কেউই অর্থ হারাতে চায় না, এবং ক্ষতি বিমুখতা একটি বিনিয়োগ কৌশলের একটি বিচক্ষণ অংশ। কিন্তু যখন এটি চরম পর্যায়ে যায়, এটি অবসরপ্রাপ্তদের যতটা সাহায্য করে তার চেয়ে বেশি ক্ষতি করতে পারে৷

তাদের ভবিষ্যৎ পরিকল্পনা করার সময়, অনেক অবসরপ্রাপ্ত ব্যক্তি চরম ক্ষতির বিমুখতার শিকার হতে পারেন, টাইটানিকের যাত্রী যেমন কাঠের ভাসমান তক্তা ধরে রাখেন, তেমনি তাদের অর্থকে আঁকড়ে ধরে থাকেন৷

এর বেশ কয়েকটি কারণ রয়েছে:

1. এই সব আপনার আছে। চরম ক্ষতি বিমুখতা একটি উপলব্ধি থেকে আসতে পারে যে এটিই। তাদের এই অর্থের স্তূপ সারাজীবন ধরে রাখতে হবে। সেখানে আর কেউ আসছে না। তারা অবসর নিয়েছে এবং এখন সেই বাস্তবতা তাদের আঘাত করে এবং তারা তাদের টাকা হারানোর ভয়ে এক পয়সাও ঝুঁকি নিতে সাহস করে না।

২. পরিবারের সদস্যরাও অবসরপ্রাপ্তদের প্রভাবিত করতে পারে। সর্বোত্তম উদ্দেশ্যের সাথে, অবসরপ্রাপ্তদের প্রাপ্তবয়স্ক শিশুরা তাদের পিতামাতাকে "নিরাপদ থাকার" বিষয়ে কথা বলতে পারে। তাদের পিতামাতার আর্থিক সুস্থতার জন্য উদ্বিগ্ন, তারা তাদের বিনিয়োগের বিপদ সম্পর্কে সতর্ক করে এবং তাদের যা আছে তা সংরক্ষণ করা কতটা গুরুত্বপূর্ণ।

3. শিক্ষার অভাব। অনেক অবসরপ্রাপ্তদের জন্য, এই প্রথম তাদের এত টাকা ছিল। অবসর নেওয়ার সময় যদি তারা তাদের 401(k) থেকে একটি রোলওভার নেয়, তাহলে তাদের IRA রাতারাতি $25,000 থেকে $250,000, $500,000 বা এমনকি $1 মিলিয়ন পর্যন্ত ফুলে যেতে পারে এবং তারা কী করবে তা বুঝতে পারে না। অনেক অবসরপ্রাপ্তরা জানেন না কোথায় শুরু করবেন। কিভাবে একটি আয় পোর্টফোলিও তৈরি করতে হয় সে সম্পর্কে তারা শিক্ষিত হয়নি; তারা এমনকি একটি আয় বিনিয়োগ কি শিক্ষিত করা হয় না. তাই নিজেদেরকে শিক্ষিত করার পরিবর্তে, তারা হিমায়িত হয় এবং কিছুই করে না।

4. আগের খারাপ বিনিয়োগ। প্রায় প্রত্যেকেই তাদের বিনিয়োগ জীবনের কোনো না কোনো সময়ে একটি খারাপ বিনিয়োগ করেছে। কিন্তু এটি যদি একজন বিনিয়োগকারীর প্রথম বিনিয়োগের মধ্যে একটি হয় যা খারাপ হয়ে যায়, তাহলে এটি ব্যক্তিকে একটি বিনিয়োগ ভীতিতে ফেলে দিতে পারে, যেখানে তারা মনে করে যে প্রতিটি বিনিয়োগ সেই একটি খারাপের মতো কাজ করবে। "আমি যখন 25 বছর বয়সে XYZ-এ টাকা হারিয়েছিলাম, তাই আমি আর কখনও বিনিয়োগ করব না।"

