের বিষয়ে উত্তেজনা জাগানো কঠিন, কারণ মার্কিন স্টক বিদেশী শেয়ারের তুলনায় অনেক ভালো করেছে।
যেমন বিদেশী-স্টক তহবিল যায়, ফিডেলিটি ডাইভারসিফাইড ইন্টারন্যাশনাল , যা টেকসই বা উন্নতির সম্ভাবনার সাথে বড় কোম্পানিতে বিনিয়োগ করে, একটি কঠিন পছন্দ। প্রকৃতপক্ষে, এই ফিডেলিটি তহবিল গত 11টি সম্পূর্ণ ক্যালেন্ডার বছরের মধ্যে আটটির বেশি সূচক - MSCI EAFE, যা উন্নত দেশগুলিতে বিদেশী স্টকগুলিকে ট্র্যাক করে -কে পরাজিত করেছে৷
উইলিয়াম বাওয়ার 20 বছরেরও বেশি সময় ধরে FDIVX চালাচ্ছেন। তিনি প্রতিযোগিতামূলক সুবিধা এবং ধারাবাহিক লাভজনকতার সাথে উচ্চ-মানের ব্যবসার পক্ষে। তহবিলের শীর্ষ দেশের এক্সপোজারগুলির মধ্যে রয়েছে জাপান, ফ্রান্স এবং যুক্তরাজ্য তবে এর বিনিয়োগগুলি উন্নত দেশগুলিতে সীমাবদ্ধ নয়। প্রকৃতপক্ষে, তহবিলের 10% উদীয়মান বাজারে বিনিয়োগ করা হয়, বেশিরভাগ এশিয়ায়। এর শীর্ষ হোল্ডিংগুলি হল ASML হোল্ডিং (ASML), ফটোলিথোগ্রাফি সিস্টেমের একটি নির্মাতা যা সেমিকন্ডাক্টর চিপস তৈরি করতে ব্যবহৃত হয়, ফার্মাসিউটিক্যাল ফার্ম রোচে হোল্ডিং (RHHBY) এবং বিলাস দ্রব্য প্রস্তুতকারী LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton (LVMUY)।
সেখানে অবশ্যই আরও ভাল সক্রিয়ভাবে পরিচালিত তহবিল রয়েছে, তবে সেই তহবিলগুলি আমাদের পরিকল্পনায় আপনার জন্য উপলব্ধ নাও হতে পারে। এই পর্যালোচনায়, আমাদের অবশ্যই বিবেচনা করতে হবে যে পরিকল্পনায় এটিই একমাত্র সক্রিয় বিদেশী তহবিল হতে পারে। সেই পরিপ্রেক্ষিতে, ফিডেলিটি ডাইভারসিফাইড ইন্টারন্যাশনাল একটি ভালো পছন্দ।
ফিডেলিটি প্রদানকারী সাইটে FDIVX সম্পর্কে আরও জানুন।
টি. রোয়ে প্রাইস নিউ হরাইজনস ম্যানেজার জোশুয়া স্পেন্সারের সাথে একটি নতুন অধ্যায়ে প্রবেশ করেছে, যিনি সুপারস্টার হেনরি এলেনবোগেন এপ্রিল 2019-এ টি. রোয়ে প্রাইসকে আকস্মিকভাবে ছেড়ে যাওয়ার পরে পদত্যাগ করেছিলেন৷ এখনও পর্যন্ত, এটি রোমাঞ্চকর ছিল৷ স্পেন্সার দায়িত্ব নেওয়ার পর থেকে, তিনি 33.1% বার্ষিক রিটার্নের সাথে প্রতিযোগিতায় ঝাঁপিয়ে পড়েছেন, তার সমবয়সীদের 94% - তহবিলগুলি যেগুলি মাঝারি আকারের, ক্রমবর্ধমান সংস্থাগুলিতে বিনিয়োগ করে - এবং রাসেল মিডক্যাপ সূচক থেকে অনেক দূরে।
PRNHX নতুন বিনিয়োগকারীদের জন্য বন্ধ, কিন্তু যদি এটি আপনার নিয়োগকর্তা-স্পন্সর অবসরকালীন সঞ্চয় পরিকল্পনায় অফার করা হয়, তাহলে আপনি ফান্ডে প্রথমবারের মতো বিনিয়োগকারী হিসেবে শেয়ার কিনতে পারবেন।
Ellenbogen অনুসরণ করা একটি কঠিন কাজ ছিল. নিউ হরাইজনস-এর ম্যানেজার হিসাবে তার নয় বছরের মেয়াদে, তহবিলটি 18.7% বার্ষিক রিটার্ন পোস্ট করেছে, যা কল্পনা করা যায় এমন প্রতিটি বৈচিত্র্যময় স্টক সূচককে হারিয়েছে, এবং একটি ইউএস ডাইভারসিফাইড স্টক ফান্ড বাদে সবগুলো:Virtus KAR Small-Cap Growth (Virtus KAR Small-Cap Growth) নামে একটি ছোট-কোম্পানীর তহবিল PXSGX)।
কিন্তু স্পেন্সার PRNHX-এ তার চিহ্ন তৈরি করেছেন। এলেনবোগেনের মতো, তিনি ছোট, অনাবিষ্কৃত উদীয়মান কোম্পানিগুলির সন্ধান করেন যেগুলি নতুন পণ্য, একটি পুনরুজ্জীবিত ব্যবস্থাপনা দল, বা অর্থনীতিতে কাঠামোগত পরিবর্তনের কারণে ত্বরিত আয় বৃদ্ধির সম্ভাবনা অফার করে। বেসরকারী কোম্পানিগুলিতে বিনিয়োগ - জুতা প্রস্তুতকারক অলবার্ডস (বার্ডস) সহ, যা খুব সম্প্রতি প্রকাশ্যে এসেছে; পোশাক কোম্পানি রানওয়ে ভাড়া; এবং টেম্পাস ল্যাবস, একটি বায়োটেক ফার্ম - ফান্ডের সম্পদের 5% প্রতিনিধিত্ব করে এবং বর্ধিত রিটার্নের প্রতিশ্রুতি দেয়।
