মুহূর্তটি আসছে:কয়েক দশক ধরে ঘাম ঝরানো এবং সঞ্চয় করার পরে, আপনি অবসর নিতে চলেছেন এবং একটি সোনালী সূর্যাস্তের দিকে এগিয়ে যাচ্ছেন। সকাল ৭টার ট্রেন ধরে শহরে ঢোকার বা রবিবার রাতে সেই সাদা শার্টগুলো ইস্ত্রি করে বসের মেজাজ যন্ত্রণার সঙ্গে আর মোকাবিলা করতে হবে না।
অবসর গ্রহণের জন্য সঞ্চয় জমা করা থেকে সেই সঞ্চয়গুলি বিতরণে আপনার মানসিকতার পরিবর্তন করা যদি এত সহজ হয় যাতে আপনি পরবর্তী 30 বা 35 বছরের জন্য আপনার বিল পরিশোধ করতে পারেন। আপনি যদি খুব শীঘ্রই অবসরপ্রাপ্তদের মতো হন তবে আপনি সঞ্চয় করার বিষয়ে অধ্যবসায়ী হয়েছেন। আপনি ভাল পরামর্শ পেয়েছেন এবং এটি বাস্তবায়ন করেছেন৷
যাইহোক, এখন সেই দিনটি দ্রুত ঘনিয়ে আসছে যখন সেই সঞ্চয়গুলিকে চলমান আয়ে পরিণত করতে হবে, আপনি সম্ভবত এটি কীভাবে করবেন সে সম্পর্কে খুব কম ধারণা আছে৷
আপনি সেই পাঠটি শিখছেন যা সকল অবসরপ্রাপ্তদের অবশ্যই শিখতে হবে:একটি অবসরকালীন সঞ্চয় অ্যাকাউন্ট একটি অবসর পরিকল্পনা নয়। সেই অবসরের অ্যাকাউন্টটি জাদুকরীভাবে নিজেকে সেই আয়ে রূপান্তরিত করবে না যা আপনাকে আপনার বিল পরিশোধ করতে হবে একবার আপনি আর পেচেক না পেলে।
আপনার অবসর গ্রহণ সম্পর্কে পৌরাণিক কাহিনী এবং বিশ্বাসগুলির সাথেও মোকাবিলা করতে হবে যা আপনার পথে আসতে পারে কারণ আপনি বিবেচনা করেন যে কীভাবে আপনার অবসরকালীন সঞ্চয়কে নির্ভরযোগ্য আয়ে রূপান্তর করা যায়। উদাহরণস্বরূপ, একই স্টক মার্কেট যে লাভগুলি প্রদান করেছে যা আপনাকে অবসর গ্রহণের অনুমতি দিচ্ছে, আপনি যখন অন্তত এটি আশা করেন তখনও আপনাকে চালু করতে পারে।
আপনি যখন কাজ করছেন, একটি সংশোধন বা বিয়ার মার্কেট মজাদার নয়, তবে এটি একটি বিশাল চুক্তিও নয়, কারণ আপনার বেতন চেক রয়েছে। আপনি কম দামে স্টক কেনার মাধ্যমে উপকৃত হতে পারেন এবং তাদের প্রশংসা দেখে এবং আপনার কাছে বাজার পুনরুদ্ধার না হওয়া পর্যন্ত অপেক্ষা করার সময়ও রয়েছে।
অবসরে এসবের কোনোটিই সত্য নয়। তাই আসুন চারটি কৌশলে ডুব দেওয়া যাক যা আপনাকে সঞ্চয় থেকে বিরতিহীন রূপান্তর করতে সাহায্য করতে পারে এবং অবসর গ্রহণের সময় আপনার পোর্টফোলিও থেকে আয় ব্যয় করতে কাজ করে।
