প্রযুক্তি সংস্থাগুলি গত কয়েক বছরে তহবিলের বন্যা উপভোগ করেছে। আমাদের স্টেট অফ ভেঞ্চার ক্যাপিটাল রিপোর্টে যেমন আলোচনা করা হয়েছে, 2018, বিশেষ করে, একটি বাম্পার বছর ছিল, যেখানে বিশ্বব্যাপী ~18,000 স্টার্টআপে ভেঞ্চার ক্যাপিটাল ফান্ডের মাধ্যমে মোট $254 বিলিয়ন বিনিয়োগ করা হয়েছে—2017 এর মোট থেকে 46% বেশি। 2019-এর পরিসংখ্যান এখনও সম্পূর্ণরূপে চূড়ান্ত করা হয়নি, তবে প্রাথমিক প্রতিবেদনগুলি বছরের প্রথমার্ধে তহবিল স্তরে মন্থরতা এবং Q3-এ একটি মৃদু প্রত্যাবর্তন নির্দেশ করে। এটি সেক্টর জুড়ে সত্য, এবং ফিনটেক সেক্টরের জন্য সবচেয়ে স্পষ্টভাবে সত্য, যা গ্রোথ কোম্পানি স্পেসের বৃহত্তম খাত। প্রকৃতপক্ষে, গ্লোবাল ফিনটেক মার্কেটের মূল্য ছিল $127.66 বিলিয়ন 2018, যার পূর্বাভাসিত বার্ষিক বৃদ্ধির হার 25% 2022 পর্যন্ত $309.98 বিলিয়ন।

বৃহত্তর ভিসি সেক্টরের মতো, পরিপক্কতার দিকে ফিনটেক শিল্পে একটি সাধারণ প্রবণতা রয়েছে:বৃহত্তর তহবিল (তাদের প্রাইভেট ইক্যুইটি সমকক্ষের আকার এবং আচরণ উভয়ের কাছাকাছি হওয়া) কোম্পানির জীবনের পরবর্তী পর্যায়ে বিনিয়োগ করা, যেমন অর্থায়নের পরিসংখ্যানে চিত্রিত হয়েছে অধ্যায়. এটি, বীজ-পর্যায়ের কোম্পানিগুলির জন্য অর্থায়নে পিছিয়ে যাওয়ার সাথে মিলিত, একটি সাধারণ একত্রীকরণ এবং সেক্টরের উন্নয়নের দিকে নির্দেশ করে৷

যেহেতু বাজার এবং ফিনটেক ল্যান্ডস্কেপ পরিপক্ক হচ্ছে, এখন দেখার সময় এসেছে কোন কোম্পানিগুলি এখানে থাকার জন্য এবং লাভজনক হতে পারে - কিছু প্রয়োজনীয় একত্রীকরণ এবং সম্ভবত কিছু উচ্চ-প্রোফাইল ব্যর্থতা থাকবে৷

ফিনটেক সেক্টরের পরিপক্ক হওয়ার জন্য তিনটি কারণ অবদান রাখছে:

1. নতুন প্রযুক্তি যা এই অঙ্গনে উদ্ভাবনে সাহায্য করেছিল (যেমন, কৃত্রিম বুদ্ধিমত্তা এবং সাইবার প্রতিরক্ষা) এছাড়াও পরিপক্ক হচ্ছে৷
2. প্রথম প্রজন্মের কোম্পানিতে বিনিয়োগ করা প্রচুর তহবিল যেগুলি 2008 সালে আর্থিক বিপর্যয়ের ফলে সৃষ্ট ধ্বংসের শীর্ষে পুঁজি এবং গড়ে তোলার চেষ্টা করেছিল তাদের জীবনের শেষ পর্যায়ে পৌঁছেছে এবং এইভাবে তাদের ঘর পেতে চলেছে তাদের বিনিয়োগকারীদের টাকা ফেরত দেয়।
3. ব্যষ্টিক অর্থনৈতিক পরিস্থিতি, বিশেষ করে যুক্তরাজ্যের (সবচেয়ে উন্নত ফিনটেক বাজারগুলির মধ্যে একটি) এবং ইউরোপে, অবনতি হয়েছে, অল্পবয়সী এবং নতুন কোম্পানিগুলির জন্য তহবিল কমিয়ে দিচ্ছে৷