যদিও স্পেনসার ক্রয়ের সময় $7 বিলিয়ন বা তার চেয়ে কম বাজার মূল্যের কোম্পানিগুলির উপর ফোকাস করেন, তার পূর্বসূরির মতো, তিনি ততক্ষণ ধরে থাকবেন যতদিন কোম্পানিটি বৃদ্ধি পাচ্ছে। এটি একটি কারণ নিউ হরাইজনস, যেটি এলেনবোজেনের অধীনে একটি ছোট-কোম্পানি বৃদ্ধি তহবিল হিসাবে শুরু হয়েছিল, এখন এটি একটি মিড-ক্যাপ বৃদ্ধি তহবিল শ্রেণীবদ্ধ।
PRNHX হল বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি কঠিন মিউচুয়াল ফান্ড যারা দৃঢ় প্রবৃদ্ধির সম্ভাবনা সহ কোম্পানিগুলিতে প্রথম দিকে বিনিয়োগ করতে চায়৷
T. Rowe মূল্য প্রদানকারী সাইটে PRNHX সম্পর্কে আরও জানুন।
PGIM মোট রিটার্ন বন্ড ধারাবাহিকভাবে বাজার বীট. বিগত 10টি পূর্ণ ক্যালেন্ডার বছরের মধ্যে সাতটিতে (2011 এবং 2020 এর মধ্যে), মিউচুয়াল ফান্ডটি ব্লুমবার্গ ইউএস এগ্রিগেট বন্ড সূচককে পরাজিত করেছে। এটি সাধারণ মধ্যবর্তী-মেয়াদী কোর-প্লাস বন্ড তহবিলের চেয়ে ভাল (এই তহবিলগুলি উচ্চ-ফলন ঋণে 20% পর্যন্ত বিনিয়োগ করতে পারে)। কিন্তু আগ্রহী বিনিয়োগকারীদের জানা উচিত, রিটার্নের অতিরিক্ত ওমফ তার সমকক্ষ বা বেঞ্চমার্কের তুলনায় একটু বেশি অস্থিরতা নিয়ে আসে।
PDBAX ফিক্সড-আয়ের বাজারের সব সেক্টরে বিনিয়োগ করতে পারে। বর্তমানে, এর চারজন পরিচালক বিনিয়োগ-গ্রেড কর্পোরেট ঋণ এবং সম্পদ-সমর্থিত সিকিউরিটিজের পক্ষে, যা তারা মনে করে ট্রেজারি এবং সরকার-গ্যারান্টিযুক্ত বন্ধকী-সমর্থিত সিকিউরিটিজ, উচ্চ-ফলনকারী IOU এবং বিদেশী বন্ডের চেয়ে বেশি সুযোগ দেয়৷
তহবিল বর্তমানে 1.6% লাভ করে।
PGIM প্রদানকারী সাইটে PDBAX সম্পর্কে আরও জানুন।
ফিডেলিটি ব্লু চিপ বৃদ্ধি কিপলিংগার 25-এর একজন সদস্য, এবং আপনি খুঁজে পেতে পারেন এমন সেরা-পারফর্মিং 401(k) মিউচুয়াল ফান্ডগুলির মধ্যে একটি। ম্যানেজার সোনু কালরার বার্ষিক 10-বছরের রিটার্ন 23.0% সমস্ত বড়-কোম্পানীর প্রবৃদ্ধি তহবিলের 97% এবং S&P 500-কে ছাড়িয়ে গেছে।
"আমরা এই তহবিলের সাথে যা করার চেষ্টা করছি তা হল এমন কোম্পানিগুলিকে চিহ্নিত করা যেখানে বাজার শুধুমাত্র প্রবৃদ্ধির নিখুঁত হার নয় কিন্তু সেই বৃদ্ধির স্থায়িত্বকে ভুল মূল্য দিচ্ছে," তিনি বলেছেন৷ "আমরা এমন কোম্পানিগুলিকে চিহ্নিত করার চেষ্টা করে যা বৃহৎ অনুপ্রবেশিত বাজারে অংশগ্রহণ করছে।"
কালরা পোর্টফোলিওটিকে তিনটি বালতিতে ভাগ করে:
ধর্মনিরপেক্ষ চাষীরা, তিনি বলেন, এমন ব্যবসা যা ই-কমার্স, ক্লাউড প্রযুক্তি, বৈদ্যুতিক যানবাহনের মতো ক্রমবর্ধমান প্রবণতা থেকে উপকৃত হচ্ছে৷
চক্রাকার চাষীদের মধ্যে এমন কোম্পানিগুলিকে অন্তর্ভুক্ত করে যেগুলি ব্যবসা চক্রের মধুর স্থানে রয়েছে - হোম বিল্ডার, উদাহরণস্বরূপ, COVID-19-এর সময় শহর থেকে সরে গিয়ে উপকৃত হওয়া বা মহামারী বন্ধ হওয়ার পরে শক্তি সংস্থাগুলি রিবাউন্ডে রয়েছে৷
কালরা শেষ বালতিকে "সুবিধাবাদী চাষী" বলে অভিহিত করেছেন। এটিতে এমন কোম্পানীগুলিকে অন্তর্ভুক্ত করে যাদের এগিয়ে যাওয়ার জন্য একটি অনুঘটক রয়েছে - একটি নতুন ব্যবস্থাপক বা একটি নতুন পণ্য৷ উদাহরণস্বরূপ, আমেরিকান ঈগল আউটফিটার্স (AEO), হল একটি খুচরা বিক্রেতা যার ব্র্যান্ডের ঘনিষ্ঠ পোশাক রয়েছে যা দ্রুত বৃদ্ধি পাচ্ছে এবং একটি অনলাইন ব্যবসা সমৃদ্ধ হচ্ছে৷
বিনিয়োগকারীরা একটি সক্রিয়ভাবে পরিচালিত তহবিল খুঁজছেন যা S&P 500 কে হারাতে পারে 12 বছর ধরে কালরা তহবিলটি চালাচ্ছে তাতে হতাশ হননি। আমরা এটি পরিবর্তন আশা করি না৷
ফিডেলিটি প্রদানকারী সাইটে FBGRX সম্পর্কে আরও জানুন।
যে সকল তহবিল স্টক এবং বন্ড ধারণ করে, অন্যথায় সুষম তহবিল হিসাবে পরিচিত, সেগুলিকে সাধারণত মধ্যপন্থী অল-ইন-ওয়ান তহবিল হিসাবে বিবেচনা করা হয়। কিন্তু বিশ্বস্ততা ভারসাম্যপূর্ণ একটু টার্বোচার্জ হয় এটি সাধারণত সমকক্ষ গোষ্ঠীর তুলনায় স্টকের উপরে গড় শেয়ার ধারণ করে, তহবিল যা 50% থেকে 70% সম্পদ স্টকে বরাদ্দ করে।
