লভ্যাংশ একটি বিনিয়োগ পোর্টফোলিওতে নিষ্ক্রিয় আয় তৈরি করতে বা পুনঃবিনিয়োগের মাধ্যমে দীর্ঘমেয়াদে সম্পদ বাড়াতে ব্যবহার করা যেতে পারে। কীভাবে লভ্যাংশ থেকে বাঁচতে হয় তা জানা আপনার অবসর পরিকল্পনার কৌশলের কেন্দ্রবিন্দু হতে পারে যদি আপনি বিনিয়োগের ঝুঁকি পরিচালনা করার সময় অর্থ ফুরিয়ে যাওয়া এড়াতে চান। লভ্যাংশ থেকে আপনি যে আয় তৈরি করেন তা সামাজিক নিরাপত্তা সুবিধা, পেনশন বা ট্যাক্স-অ্যাডভান্টেজেড অ্যাকাউন্ট থেকে তোলার জন্য একটি স্বাগত সম্পূরক হতে পারে। লভ্যাংশ আয়ের সর্বাধিক লাভ করা মানে কীভাবে এটি তৈরি করতে হয় এবং কীভাবে এটি আপনার সুবিধার জন্য ব্যবহার করতে হয় তা জানা।
একজন আর্থিক উপদেষ্টা আপনাকে একটি অবসরকালীন বিনিয়োগ কৌশল সেট আপ করতে সাহায্য করার জন্য অমূল্য পরামর্শ দিতে পারেন যাতে লভ্যাংশ আয় অন্তর্ভুক্ত থাকে।
আপনি যদি জানতে চান কিভাবে লভ্যাংশ থেকে বাঁচতে হয়, তাহলে তারা প্রথমে কী তা জানতে সাহায্য করে। লভ্যাংশ শেয়ারহোল্ডারদের দেওয়া হিসাবে একটি কোম্পানির লাভের শতাংশ প্রতিনিধিত্ব করে। অন্য কথায়, এটি এমন অর্থ যা আপনি কেবলমাত্র একটি নির্দিষ্ট স্টকের শেয়ারের মালিক হওয়ার জন্য পান। কোম্পানির উপর নির্ভর করে, লভ্যাংশ পেআউট মাসিক, ত্রৈমাসিক, অর্ধবার্ষিক বা বার্ষিক আসতে পারে। লভ্যাংশ নগদ হিসাবে বা স্টকের শেয়ার হিসাবে দেওয়া যেতে পারে।
সব স্টক বিনিয়োগকারীদের জন্য লভ্যাংশ তৈরি করে না। উদাহরণস্বরূপ, একটি বৃদ্ধির স্টক লভ্যাংশ নাও দিতে পারে যদি কোম্পানি বৃদ্ধিতে সমস্ত লাভ পুনঃবিনিয়োগ করে। এবং লভ্যাংশের স্টকগুলি সব এক নয়, তারা বিনিয়োগকারীদের কী অর্থ প্রদান করে এবং কত ঘন ঘন পেআউটগুলি ঘটে তার পরিপ্রেক্ষিতে।
ডিভিডেন্ড অ্যারিস্টোক্র্যাটস এবং ডিভিডেন্ড কিংস, উদাহরণস্বরূপ, এমন কোম্পানিগুলিকে প্রতিনিধিত্ব করে যেগুলি বছরের পর বছর লভ্যাংশ প্রদানের জন্য দীর্ঘতম ট্র্যাক রেকর্ড রয়েছে৷ এদিকে, কিছু কোম্পানি যারা নিয়মিত লভ্যাংশ প্রদান করে তাদের লাভ কমানোর কারণে তাদের পেআউট কমাতে বা বাদ দিতে পারে।
লভ্যাংশ হল প্যাসিভ আয়ের একটি রূপ; অন্য কথায়, এটি এমন আয় যা উপার্জন করার জন্য আপনাকে কিছু করতে হবে না। একটি পোর্টফোলিওতে, লভ্যাংশ আয় বন্ড দ্বারা উত্পন্ন সুদের আয় থেকে বা একটি মুনাফায় স্টক বিক্রি থেকে আপনি উপলব্ধি করতে পারেন এমন মূলধন লাভ থেকে আলাদা। রিয়েল এস্টেট বিনিয়োগের মালিকানা থেকে আপনি যে প্যাসিভ আয় তৈরি করতে পারেন তার থেকেও এটি আলাদা।
কিভাবে সফলভাবে লভ্যাংশ থেকে বাঁচতে হয় তা জানার অর্থ হল আপনার বিনিয়োগ থেকে যে আয় এবং যে হারে আয় হয় তার মধ্যে সঠিক ভারসাম্য খুঁজে পাওয়া। আপনি যে আয় কম খরচ. আপনার অবসরের বয়স, প্রত্যাশিত দীর্ঘায়ু এবং অবসরের প্রয়োজনীয়তা সবই আপনার গণনার উপর নির্ভর করতে পারে। উদাহরণস্বরূপ, 4% শতাংশ নিয়মটি অবসর গ্রহণের প্রত্যাহারের জন্য একটি সাধারণভাবে ব্যবহৃত নিয়ম। এই নিয়মটি বলে যে আপনি টাকা ফুরিয়ে যাওয়া এড়াতে অবসরে প্রতি বছর আপনার বিনিয়োগ থেকে 4% তুলতে সক্ষম হবেন৷
কিন্তু কীভাবে সেই নিয়ম লভ্যাংশ বিনিয়োগের জন্য কাজ করে?