আপনি সম্ভবত 4% নিয়মের কথা শুনেছেন এবং অবসরে আয় প্রদানের জন্য অবচেতনভাবে এটির উপর নির্ভর করতে পারেন। আপনার স্মৃতি রিফ্রেশ করতে, 4% নিয়ম বা স্ট্যান্ডার্ড অবসরপ্রাপ্তদের প্রতি বছর তাদের সঞ্চয়ের 4% অবসর গ্রহণের সময় তুলে নেওয়ার জন্য পর্যাপ্ত আয় প্রদান করে যাতে অবসরের সময় অর্থ ফুরিয়ে না যায়।
1994 সালে আর্থিক পরিকল্পনাবিদ উইলিয়াম বেঞ্জেন দ্বারা জনপ্রিয়, এই মান দুর্ভাগ্যবশত অনেক অবসরপ্রাপ্তদের জন্য কাজ করে না। আমার অনুশীলনে, আমি দেখেছি যে এই নিয়মটি প্রয়োগ করার অর্থ হল সঞ্চয় এবং সামাজিক নিরাপত্তা ছাড়াও অর্থের অন্যান্য উত্স থাকলেও অনেক অবসরপ্রাপ্তদের অর্থ শেষ হয়ে যাবে৷
এর কারণ হল বাজারের ওঠানামা এবং স্বতন্ত্র অবসরের উদ্দেশ্যগুলি 4% নিয়মের মতো এক-আকার-ফিট-সমস্ত স্ট্যান্ডার্ডের সাথে খাপ খায় না। আপনি যখন এটি সম্পর্কে চিন্তা করেন, আপনি কেন দেখতে পারেন। চিত্র 1 এটি কিভাবে কাজ করতে পারে তার কয়েকটি উদাহরণ প্রদান করে৷
4% নিয়ম অনুমান করে যে বাজার সম্পূর্ণ অবসরে স্থিতিশীল থাকবে। এটা ঘটতে যাচ্ছে কোন উপায় নেই. চিত্র 2-তে দেখানো 4% নিয়ম অনুসরণ করার সময় আপনি যদি 2007 সালে অবসর গ্রহণ করেন তবে বাজারের বিপর্যয় ঘটতে পারে তা বিবেচনা করুন। এটি 2007 থেকে 2011 সাল পর্যন্ত S&P 500-এ বিনিয়োগ করা $500,000 পোর্টফোলিও অনুমান করে।
আপনি একটি ডাউন মার্কেটে এই পদ্ধতির সাথে সমস্যাগুলি দেখতে পারেন। প্রথমত, আপনি প্রতি বছর একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ আয়ের উপর নির্ভর করতে পারবেন না, যা আপনি আপনার সমস্ত বিল পরিশোধ করতে পারবেন তা নিশ্চিত করা কঠিন, যদি অসম্ভব না হয়। দ্বিতীয়ত, যখন আপনার পোর্টফোলিও একটি বিয়ার মার্কেটে আঘাত হানে, তখন এটি পুনরুদ্ধার করতে অনেক সময় লাগে। এবং এটি ঘটে যখন আপনাকে এখনও এটি থেকে আয় করতে হবে, মূল অর্থকে আরও হ্রাস করে৷
একটি বিকল্প নিয়ম হল "এন্ডোমেন্ট পদ্ধতি।" এই আরও নমনীয় কৌশলের সাহায্যে, আপনার পোর্টফোলিওর মূল্যের 3% থেকে 5% প্রতি বছর প্রত্যাহার করা হয় যাতে আপনার অবসরকালীন আয় লাভ বা ক্ষতি প্রতিফলিত করতে উপরে বা নীচে সামঞ্জস্য করা হয়। অ্যাকাউন্টের বাজার পারফরম্যান্সের উপর নির্ভর করে আপনার আয় পরিবর্তিত হবে।
যেমনটি আমি উল্লেখ করেছি, আপনি যখন নিযুক্ত হন এবং একটি স্থায়ী বেতন চেক পান তখন উচ্চ ঝুঁকি সহনশীলতা থাকা সহজ। সময় আপনার পাশে আছে — আপনি বাজারের যে কোনো অস্থিরতা কাটিয়ে উঠতে পারেন। এমনকি আপনি এটি থেকে উপকৃত হতে পারেন, কারণ আপনি কম দামে সম্পদ কিনছেন এবং যখন মূল্য বৃদ্ধি পাচ্ছে তখন উপকৃত হচ্ছেন।