শেষ রিপোর্টে, FBALX তার সম্পদের 72% স্টকে ধারণ করেছে - সাধারণ ব্যালেন্সড ফান্ডের থেকে প্রায় 10 শতাংশ পয়েন্ট বেশি। বন্ডের দিক থেকে, তহবিলটি অন্যদের তুলনায় একটু বেশি স্থির, সাধারণভাবে বলতে গেলে। ইনভেস্টমেন্ট-গ্রেড সিকিউরিটিজ, ট্রিপল-এ এবং ট্রিপল-বি-এর মধ্যে রেট করা হয়, বেশিরভাগ বন্ড পোর্টফোলিও পূরণ করে - উচ্চ-গ্রেড বন্ডে সাধারণ ব্যালেন্সড ফান্ডের চেয়ে বেশি - এবং সমগ্র পোর্টফোলিওর 23% প্রতিনিধিত্ব করে। জাঙ্ক-রেটেড বা নীচের বন্ডগুলি ফান্ডের সম্পদের মাত্র 1%।
এই বিশ্বস্ততা তহবিলের একটি অনন্য সেটআপ রয়েছে। Über-ব্যবস্থাপক রবার্ট স্ট্যানস্কি স্টক এবং বন্ডে কতটা পোর্টফোলিওর মালিকানা থাকা উচিত তার বড়-ছবি নিয়ে সিদ্ধান্ত নেন। আট স্টক পিকার এবং চার বন্ড পিকার, যারা নির্দিষ্ট সেক্টরে বিশেষজ্ঞ, তারা নির্দিষ্ট নিরাপত্তা নির্বাচন করে। মার্কিন সরকারের বন্ডগুলি বন্ড পোর্টফোলিওতে প্রাধান্য পায়। সাধারণ সন্দেহভাজনরা - মাইক্রোসফ্ট, অ্যাপল, Amazon.com (AMZN) এবং Alphabet সহ - স্টকের দিক থেকে শীর্ষে৷
ভারসাম্যপূর্ণ তহবিলগুলি এমন বিনিয়োগকারীদের জন্য ভাল পছন্দ যারা নো-ফ্যাস, অল-ইন-ওয়ান ফান্ড চান। কিন্তু এই এক অন্যদের তুলনায় আরো আক্রমনাত্মক. এর মানে হল ডাউন মার্কেটে বেশি অস্থিরতা, তাই আপনি যখন বিনিয়োগ করবেন তখন সেটা মাথায় রাখুন।
কিন্তু সামগ্রিকভাবে, FBALX সেরা বিশ্বস্ত তহবিলের মধ্যে রয়ে গেছে। পোর্টফোলিও পজিশনিং ফিডেলিটি ব্যালেন্সডকে 10-বছরের বার্ষিক রিটার্ন প্রদান করতে সাহায্য করেছে যা তার সমবয়সীদের 96% কে হারায়। এটি বর্তমানে প্রায় 0.8% ফলন করে।
ফিডেলিটি প্রদানকারী সাইটে FBALX সম্পর্কে আরও জানুন।
আমেরিকান তহবিল নতুন দৃষ্টিভঙ্গি তহবিল মার্কিন এবং বিদেশী স্টক মধ্যে তার পোর্টফোলিও বিভক্ত. বিদেশী স্টক এক্সপোজার বাড়ানোর জন্য বিনিয়োগকারীদের জন্য এটি একটি কঠিন বিকল্প, কিন্তু যারা বিদেশী স্টক তহবিলে যেতে চান না।
সাতজন ম্যানেজার পোর্টফোলিওর $140 বিলিয়ন সম্পদকে ভাগ করে নেয় এবং তারা উপযুক্ত মনে করে তাদের নিজস্ব আস্তিন বিনিয়োগ করে। কিন্তু তাদের সকলকে অবশ্যই এমন কোম্পানিগুলিতে বিনিয়োগ করতে হবে যেগুলি তাদের হোম বেসের বাইরে বিক্রয় এবং ক্রিয়াকলাপের অর্থপূর্ণ অংশ গ্রহণ করে। তারা একসাথে প্রায় 300-স্টক পোর্টফোলিও তৈরি করেছে বেশিরভাগ বড় কোম্পানির গড় আয় বৃদ্ধির সাথে। Tesla (TSLA), Microsoft এবং Facebook প্ল্যাটফর্ম Meta Platforms (FB) হল ফান্ডের শীর্ষ হোল্ডিং।
এর সমকক্ষদের পাশে - বিদেশী এবং মার্কিন বড় কোম্পানিতে বিনিয়োগ করে এমন তহবিল - নতুন দৃষ্টিকোণ বিগত 11 ক্যালেন্ডার বছরের প্রতিটির বেশিরভাগের জন্য গড়ের উপরে থেকেছে৷
ক্যাপিটাল গ্রুপ প্রদানকারী সাইটে ANWPX সম্পর্কে আরও জানুন।
দুই দীর্ঘকালীন ফান্ড ম্যানেজার সম্প্রতি ভ্যানগার্ড ইক্যুইটি-আয়-এ পদত্যাগ করেছেন , যেটি কিপলিংগার 25-এর সদস্য। কিন্তু আমরা তহবিলের জন্য আমাদের কেনার সুপারিশ সামঞ্জস্য করছি না – এখনও।
যদিও ম্যানেজার পরিবর্তন করা কঠিন হতে পারে, VEIPX-এর ক্ষেত্রে, যে ম্যানেজাররা চলে গেছেন তারা ভ্যানগার্ডের ইন-হাউস কোয়ান্টিটেটিভ ইক্যুইটি গ্রুপের অংশ, যা স্টক বেছে নেওয়ার জন্য একটি জটিল অ্যালগরিদমের উপর নির্ভর করে। সেই কম্পিউটার মডেলটি নতুন গার্ডের সাথে পরিবর্তন করা উচিত নয়। এছাড়াও, কোয়ান্ট গ্রুপ পোর্টফোলিওর মাত্র এক-তৃতীয়াংশ চালায়।
যাইহোক, পোর্টফোলিওর সিংহভাগ ওয়েলিংটন ম্যানেজমেন্টের মাইকেল রেকমেয়ার দ্বারা পরিচালিত হয়, যিনি সম্প্রতি 2022 সালের জুনে অবসর নেওয়ার পরিকল্পনা ঘোষণা করেছেন। এটি তহবিলটি এগিয়ে যাওয়ার বিষয়ে আমাদের চিন্তাভাবনাকে প্রভাবিত করতে পারে, তাই সাথে থাকুন।