আপনি যদি লভ্যাংশ থেকে বাঁচতে চান, তাহলে আপনাকে প্রথমে বিবেচনা করা উচিত যে আপনি অবসর নেওয়ার পরে আপনার পোর্টফোলিও থেকে কতটা প্রত্যাহার করতে পারবেন এবং সেই সাথে আপনি অন্যান্য উত্স থেকে আয় পেতে পারেন। সামাজিক নিরাপত্তা সুবিধা, পেনশন বেনিফিট এবং 401(k) বা IRA থেকে উত্তোলন সবই এখানে কার্যকর হতে পারে আপনার টার্গেট ড্রডাউন রেট নির্ধারণের জন্য।
অবসরে জীবনযাপন করার জন্য আপনাকে কতটা প্রয়োজন হবে তা অনুমান করা আপনাকে অন্যান্য আয়ের স্ট্রিমগুলির দ্বারা অবশিষ্ট শূন্যস্থান পূরণ করতে কতটা লভ্যাংশ আয়ের প্রয়োজন হতে পারে তা নির্ধারণ করতে সাহায্য করতে পারে। আপনার চাহিদা পূরণের জন্য পর্যাপ্ত পরিমাণ রিটার্ন তৈরি করতে কোন লভ্যাংশ বিনিয়োগ করতে হবে তা নির্ধারণ করতেও এটি কার্যকর হতে পারে। আবার, কিছু লভ্যাংশ স্টক অন্যদের তুলনায় বেশি রিটার্ন দিতে পারে।
লভ্যাংশ আয়ের পরিকল্পনা করার সময় কর কীভাবে এবং কোথায় উপযুক্ত তা বিবেচনা করাও গুরুত্বপূর্ণ। লভ্যাংশ মূলধন লাভ করের সাপেক্ষে হতে পারে যা কর-সুবিধাপ্রাপ্ত এবং করযোগ্য উভয় অ্যাকাউন্টের সাথে বৈচিত্র্য আনা গুরুত্বপূর্ণ করে তোলে। এছাড়াও, মনে রাখবেন যে আপনি লভ্যাংশ পুনঃবিনিয়োগ পরিকল্পনার (DRIP) মাধ্যমে অতিরিক্ত শেয়ারে লভ্যাংশ পুনঃবিনিয়োগ করলেও, সেগুলি এখনও ট্যাক্সের অধীন। একজন আর্থিক উপদেষ্টা বা কর পেশাদারের সাথে কথা বললে আপনি সঠিক সম্পদের অবস্থান এবং লভ্যাংশ আয় বিনিয়োগের জন্য বরাদ্দ চয়ন করতে সাহায্য করতে পারেন৷
একটি লভ্যাংশ-কেন্দ্রিক পোর্টফোলিও তৈরির জন্য দুটি প্রধান পথ রয়েছে:পৃথক লভ্যাংশ প্রদানকারী স্টকগুলিতে বিনিয়োগ করা এবং লভ্যাংশ তহবিল রাখা৷
স্বতন্ত্র লভ্যাংশ স্টক মালিকানা উভয় সুবিধা এবং অসুবিধা আছে. পক্ষের দিক থেকে, আপনি আপনার ঝুঁকি সহনশীলতা এবং লভ্যাংশ লক্ষ্যের উপর ভিত্তি করে কোন কোম্পানিতে বিনিয়োগ করতে চান তা বেছে নিতে পারেন। আপনি লভ্যাংশের স্টক বেছে নেওয়ার সাথে সাথে বিষয়গুলি বিবেচনা করা গুরুত্বপূর্ণ:
লভ্যাংশের ফলন আপনাকে বলে যে একটি কোম্পানি প্রতি বছর তার স্টক শেয়ারের মূল্যের তুলনায় লভ্যাংশে কত টাকা দেয়। লভ্যাংশ প্রদানের অনুপাত প্রতিনিধিত্ব করে যে একটি কোম্পানি তার নেট আয়ের তুলনায় লভ্যাংশে বিনিয়োগকারীদের কতটা প্রদান করে।