5. ক্ষতি এবং অস্থিরতার মধ্যে পার্থক্য বুঝতে পারছি না। মান উপরে এবং নিচে যায়, কিন্তু কিছু অবসরপ্রাপ্তরা তা বোঝে না। কিছু অবসরপ্রাপ্তরা মনে করেন যদি একটি বিনিয়োগ কমে যায় তবে তারা সবকিছু হারাবেন। তারা একটি বিনিয়োগের অস্থিরতাকে সম্পূর্ণরূপে শূন্যে যাওয়ার সম্ভাবনার সাথে আলাদা করতে পারে না। যখন তারা এক মাস পরে তাদের মাসিক বিনিয়োগ বিবৃতি পায় যেখানে বাজার কিছুটা কম ছিল, তখন তারা দেখতে পায় না যে তাদের পোর্টফোলিও $1,000 কমেছে, তারা এটি দেখেন যে তারা $1,000 হারিয়েছে। এটি একটি সেভিংস অ্যাকাউন্ট মানসিকতা। যদি আপনার সেভিংস অ্যাকাউন্ট $1,000 কমে যায়, আপনি জানেন যে এটি আর ফিরে আসছে না। তারা বুঝতে পারে না যে বিনিয়োগ ফিরে আসতে পারে। কিছু অবশিষ্ট না থাকা পর্যন্ত তারা প্রতি মাসে অ্যাকাউন্ট ড্রপ করার চিত্র দেয়৷

6. কাকে বিশ্বাস করতে হবে জানি না। অনেক অবসরপ্রাপ্তদের কোন ধারণা নেই যে তারা কাকে বিশ্বাস করতে পারে এবং করতে পারে না। এবং আর্থিক জগতের সাথে আজ যেভাবে চলছে, কে তাদের দোষ দিতে পারে? ব্যাংকার, দালাল, বীমা এজেন্ট এবং অংশীদারিত্বের বিক্রয়কর্মীরা তাদের পণ্যগুলিকে ভাল করে তোলে। কিন্তু তারা জানে যে তাদের আঙ্কেল চার্লি সবসময় তার বার্ষিকতার বিষয়ে অভিযোগ করেন, এবং কাজিন জো তার দালাল সম্পর্কে অভিযোগ করেন এবং এমনকি তাদের বোন এলেনের সামনে ব্যাঙ্কও আনেন না! তাহলে তারা কাকে বিশ্বাস করে?

কেন চরম ক্ষতি বিমুখতা একটি কৌশল নয়?

প্রথমত, একটি কৌশল কর্ম বোঝায়। চরম ক্ষতি বিমুখতা আপনার অর্থ নগদ বা তার সমতুল্য চিরতরে রাখে। দ্বিতীয়ত, একজন অবসরপ্রাপ্ত হিসেবে, আপনার অর্থের দ্বারা উত্পন্ন আয় থেকে বাঁচতে হবে। যদি এটি নগদে হয়, বা অনুরূপ কিছু, যেমন একটি তিন মাসের সিডি বা টি-বিল বা একটি মানি মার্কেট অ্যাকাউন্ট, এটি খুব বেশি উপার্জন করছে না। অনেক ক্ষেত্রে, বেঁচে থাকার জন্য যথেষ্ট নয়। ধরা যাক আপনার টাকা থেকে প্রতি মাসে $3,000 প্রয়োজন, কিন্তু এটি প্রতি মাসে মাত্র $500 উপার্জন করে। বাকি জন্য আপনাকে আপনার প্রিন্সিপালের মধ্যে ডুবতে হবে। প্রিন্সিপালের এই ক্ষয় আপনার ভবিষ্যত আয়কেও কমিয়ে দেয়। এটি একটি স্বয়ংসম্পূর্ণ ভবিষ্যদ্বাণী, আপনি নিজেকে গ্যারান্টি দেবেন যে আপনি প্রতি মাসে অর্থ হারাবেন।

পরের দুটি ইস্যু একসাথে চলে। আপনি কতদিন বেঁচে থাকার পরিকল্পনা করছেন? উপরের উদাহরণে আপনি যে হারে যাচ্ছেন, আপনি প্রতি বছর $30,000 দ্বারা আপনার সম্পদ হ্রাস করছেন। যদি আপনার কাছে $300,000 হয়, 10 বছরেরও কম সময়ে, আপনি ভেঙে পড়েছেন। তারপর কি?