Reckmeyer উচ্চ-মানের কোম্পানীর পক্ষপাতী যারা সময়ের সাথে সাথে ক্রমবর্ধমান উচ্চ লভ্যাংশ প্রদান করে। "আমরা টেকসই পেআউট এবং কোম্পানিগুলির উপর ফোকাস করি যেগুলি বার্ষিক ভিত্তিতে লভ্যাংশ বাড়ায়," তিনি বলেন, "কারণ দীর্ঘ যাত্রায়, লভ্যাংশ বছরের পর বছর ধরে 40% রিটার্ন চালায়।"
কিন্তু Reckmeyer একটি ভাল দর কষাকষি পছন্দ করে. যখন বাজার খারাপ স্বল্প-মেয়াদী সংবাদের প্রতি অতিরিক্ত প্রতিক্রিয়া দেখায় তখন তিনি পদক্ষেপ নিতে পছন্দ করেন। "এটি লভ্যাংশ বিনিয়োগের জন্য কিছুটা বিপরীতমুখী," তিনি বলেছেন৷
৷ভ্যানগার্ড ইক্যুইটি-আয় সময়ের সাথে S&P 500 কে হারাতে পারে না। তবে এটি খুব বেশি পিছিয়ে নেই, এবং যাত্রাটি বিস্তৃত সূচকের তুলনায় মসৃণ। এছাড়াও, তহবিলের ডিভিডেন্ড ইল্ড, 2.2%, S&P 500-এর বর্তমান 1.3% লাভকে ছাড়িয়ে যায়।
ভ্যানগার্ড প্রদানকারী সাইটে VEIPX সম্পর্কে আরও জানুন।
ম্যানেজার ব্রায়ান বার্গুইস পরিচালনা করেছেনটি. রোয়ে প্রাইস মিড-ক্যাপ বৃদ্ধি প্রায় তিন দশক ধরে (এটি জুন 2022-এ 30 বছর হবে), এই সময়ের মধ্যে একটি 14.3% বার্ষিক রিটার্ন প্রদান করে। দেশে অন্য কোনো বৈচিত্র্যময় মার্কিন স্টক ফান্ড ম্যানেজার ভালো করতে পারেনি - যতদিন। যদিও অন্যান্য তিনটি বৈচিত্র্যময় ইউ.এস. স্টক ফান্ড সেই সময়ের মধ্যে সামান্য বেশি বার্ষিক রিটার্ন দেয়, পুরো সময়কালে একই পরিচালকের দ্বারা কোনটিই অর্জিত হয়নি।
RPMGX 2010 সাল থেকে নতুন বিনিয়োগকারীদের জন্য বন্ধ হয়ে গেছে। কিন্তু যদি আপনার 401(k) মধ্যে মিড-ক্যাপ গ্রোথ অফার করা হয়, তাহলে সেটা কোন ব্যাপার না। বিনিয়োগের বিকল্প হিসেবে মিড-ক্যাপ গ্রোথ অন্তর্ভুক্ত একটি অবসর-সঞ্চয় পরিকল্পনায় অংশগ্রহণকারীরা যেকোনো সময় বিনিয়োগ করতে পারেন।
এখন একমাত্র প্রশ্ন হল বার্গুইস, যিনি সবেমাত্র তার 60-এর দশকে প্রবেশ করেছেন, আর কতদিন চারপাশে থাকবেন। অবসর নেওয়ার কোনো পরিকল্পনা ঘোষণা করেননি তিনি। এটি ভাল খবর. কিন্তু মিড-ক্যাপ গ্রোথ সহযোগী পরিচালকদেরকে গ্রহণ করেছে, যা টি. রোয়ে প্রাইসের ক্ষেত্রে কখনও কখনও একটি সংকেত (যদিও একটি দূরবর্তী হলেও) হয় যে একজন ব্যবস্থাপকের স্থানান্তর কাজ চলছে। ফার্মটি ধীরে ধীরে পরিবর্তন করতে পছন্দ করে এবং একজন পরিচালক পরিবর্তনের এক বছর আগে একটি তহবিলে সহযোগী পরিচালকদের যোগ করা অস্বাভাবিক নয়৷
বার্গুইস এখনও লিড পোর্টফোলিও ম্যানেজার এবং শেষ পর্যন্ত পোর্টফোলিও সিদ্ধান্তের জন্য দায়ী, তবে ডোনাল্ড ইজলি এবং অ্যাশলে উডরাফকে সম্প্রতি তহবিলে সহযোগী পরিচালক হিসেবে নাম দেওয়া হয়েছে; জন ওয়েকম্যান 1992 সাল থেকে একজন সহযোগী পোর্টফোলিও ম্যানেজার।
আমরা সেই 401(k) প্ল্যান অংশগ্রহণকারীদের প্রতি ঈর্ষান্বিত যারা RPMGX-এ বিনিয়োগ করতে পারে। এটি অফারে সেরা T. Rowe প্রাইস ফান্ডগুলির মধ্যে একটি।
T. Rowe মূল্য প্রদানকারী সাইটে RPMGX সম্পর্কে আরও জানুন।
টি. রোয়ে প্রাইস গ্রোথ স্টক ব্লু চিপ গ্রোথ (TRBCX) এবং লার্জ-ক্যাপ গ্রোথ I (TRLGX) - এর সাথে T. Rowe Price-এর তিনটি বৃহৎ-কোম্পানীর গ্রোথ ফান্ডের মধ্যে একটি - যেটি সবচেয়ে ব্যাপকভাবে অনুষ্ঠিত 401(k) তহবিলের মধ্যে রয়েছে। বৃদ্ধির বিনিয়োগের সাথে ফার্মের সমৃদ্ধ রেকর্ডের কারণে এটি খুব কমই আশ্চর্যজনক। সম্ভাবনা হল আপনার 401(k) প্ল্যান শুধুমাত্র তাদের মধ্যে একটি অফার করে, তাই আপনাকে তাদের মধ্যে বেছে নিতে হবে না।