যাইহোক, অবসরে এর বিপরীত ঘটে এবং এটি ধ্বংসাত্মক হতে পারে। বাজার যাই ঘটুক না কেন, আপনি যদি আপনার সঞ্চয়গুলিকে বাজারে প্রচুর পরিমাণে বিনিয়োগ করেন তবে আপনাকে আয়ের জন্য অর্থ উত্তোলন করতে হবে। যদি এটি একটি বর্ধিত ভালুকের বাজারের সময় ঘটে থাকে, তাহলে এটি অবসরের বাকি সময় আপনার পোর্টফোলিও থেকে আয় বের করার ক্ষমতাকে ক্ষতিগ্রস্ত করতে পারে।
এটি মোকাবেলা করার সর্বোত্তম উপায় হল আপনি অবসর গ্রহণ করার সাথে সাথে আপনার ঝুঁকি সহনশীলতা পুনরায় মূল্যায়ন করা এবং বিতরণের জন্য আপনার সম্পদের অবস্থান। অবসর গ্রহণের সময় আপনাকে আরও সতর্কতা অবলম্বন করতে হবে তা উপলব্ধি করা কেবল বুদ্ধিমানের কাজ কারণ আপনার সঞ্চয়গুলি অজানা সংখ্যক বছর ধরে চলতে হবে।
আমার মূল নিয়ম হল আপনার বয়স 100 থেকে বিয়োগ করা এবং স্টক মার্কেটে কতটা বিনিয়োগ রাখতে হবে তার মানদণ্ড হিসাবে ব্যবহার করা। আপনি যদি 65 বছর বয়সী হন, তার মানে আপনার সম্পদের 35% শেয়ার বাজারে রাখা। এটি স্টক মার্কেটে এক্সপোজার সরবরাহ করে তবে যদি বাজারে একটি বর্ধিত মন্দার সম্মুখীন হয় তবে আপনার অবসর বিতরণ পরিকল্পনাকে ধ্বংস করবে না৷
গ্যারান্টিযুক্ত আয়ের কৌশলগুলি যখন অবসর বিতরণ পরিকল্পনার অংশ হিসাবে ব্যবহার করা হয় তখন স্থিতিশীলতা প্রদান করতে পারে। ফিক্সড ইনডেক্স বার্ষিকী হল এমন একটি পণ্য যা আমি অবসরের পোর্টফোলিওতে ব্যবহার করি কারণ তারা নিশ্চিত আয় প্রদান করে* এবং প্রয়োজনে প্রত্যাহারের জন্য প্রিন্সিপালের অ্যাক্সেসের অনুমতি দেয়। অবশ্যই, মনে রাখবেন যে বার্ষিকীতে উচ্চ সমর্পণ ফি থাকতে পারে, তাই সেগুলি তরল বিনিয়োগ নয়। এর মানে হল যে একবার আপনি একটি বার্ষিকী কিনলে, আপনাকে অবশ্যই একটি সমর্পণ ফি দিতে হবে যা আপনার অর্থ ফেরত পেতে 10% পর্যন্ত হতে পারে যদি আপনার এটি একটি বার্ষিক চুক্তির প্রাথমিক পর্যায়ে প্রয়োজন হয়।
আপনার প্রিন্সিপ্যালের একটি নির্দিষ্ট অংশের সাথে একটি বার্ষিকী কেনা সেই তহবিলগুলিকে বাজারের অস্থিরতা থেকে রক্ষা করে এবং আপনার অবসর জুড়ে আয় পাওয়ার নিশ্চিততা প্রদান করে। যে বীমা কোম্পানি বার্ষিক ইস্যু করে সে অর্থ বিনিয়োগের ঝুঁকি নেয় এবং বিনিময়ে, আপনি কতটা বিনিয়োগ করেন তার উপর নির্ভর করে আপনি একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ মাসিক আয় পাবেন।