আর্থিক পরিকল্পনার উদ্দেশ্যে, আমরা সর্বদা হিসাব করি যে বিনিয়োগকারী তাদের 90-এর দশকের মাঝামাঝি পর্যন্ত বেঁচে থাকবেন। সোশ্যাল সিকিউরিটি অ্যাডমিনিস্ট্রেশন অনুসারে, আজ 65 বছর বয়সী কারোর আয়ু একজন পুরুষের জন্য 84.3 এবং একজন মহিলার জন্য 86.6। তাই আপনাকে অবসর নেওয়ার পর আরও 20 বছর বাঁচার পরিকল্পনা করতে হবে।

আমি যে কারণে 10 বছরের কম (উপরে) বলেছি তা হল আমরা মুদ্রাস্ফীতিকে বিবেচনায় নিইনি:$30,000 আজ 10 বছরে মাত্র 2.5% মুদ্রাস্ফীতিতে প্রায় $38,400। হ্যাঁ, মুদ্রাস্ফীতি অবসরপ্রাপ্তদের শত্রু। আপনি যদি আপনার অর্থ নগদ ধরনের বিনিয়োগে রেখে দেন, তাহলে মুদ্রাস্ফীতির কারণে আপনি আপনার বাসার ডিম আরও দ্রুত নষ্ট করতে পারেন।

সমাধান

1. জীবনের জন্য গ্যারান্টিড ইনকাম। ঝুঁকি বিমুখ কেউ এমন বিনিয়োগের পক্ষে থাকা উচিত যা আজীবন আয়ের নিশ্চয়তা দেয়। বার্ষিক এই অফার. না, আমরা সুপারিশ করছি না যে অবসরপ্রাপ্তরা তাদের সমস্ত সম্পদকে বার্ষিকীতে রাখবে, তবে আয় বাড়াতে এবং তাদের সর্বদা আয়ের উৎস থাকবে এমন নিশ্চয়তা দেওয়ার জন্য কিছু অর্থ রাখার জন্য এটি একটি ভাল জায়গা।

২. শিক্ষা। এটি অবসর নেওয়ার আগে ভালভাবে শুরু করা উচিত, তবে যদি এটি না হয়ে থাকে তবে চিন্তা করবেন না, এটি খুব বেশি দেরি নয়। আক্ষরিক অর্থে শত শত ওয়েবসাইট রয়েছে যা বিনিয়োগকারীরা অ্যাক্সেস করতে পারে যা তাদের বিনিয়োগের উপর একটি ভাল, মৌলিক শিক্ষা দেবে। কিন্তু সাবধান, অনেক সাইটের একটি এজেন্ডা আছে। তথ্যের বিভিন্ন উৎস রয়েছে এমন নিরপেক্ষ সাইটগুলি সন্ধান করা ভাল। ন্যূনতমভাবে, অবসরপ্রাপ্তদের বিভিন্ন ধরনের বিনিয়োগ (স্টক, বন্ড এবং কমোডিটি) এবং বিভিন্ন যানবাহন (মিউচুয়াল ফান্ড, ইটিএফ, আইআরএ)- এবং প্রতিটির উদ্দেশ্য কী তা সম্পর্কে জানা উচিত। উদাহরণস্বরূপ, একটি মিউচুয়াল ফান্ড একটি বিনিয়োগ নয়, এটি একটি বিনিয়োগের বাহন যা বিনিয়োগগুলিকে ধরে রাখে, সেগুলি স্টক বা বন্ড বা উভয়ই হোক৷

3. পরিচিত নামের সাথে থাকুন। এমনকি একজন অবসরপ্রাপ্ত ব্যক্তি যিনি চরম ক্ষতির বিরূপতায় ভুগছেন তিনিও কোকা-কোলা, এটিএন্ডটি, ফোর্ড এবং এক্সন-এর মতো নাম চিনতে পারবেন। যে কেউ অত্যন্ত ঝুঁকি বিমুখ তাদের দেখতে সক্ষম হওয়া উচিত যে এই জাতীয় সংস্থাগুলি ব্যবসার বাইরে যেতে চলেছে না। তাদের উত্থান-পতন থাকতে পারে, তবে এটি মোকাবেলা করার জন্য, তাদের উচিত তাদের কাছে থাকা শেয়ারের সংখ্যার উপর ফোকাস করা, শেয়ার প্রতি মূল্য নয়। দাম যাই হোক না কেন, তাদের কাছে Coca-Cola বা AT&T-এর 100টি শেয়ার রয়েছে৷ অত্যন্ত ঝুঁকি বিমুখ অবসরপ্রাপ্তদের এমন কোম্পানীগুলি এড়ানো উচিত যা তারা চিনতে পারে না। এক্সপেরিমেন্টাল বায়োটেক ইনক।