PRGFX একটি ভালো প্রবৃদ্ধি তহবিল খুঁজছেন বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি উপযুক্ত পছন্দ। ম্যানেজার জো ফাথ এমন কোম্পানিগুলিতে বিনিয়োগ করতে পছন্দ করেন যেগুলিতে নিম্নলিখিত বৈশিষ্ট্যগুলির এক বা একাধিক বৈশিষ্ট্য রয়েছে:অর্থনীতির একটি লাভজনক অংশে শিল্প নেতৃত্ব, উপার্জন এবং নগদ প্রবাহে উচ্চতর বৃদ্ধি, এমনকি কঠিন অর্থনৈতিক সময়েও উপার্জনের গতি বজায় রাখার বা প্রসারিত করার ক্ষমতা। বৈশিষ্ট্যগুলি সাধারণত ফ্যাথকে চারটি সেক্টরে মনোনিবেশ করতে পরিচালিত করে:তথ্য প্রযুক্তি, ভোক্তা বিবেচনামূলক, যোগাযোগ পরিষেবা এবং স্বাস্থ্যসেবা।
2021-এর মাঝামাঝি সময়ে, PRGFX শেয়ারহোল্ডাররা তহবিলটিকে বৈচিত্র্যময়ের পরিবর্তে অ-বৈচিত্রপূর্ণ হিসাবে পুনঃশ্রেণীবদ্ধ করতে সম্মত হয়েছিল, যার অর্থ ফান্ডটি তার সম্পদের একটি বড় অংশ কম ইস্যুকারীতে বিনিয়োগ করতে পারে। এটি আরও অস্থিরতার দিকে নিয়ে যেতে পারে, কিন্তু ফার্মটি প্রকাশ্যে বলেছে যে এটি বিশ্বাস করে যে পুনঃশ্রেণীকরণ "বর্তমানে একটি তহবিল যেভাবে পরিচালিত হয় তা উল্লেখযোগ্যভাবে প্রভাবিত করবে না।"
ফাথ এখনও পোর্টফোলিওতে উল্লেখযোগ্য পরিবর্তন করেনি। 2020 সালের শেষের দিকে, ফান্ডের সবচেয়ে বড় 10টি হোল্ডিং ফান্ডের সম্পদের 45.9% প্রতিনিধিত্ব করে। সেপ্টেম্বর 2021-এর শেষে - গ্রোথ স্টক পুনরায় শ্রেণীবদ্ধ করার তিন মাস পর - শীর্ষ 10 হোল্ডিং ফান্ডের সম্পদের 46.9% প্রতিনিধিত্ব করে।
PRGFX হল 401(k) প্ল্যানে উপলব্ধ সেরা মিউচুয়াল ফান্ডগুলির মধ্যে একটি, এবং বিনিয়োগকারীদের জন্য তাদের মূল পোর্টফোলিওকে মশলাদার করার জন্য একটি দৃঢ় বৃদ্ধি স্টক ফান্ড৷
T. Rowe মূল্য প্রদানকারী সাইটে PRGFX সম্পর্কে আরও জানুন।
নিয়মিত মা-এন্ড-পপ বিনিয়োগকারীরা টি-তে বিনিয়োগ করতে পারবেন না। রোয়ে প্রাইস লার্জ-ক্যাপ গ্রোথ I , যার সর্বনিম্ন $1 মিলিয়ন রয়েছে এবং এটি প্রাতিষ্ঠানিক ক্লায়েন্টদের জন্য ডিজাইন করা হয়েছে, যেমন একটি 401(k) পরিকল্পনা৷ কিন্তু এটি T. Rowe Price-এর সেরা ফান্ডগুলির মধ্যে একটি। এবং এটি 0.56% গড় ব্যয়ের অনুপাত, যা এই গল্পে উল্লিখিত সমস্ত T. Rowe প্রাইস ফান্ডের মধ্যে সর্বনিম্ন।
Manager Taymour Tamaddon took over in early 2017, so we limit our scrutiny to the length of his tenure. But Tamaddon has delivered, outperforming his peers – funds that invest in large, growing companies – as well as the S&P 500.
Tamaddon, like almost every other U.S. growth stock fund manager, holds the usual suspects at the top of his portfolio. but he takes sizeable bets. Alphabet, Microsoft and Amazon.com, at last report, were the top three holdings and represented nearly 27% of the fund's assets.
Along with Blue Chip Growth and Growth Stock, Large-Cap Growth was also reclassified in mid-2021 as a non-diversified fund with the SEC, which allows it to concentrate in a certain sector, industry or geographic area. Tamaddon already takes big stakes in specific stocks. But further concentration might add to the fund's volatility.
Even so, as long as you can stomach the bumps along the way, T. Rowe Price Large-Cap Growth is a solid choice for investors looking to tap into fast-growing U.S. companies.
Learn more about TRLGX at the T. Rowe Price provider site.
At Dodge &Cox International Stock , seven managers work together doing meticulous research on every prospective security. They love a good bargain, which makes them a bit contrarian. When any given company shares are down because of bad news or economic headwinds, you can bet that DODFX managers are poking around. They're looking to find good deals on companies with a competitive edge, good growth prospects and smart executives.