কোম্পানির মৌলিক বিষয়গুলি মূল্য থেকে উপার্জন, শেয়ার প্রতি আয় এবং আর্থিক স্বাস্থ্য পরিমাপ করে এমন অন্যান্য অনুপাতের মতো জিনিসগুলিকে বোঝায়। লভ্যাংশের স্টক নির্বাচন করার সময়, শুধুমাত্র একটি উচ্চ লভ্যাংশের ফলন দ্বারা বিপথগামী না হওয়া গুরুত্বপূর্ণ, কারণ এটি কোম্পানির আর্থিক স্বাস্থ্যের একটি সত্যিকারের চিত্র নাও আনতে পারে৷
পরিবর্তে, কোম্পানির সামগ্রিক লভ্যাংশ ট্র্যাক রেকর্ড বিবেচনা করুন:
আপনি যদি লভ্যাংশ বিনিয়োগের একটি সংগ্রহের মালিক হন তবে আপনি পরিবর্তে লভ্যাংশ মিউচুয়াল ফান্ড বা এক্সচেঞ্জ-ট্রেডেড ফান্ড (ETF) বিবেচনা করতে পারেন। ডিভিডেন্ড স্টকগুলির সাথে বৈচিত্র্য আনার এটি একটি সহজ উপায় হতে পারে। লভ্যাংশ তহবিল বা ইটিএফগুলি বিবেচনা করার সময়, তহবিল যে কৌশলটি নিয়োগ করে এবং এটি কীভাবে আপনার সামগ্রিক বিনিয়োগ পদ্ধতির সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ তা বিবেচনা করুন৷
উদাহরণস্বরূপ, একটি লভ্যাংশ সূচক তহবিল বা ETF একটি অন্তর্নিহিত বেঞ্চমার্ক সূচকের কর্মক্ষমতা অনুকরণ করার চেষ্টা করে। অন্যদিকে, গ্রোথ ডিভিডেন্ড ইটিএফ, স্টকগুলিতে ফোকাস করতে পারে যেগুলি সময়ের সাথে সাথে তাদের লভ্যাংশ পেআউট বাড়াতে প্রস্তুত। ইতিমধ্যে, উচ্চ ফলন লভ্যাংশ ইটিএফগুলি সর্বোচ্চ লভ্যাংশ প্রদানকারী স্টকগুলিতে হোল্ডিংকে কেন্দ্রীভূত করতে পারে৷
এছাড়াও, খরচ মনে রাখবেন। ডিভিডেন্ড স্টক এবং ডিভিডেন্ড ETF এর সাথে, একটি অনলাইন ব্রোকারেজ খোঁজা গুরুত্বপূর্ণ যেটি ট্রেড করার জন্য শূন্য কমিশন ফি চার্জ করে। বিনিয়োগ করার আগে আপনার লভ্যাংশ মিউচুয়াল ফান্ড বা ETF-এর ব্যয় অনুপাতও বিবেচনা করা উচিত, কারণ এটি নির্ধারণ করতে পারে যে আপনি বার্ষিক ভিত্তিতে তহবিলের মালিক হতে কত টাকা দেবেন।
ডিভিডেন্ড স্টক এবং ডিভিডেন্ড ইটিএফ একটি পোর্টফোলিওতে বৈচিত্র্য প্রদান করতে পারে এবং তারা অবসর গ্রহণের জন্য আয়ও করতে পারে। অবসর নেওয়ার পরে আপনি কীভাবে ব্যয় করার পরিকল্পনা করছেন এবং আপনার কী ধরণের আয় প্রয়োজন সে সম্পর্কে সচেতন হওয়া আপনাকে দীর্ঘমেয়াদে কীভাবে লভ্যাংশ থেকে বাঁচতে হবে তার জন্য একটি পরিকল্পনা তৈরি করতে সহায়তা করতে পারে।
ফটো ক্রেডিট:©iStock.com/eggeeggjiew, ©iStock.com/Rawpixel, ©iStock.com/Cecilie_Arcurs