4. স্বল্পমেয়াদী বন্ডের সাথে কিছু স্বল্পমেয়াদী সাফল্য আছে। যাদের চরম ক্ষয়ক্ষতি আছে তারা সামান্যতম হতাশা কাটিয়ে উঠতে প্রস্তুত। এটি ধীর শুরু একটি ভাল ধারণা হবে. তারা পরিচিত কোম্পানির কিছু স্বল্পমেয়াদী কর্পোরেট বন্ড কিনুন। পরিপক্কতা এক বছরের বেশি নয়। ধারণা তাদের ঝুঁকি এড়াতে তাদের পেতে হয়. তাদের সাফল্য দেখতে দিন. বন্ডটি যে দামে পরিপক্ক হয়েছিল এবং যখন এটি করার কথা ছিল। এতে অভ্যস্ত হওয়ার পরে, কিছু দীর্ঘ মেয়াদী এবং এমনকি কিছু লভ্যাংশ প্রদানকারী স্টকগুলিতে ছিটানো শুরু করুন।

5. একটি আর্থিক পরিকল্পনা। ভবিষ্যতের জন্য একটি রোড ম্যাপ থাকা অনেক অজানাকে উপশম করতে পারে। তাদের কি বেঁচে থাকার জন্য যথেষ্ট টাকা থাকবে? বেঁচে থাকা পত্নীর কি যথেষ্ট টাকা থাকবে? তারা কি তাদের বাচ্চাদের জন্য কোন টাকা রেখে যেতে পারবে? তাদের কি বাড়ি বিক্রি করতে হবে? তারা কি ট্রিপ নিতে পারে? তারা কি এখনকার মতো বাঁচতে পারবে? তাদের কি ছেড়ে দিতে হবে? তাদের কি চাকরি পেতে হবে? মুদ্রাস্ফীতি ভবিষ্যতে তাদের খরচ কতটা বাড়িয়ে দেবে?

এই ধরনের প্রশ্নগুলির কারণে কিছু অবসরপ্রাপ্ত ব্যক্তিকে হিমায়িত করতে পারে এবং কিছুই করতে পারে না বা এমনভাবে চালিয়ে যেতে পারে যেন কিছুই পরিবর্তিত হয়নি, ব্লাইন্ডারে রাখা এবং প্রশ্নগুলির সাথে মোকাবিলা করতে চায় না৷

কিন্তু একটি আর্থিক পরিকল্পনা এই প্রশ্নের উত্তর দিতে পারে। এটি হিমায়িত অবসরকে আনফ্রিজ করতে পারে এবং অন্যদের থেকে ব্লাইন্ডারকে সরিয়ে নিতে পারে। এটি তাদের দেখাতে পারে যে তারা যদি নগদে থাকে বা উপযুক্ত কৌশল এবং বিনিয়োগে বিনিয়োগ করে তবে কী ঘটে। এটি অনেক অজানা কেড়ে নিতে পারে এবং তাদের দেখাতে পারে যে জিনিসগুলি সম্ভবত আপনি যতটা ভেবেছিলেন ততটা খারাপ নয়৷

উপসংহার

আমরা দেখেছি যে চরম ক্ষতির বিমুখতা সহ অনেক অবসরপ্রাপ্তদের, যখন সঠিক শিক্ষা দেওয়া হয়, বিনিয়োগ এবং কৌশলগুলি তাদের ভয় কাটিয়ে উঠতে পারে এবং সঠিকভাবে বিনিয়োগ করে লাভবান হতে পারে৷

কখনও কখনও যদিও, অত্যন্ত ঝুঁকি বিমুখ এই ভাবে থাকবে. তাদের উদ্দেশে, আমি বলি, আমাদের স্লিপ ফ্যাক্টর নামক একটি নিয়ম আছে—যদি এটি নিয়ে আপনার ঘুম নষ্ট হয়ে যায়, তাহলে তা করবেন না।

তৃতীয়-পক্ষের পোস্টগুলি Cantella &Co Inc. বা Cornerstone Investment Services, LLC-এর মতামতকে প্রতিফলিত করে না। তৃতীয় পক্ষের সাইটের যেকোনো লিঙ্ক নির্ভরযোগ্য বলে মনে করা হয় কিন্তু Cantella &Co. Inc. বা Cornerstone Investment Services, LLC দ্বারা স্বাধীনভাবে পর্যালোচনা করা হয়নি। Cantella &Co., Inc., সদস্য FINRA/SIPC-এর মাধ্যমে দেওয়া সিকিউরিটিজ। কর্নারস্টোন ইনভেস্টমেন্ট সার্ভিসেস, এলএলসি'র RIAর মাধ্যমে উপদেষ্টা পরিষেবাগুলি দেওয়া হয়৷