International has leeway to invest in companies in the developed and emerging worlds. At last report, 20% of the fund's assets were invested in emerging-markets countries, including Brazil, China, India, Mexico and Peru. But firms based in Europe and the U.K. comprise most of the portfolio. Drug companies GlaxoSmithKline (GSK) and Sanofi (SNY) are the fund's top holdings.
DODFX has a big position in pharmaceuticals stocks – 16% of the fund's assets – because the managers view them as a compelling pocket of the market. "Strong innovation pipelines should drive attractive earnings growth over the coming years," say the managers.
Foreign stocks have trailed U.S. stocks in recent years, and that's still the case today. Over the past 12 months, the MSCI EAFE index, which tracks stocks in foreign developed countries, put up a decent 17.0% return, but that lags the 33.0% gain in the S&P 500. Emerging-markets stocks, as measured by the MSCI Emerging Markets index, also trailed, with a 6.5% gain over the past year.
Dodge &Cox International Stock has at least done better than the international indexes, with a roughly 18% return over the past 12 months, in part because the value-priced shares have done better.
DODFX is a solid 401(k) mutual fund for investors who want an actively managed foreign-stock portfolio. But some patience is required for this contrarian strategy.
Learn more about DODFX at the Dodge &Cox provider site.
Dodge &Cox is a 90-year-old company with a steady, consistent investment process. Multiple managers take on each fund.
On Dodge &Cox Income , eight managers with an average of more than two decades of investing experience buy mostly high-quality bonds with an eye toward providing current income and preserving capital. Their hunting grounds include a variety of fixed-income sectors including Treasuries, mortgage- and asset-backed debt, corporate debt and municipal bonds, among others. But they like a good bargain and will tilt toward pockets of the market where they see good opportunities, within the context of their view of the economy and relative yields of securities in bond subsectors, among other factors.
Over each of the past one, three, five, 10 and 15 years, DODIX has beat the Bloomberg U.S. Aggregate Bond index.
Active management counts when it comes to investing in intermediate-term bond funds, and the managers at Dodge &Cox certainly back that up. Before the pandemic, in early 2020, the managers significantly reduced the fund's exposure to corporate bonds because the difference in interest rates between corporate debt and Treasuries with comparable maturities was slim.
That move set DODIX up well for the bond selloff in March 2020 because it had cash at the ready. Many high-quality, creditworthy companies issued long-term debt at yields comparable to junk-rated debt, and the managers snapped up these attractively priced bonds, such as those issued by Anheuser-Busch InBev (BUD), Coca-Cola (KO), Exxon Mobil (XOM), FedEx (FDX), Oracle (ORCL) and T-Mobile US (TMUS).
Corporate bonds went on to have a banner year and helped lift the fund's gain in 2020 to 9.5%, outpacing the 7.5% return in the Bloomberg U.S. Aggregate Bond index, and ranked among the top 23% of its peers:intermediate-term core-plus bond funds. (The core-plus indicates that the fund is allowed to own up to 20% of its assets in high-yield bonds, unlike core bond funds which can hold up to 10%.)
DODIX yields 1.4%.
Learn more about DODIX at the Dodge &Cox provider site.
We have long lauded Vanguard International Growth as a superstar for delivering above-average returns with below-average risk. But we're feeling a little cautious these days because a key manager is leaving in April 2022.
Investment firm Baillie Gifford is one of two subadvisers that run the fund, but it manages the biggest chunk (70%) of the assets. And James Anderson, a manager since 2003, is leaving. Comanager Thomas Coutts remains, however, and he's been in place since late 2016. Lawrence Burns was named comanager in 2020.
Managers from Schroders run the remaining 30%, and nothing is changing there. Simon Webber has been with the fund since late 2009, though he too, has a new comanager in James Gautrey, who joined in late 2020.
The two firms, both U.K.-based, have slightly different approaches to picking growth stocks; Vanguard chose them to complement each other. Baillie Gifford is willing to pay up for stocks with explosive growth. Schroders' ideal stock is underappreciated but growing fast.
The portfolio holds roughly 120 stocks, mostly in large companies domiciled in developed countries. But China stocks make up 14% of the assets. Hong Kong and India combined represent another 4% or so.
VWIGX has long been one of our favorite international stock funds. But we'll be watching it carefully over the next year or two. Fund manager changes can sometimes (but not always) result in some portfolio volatility as new managers settle in and make their mark.
Learn more about VWIGX at the Vanguard provider site.
Like other balanced funds, American Funds American Balanced holds stocks and bonds. It is designed, say the managers in a recent report, "to serve as the complete portfolio of a prudent investor."
In other words:Buy shares in this fund, and you're done.
ABALX fine-tunes its blend of stocks and bonds to achieve three goals:conserve capital, provide current income and offer long-term growth. Keeping volatility at bay and delivering steady returns is also a priority. At last report, the fund held 65% of its assets in stocks, 32% in bonds and 3% in cash and other securities. The fund has a current SEC yield of 1.00%.
The portfolio's risk-aware positioning helped in early 2020, when both stocks and bonds plummeted in value during the pandemic's early days. American Balanced sank 22% between February and March 2020, while its typical peer – funds that allocate 50% to 70% in stocks – lost 24%. Indeed, the fund is a peer-beater. Over the past 10 years, American Balanced outpaced 86% of its peers with a 12.3% annualized return.
ABALX is among the best mutual funds you can stash in a 401(k) portfolio. As balanced funds go, it's a standout option.
Learn more about ABALX at the Capital Group provider site.
Managers Sig Segalas and Kathleen McCarragher are the longest tenured managers behind Harbor Capital Appreciation , which counts two others comanagers appointed in 2019, Blair Boyer and Natasha Kuhlkin. But the fund managers also have a team of analysts working alongside them.
And they all work for Jennison Associates as subadvisers running HCAIX.
The managers look for large companies, with at least $1 billion in market value at the time of purchase, with robust earnings and sales growth, high or improving profitability, and strong balance sheets. They're not value investors, but they prefer to buy stocks at prices that are attractive relative to long-term growth prospects. Most of the stocks in the portfolio are in companies that lead their industries, have capable and disciplined managers running the firm, and that conduct substantial research and development.