আমি আগে উল্লেখ করেছি, একটি অবসর গ্রহণের অ্যাকাউন্ট একটি অবসর পরিকল্পনা নয়, এবং এটি অবশ্যই একটি অবসর বিতরণ পরিকল্পনা নয়। একটি অবসর বিতরণ পরিকল্পনা আয়ের অন্যান্য উত্স সহ অবসর গ্রহণের সময় আপনার জীবনধারাকে সমর্থন করার জন্য আপনার প্রয়োজনীয় আয়ের পরিপ্রেক্ষিতে আপনার অবসরকালীন বিনিয়োগগুলিকে দেখে।
ধরা যাক আপনি আপনার পত্নীর সাথে $750,000 এর অবসরকালীন সম্পদ, এবং $4,500 এর মাসিক সামাজিক নিরাপত্তা আয় এবং মাসে $1,000 এর একটি ছোট পেনশনের অধিকারী। যদি আপনার মাসে $8,500 আয়ের প্রয়োজন হয়, মুদ্রাস্ফীতির জন্য সামঞ্জস্য করা হয়, তাহলে আপনার $5,500 মূল্যের সামাজিক নিরাপত্তা এবং পেনশন আয় এবং প্রতি মাসে আপনার প্রয়োজনীয় আয়ের মধ্যে ব্যবধান বন্ধ করতে আপনাকে আপনার বিনিয়োগ পোর্টফোলিও থেকে মাসে $3,000 আয় করতে হবে।
তারপরে আপনি আপনার অবসরকালীন সঞ্চয়ের অর্ধেক ব্যবহার করে একটি বার্ষিক ক্রয় করতে পারেন — $375,000 — যা আপনার মাসিক যা প্রয়োজন তার অর্ধেক বা $1,500 তৈরি করতে পারে। তারপর সেই অবসরের অবশিষ্ট সঞ্চয়গুলি স্টক এবং বন্ডের সংমিশ্রণে বিনিয়োগ করা যেতে পারে যা কিছু বৃদ্ধি এবং আয়ের প্রস্তাব দেবে৷
সেই পরিস্থিতিতে, আপনাকে মাসে $1,500 এর অবশিষ্ট আয়ের প্রয়োজন অর্জন করতে বছরে $18,000 তুলতে হবে। এটি অনেক বেশি সম্ভব এবং কম ঝুঁকিপূর্ণ কারণ আপনি একটি তিন-পায়ের মল তৈরি করেছেন এবং আপনার পোর্টফোলিওকে ঝুঁকিপূর্ণ সম্পদের মধ্যে বৈচিত্র্যময় করেছেন যেমন স্টক এবং বন্ড এবং সম্পদ যা নিশ্চিত আয়ের প্রস্তাব দেয়।
একটি বন্টন পরিকল্পনা তৈরি করা যা প্রকৃত আয়ের সাথে আয়ের জন্য আপনার প্রয়োজনীয়তাকে সারিবদ্ধ করে যা আপনি আপনার পোর্টফোলিও থেকে নির্ভরযোগ্যভাবে এবং নিরাপদে পেতে পারেন একটি আনন্দদায়ক অবসর গ্রহণের জন্য যা অর্থ ফুরিয়ে যাওয়ার উদ্বেগজনক সম্ভাবনাকে এড়িয়ে যায়।
অ্যামি বাটেলের সহযোগিতায় লেখা।
* গ্যারান্টি, ঐচ্ছিক বেনিফিট সহ, ইস্যুকারীর দাবি-প্রদানের ক্ষমতা দ্বারা সমর্থিত হয় এবং এতে সীমাবদ্ধতা থাকতে পারে, সমর্পণ চার্জ সহ, যা নীতির মানকে প্রভাবিত করতে পারে।