Capital Appreciation's top holdings are well-known U.S. stocks. Amazon.com, Tesla, Apple, Nvidia (NVDA) and Shopify (SHOP), for instance, topped the portfolio at last report. But some of HCAIX's fund's best performers have been off the beaten path. Foreign stocks comprise 14% of assets, for instance, and stock in Dutch secure payment platform Adyen (AYDEY) climbed 45% over the past 12 months.
Harbor Capital Appreciation has been a standout performer over the years. Its 10- and 15-year annualized returns rank among the top 20% or better of all large-company growth funds. It's consistent, too. The fund has outpaced its peers in seven of the past 10 full calendar years (between 2011 and 2020).
The tradeoff is high volatility. Over the past decade, HCAIX has been more volatile than 91% of its peers. Even so, this is a great long-term choice for investors who want to enhance their exposure to fast-growing companies.
Learn more about HCAIX at the Harbor provider site.
ফিডেলিটি গ্রোথ কোম্পানি ফিডেলিটির সেরা বড়-কোম্পানীর বৃদ্ধি তহবিল। Over the past decade, manager Steven Wymer has delivered a 23.9% annualized total return to shareholders, which trounces the S&P 500. Only a dozen or so funds have done better than that over the past 10 years.
অনেক বিনিয়োগকারী এখন ফিডেলিটি গ্রোথ কোম্পানিতে বন্ধ হয়ে গেছে কারণ এটি নতুন বিনিয়োগকারীদের জন্য বন্ধ। কিন্তু যদি আপনার 401(k) প্ল্যানে একটি বিনিয়োগের বিকল্প হিসাবে FDGRX অন্তর্ভুক্ত থাকে, তাহলে আপনি ফান্ডে নতুন হলেও আপনি এতে বিনিয়োগ করতে পারেন।
Wymer holds close to 500 stocks in the fund, with a heavy tilt toward information technology companies, such as Nvidia, Salesforce.com (CRM) and Shopify, as well as communications services firms, such as Google parent Alphabet, Facebook parent Meta Platforms and Roku (ROKU), the streaming-device company.
অর্থনৈতিকভাবে সংবেদনশীল স্টকগুলি সম্প্রতি তাদের কিছু নেতৃত্ব ধর্মনিরপেক্ষ বৃদ্ধির স্টকগুলিতে ফিরিয়ে দিয়েছে, ওয়াইমার একটি সাম্প্রতিক প্রতিবেদনে বলেছেন। "আগামী মাসগুলিতে একটি স্টক বা সেক্টরের আউটপারফরম্যান্স ম্যাক্রো ফ্যাক্টর বা প্রবণতার চেয়ে ব্যক্তিগত মৌলিক বিষয়গুলির দ্বারা বেশি চালিত হবে," তিনি বলেছেন। এই কারণেই তিনি মৌলিক বিষয়গুলির উপর ভিত্তি করে একটি শক্তিশালী দৃষ্টিভঙ্গি সহ সংস্থাগুলির উপর দৃষ্টি নিবদ্ধ করেছেন৷
৷If you're lucky enough to have access to FDGRX in your 401(k) plan, buy shares.
ফিডেলিটি প্রদানকারী সাইটে FDGRX সম্পর্কে আরও জানুন।
About a decade ago, Pimco Total Return was the biggest bond fund in the country and its manager, Bill Gross, was "the bond king." But in 2014, Gross left the fund, and the firm he cofounded under a cloud after a string of missed big-picture calls on the economy and interest rates. The firm explained the departure was due to "fundamental differences."
Since then, PTTAX has slipped from its perch. It's not the biggest bond fund anymore. But with $72 billion in assets, Pimco Total Return still ranks among the most widely held bond funds in America.
On a total return basis, it's not a dazzler, but the fund is still a solid choice for bond exposure in your 401(k). Over the past five years, well after the dust from Gross's departure settled, the fund has returned 3.8% annualized, just past the 3.6% annualized return in the Bloomberg U.S. Aggregate Bond index.
Mark Kiesel, Scott Mather and Mohit Mittal run Pimco Total Return together, but the fund's process hasn't changed. The firm's investment committee makes the big-picture calls on the economy and interest rates, which guides the managers and analysts as they do their research on security selection and make decisions on what sectors to focus on.
They invest mostly in investment-grade debt; U.S. government-related debt and high-quality corporate credit make up 62% of assets at last report. But the fund also buys junk-rated corporate IOUs (2%), mortgage-backed and asset-backed securities (21%), and foreign debt issued in developed (5%) and emerging countries (18%). (The allocations add up to more than 100 because of certain short-duration securities that the fund holds, including futures, swaps and other derivatives.)
The investment process can sometimes lead to missteps – if the firm's investment committee makes the wrong call, say, on the direction of interest rates. But over time the strength of the fund's security selection, which is driven by thorough fundamental analysis, has kept the fund steady. It beats the Bloomberg U.S. Aggregate Bond index over time, and boasts better risk-adjusted returns, too. But the fund yields 1.2%, less than the current 1.5% yield of the index.
Learn more about PTTAX at the Pimco provider site.
Vanguard Wellington has a long history and a standout long-term record. Founded in 1929, it is the nation's oldest balanced fund. Roughly two-thirds of the fund holds stocks; rest of the portfolio is devoted to bonds.
VWELX – another member of the Kiplinger 25 – has undergone a bit of a changing of the guard at the top. Daniel Pozen, a comanager since 2019, took over as sole manager of the stock side of the fund in July 2020; Loren Moran, a comanager on the bond side since 2017, is now the fund's sole bond picker after a comanager retired in June 2021.
On the stock side, Pozen favors high-quality large companies with a competitive edge over peers. Alphabet, Microsoft and Meta Platforms were top holdings at last report. He has trimmed the number of stocks in the portfolio from the high 80s to the high 60s since taking over. Stocks aren't required to pay a dividend to be considered for the portfolio, but roughly 85% of the stocks in the fund do.
On the bond side, Moran tilts heavily toward high-quality corporate debt, but spices up returns with investment-grade asset-backed securities and taxable municipal bonds. She holds roughly one-quarter of the fixed-income portfolio in Treasuries and agency bonds to maintain liquidity – easy access to cash – in VWELX. That's less than the typical 30% of assets that peer balanced funds hold on average.
Vanguard Wellington is a moderate-risk investment choice because it holds both stocks and bonds. But it still packs a punch.
ভ্যানগার্ড প্রদানকারী সাইটে VWELX সম্পর্কে আরও জানুন।
Dodge &Cox Stock has been a member of the Kiplinger 25, our favorite actively managed no-load funds, since 2008. The fund's contrarian, buy-at-a-bargain-and-wait strategy takes some extra patience and perhaps is best suited to investors with long time horizons.
Longtime shareholders have not been disappointed. Over the past decade, Stock has returned 15.5% annualized. That trails the S&P 500, which has gained 17.0% annualized. But the gain in the index is thanks mostly to fast-growing stocks that DODGX, which favors value-priced stocks, doesn't typically own. But its performance against its peers is noteworthy; Dodge &Cox Stock beats 99% of its peers:large-company value funds.
Nine managers work collectively to pick stocks in companies that are temporarily undervalued by the stock market but have a favorable long-term growth outlook. Holdings in the portfolio, for example, sport an average 13.3 price-to-earnings ratio based on earnings estimates for the next 12 months. By contrast, constituents in the S&P 500 index have an average forward P/E ratio of 21.4.
Shares in financial and health care companies comprise 45% of the fund's assets. Among the fund's biggest holdings, for instance, are Wells Fargo (WFC), Capital One Financial (COF), Charles Schwab (SCHW) and Sanofi. Foreign stocks make up a little more than 10% of assets.
Dodge &Cox Stock is one of the best mutual funds for 401(k) investors seeking a market-beating actively managed fund. But the contrarian tilt of this fund is best suited to those with a medium to long time horizon.
Learn more about DODGX at the Dodge &Cox provider site.
Vanguard Primecap was closed to all investors long ago, but if it's offered in your 401(k) plan, you can still put away up to $25,000 a year. Consider yourself lucky. Vanguard Primecap is a superb fund run by five of the best stock-pickers in the country.
The managers – Theo Kolokotrones, Joel Fried, Alfred Mordecai, M. Mohsin Ansari and James Marchetti – work independently managing their own slice of the fund's assets. But they each aim to invest in growing companies that trade at bargain prices. In particular, they look for a catalyst – a new product, new executives at the helm or a restructuring – that they think will push a stock price higher over the next three to five years.
Once they buy a stock, they tend to hang on. The fund's 6% turnover ratio is a fraction of the 55% to 87% turnover of typical U.S. stock funds that invest in large companies.
"Because the Primecap team is buying stocks facing near-term uncertainty, it often takes time for their ideas to work out," says Dan Wiener, editor of The Independent Adviser for Vanguard Investors . "But in contrast to many other growth managers, the Primecap team is willing to wait, and on average holds onto a stock for a decade."
VPMCX's record isn't blemish-free, of course. Despite a 10-year annualized record that beats the S&P 500, Vanguard Primecap has lagged the index in five of the past 10 full calendar years, most recently in 2020.
But over the long haul, Vanguard Primecap shareholders have gotten a lot richer.
Learn more about VPMCX at the Vanguard provider site.
Fidelity Contrafund is a proven standout.
Manager Will Danoff prefers to buy beaten-down or overlooked best-in-class companies with superior earnings growth, proven management teams and sustainable competitive advantages. আজকাল, তিনি প্রযুক্তির উপর বুলিশ – ভাল, তিনি বহু বছর ধরে আছেন, কিন্তু ডিজিটাল রূপান্তরের গল্পগুলি দ্রুত চলতে থাকায় তিনি এখন স্থানের প্রতি বিশেষভাবে আগ্রহী। শেষ রিপোর্টে, তহবিলের 30% এর বেশি প্রযুক্তিতে বিনিয়োগ করা হয়েছে, যা S&P 500 স্টক সূচকে 28% ওজনের উপরে একটি স্পর্শ। He has owned Amazon.com, a top holding, since 2007, and Apple, another top FCNTX holding, since 2003.
ফিডেলিটি ফান্ডের পর্যবেক্ষকরা কনট্রাফান্ডকে বৃদ্ধির জন্য একটি রক্ষণশীল পছন্দ বলে মনে করেন। এর কিছু যোগ্যতা আছে। Over the past five years, for instance, the fund's 22.8% annualized return ranks better than just 53% of its peer group:funds that invest in growing, large companies. But FCNTX has been less volatile during that period than the typical large-company growth fund, too.
This is one of the best 401(k) mutual funds for investors who want growth but not all the volatility that comes with a more aggressive fund.
ফিডেলিটি প্রদানকারী সাইটে FCNTX সম্পর্কে আরও জানুন।
American Funds EuroPacific Growth is the biggest actively managed foreign stock fund in the country. But the Capital System of dividing a fund's assets among multiple managers has helped the fund stay competitive. Over the past five and 10 years, for instance, the fund has largely kept pace with its typical peer:funds that invest in large, foreign companies. And it beats the MSCI EAFE index of stocks in foreign developed countries.
Certainly, there are zippier foreign-stock funds available out there. But in a 401(k) plan, the investment choices, especially with foreign-stock funds, are typically limited to an actively managed fund and an index fund. So, the question for 401(k) investors is whether an investment in AEGPX is better or worse than an investment in an international-stock index fund.
On that, the verdict is clear:EuroPacific Growth beats Vanguard Total International Stock Index (VGTSX) over the past two, three, five and 10 years. What's more, during the recent bear market in early 2020, EuroPacific Growth fund held up better, with a 31.4% loss, compared with a 33.3% loss in Vanguard Total International Stock index fund.
AEPGX is among the best 401(k) mutual fund options around, and we don't expect that to change even though a longtime manager is stepping down at the end of 2021. Even after his departure, AEPGX will still have 10 managers.
Learn more about AEPGX at the Capital Group provider site.