অবশেষে, ভৌগোলিক পরিপ্রেক্ষিতে, উন্নয়নশীল দেশগুলিতে আরও বেশি সংখ্যক মেগা-ডিল ঘটছে, যেখানে একটি বিশাল অনগ্রসর এবং আন্ডারব্যাঙ্কড জনসংখ্যা দ্রুত বৃদ্ধির জন্য একটি খুব উর্বর স্থল প্রদান করেছে। অ্যান্ট ফাইন্যান্সিয়ালের মেগা মূল্যায়ন (জুন 2019 অনুযায়ী $150 বিলিয়ন) এই সমস্ত বিভিন্ন প্রবণতার একটি দুর্দান্ত উদাহরণ, এবং আমরা এইভাবে সংক্ষেপে এটিকে কভার করব। এটি একটি আকর্ষণীয় কেস স্টাডিও যে কীভাবে একটি দুর্দান্ত আর্থিক পরিষেবা সংস্থা তৈরি করা যায়।

শ্রেণীকরণ:ফিনটেকের অধীনে কী পড়ে?

আমরা ফিনটেক প্রযুক্তিকে এমন যেকোন প্রযুক্তি হিসাবে সংজ্ঞায়িত করি যা আর্থিক পরিষেবাগুলিতে সংস্থাগুলিকে তাদের পণ্য এবং পরিষেবাগুলি পরিচালনা করতে বা সরবরাহ করতে সহায়তা করে, বা যা কোম্পানি বা ব্যক্তিদের তাদের আর্থিক বিষয়গুলি পরিচালনা করতে সহায়তা করে৷ এই সংজ্ঞার অধীনে, আমরা নিয়ন্ত্রক প্রযুক্তি অন্তর্ভুক্ত করি কিন্তু সেক্টরে কঠোরভাবে ক্রিপ্টোকারেন্সি নয় (পরবর্তীটি অত্যধিক অস্থিরতা এড়াতে)। কিছু অন্যান্য রিপোর্ট একটি ভিন্ন ব্রেকডাউন ব্যবহার করতে পারে এবং এইভাবে সামান্য ভিন্ন মোট পরিসংখ্যান দেখায়।

আর্থিক পরিষেবার ক্ষেত্রে প্রধান খেলোয়াড়রা হল (বিস্তরতা এবং গুরুত্ব অনুসারে তালিকাভুক্ত):

• সরকারি সংস্থাগুলি৷ , যা নিয়ন্ত্রক, কেন্দ্রীয় ব্যাংক, সার্বভৌম সম্পদ তহবিল এবং লাইসেন্স প্রদানকারী সমস্ত কর্তৃপক্ষ থেকে ব্যাপকভাবে বিস্তৃত হতে পারে এবং আর্থিক খাতকে সক্রিয়ভাবে প্রভাবিত করতে পারে।
• প্রথাগত আর্থিক পরিষেবা সংস্থাগুলি৷ , যা বিনিয়োগকারী, সম্ভাব্য কৌশলগত অধিগ্রহনকারী এবং উদ্ভাবনের প্রবর্তক হিসাবে জড়িত হচ্ছে। উদাহরণস্বরূপ, সিটি ব্যাংক, ইউএস বাল্জ-ব্র্যাকেট ব্যাংক, অবিশ্বাস্যভাবে এবং ক্রমবর্ধমানভাবে সেক্টরে জড়িত। এটির বিভিন্ন উদ্যোগ রয়েছে যেমন একটি এক্সিলারেটর, বাইরের অধিগ্রহণ এবং একটি ভেঞ্চার ক্যাপিটাল ইনভেস্টমেন্ট টিম যা ব্যাঙ্কের নিজস্ব তহবিল বিনিয়োগ করে (তার নিজস্ব ব্যালেন্স শীটে কম নয়)।
• প্রযুক্তি সংস্থাগুলি৷ যে তাদের মূল পণ্যের পাশাপাশি আর্থিক পরিষেবা প্রদান করে। উদাহরণস্বরূপ, উবার এবং অ্যামাজন উভয়েই প্রকৌশলী এবং বিশেষজ্ঞদের অভ্যন্তরীণ দলকে নিবেদিত করেছে যা সেক্টরে তাদের উপস্থিতি বাড়ানোর জন্য একটি শক্তিশালী ধাক্কা দিচ্ছে৷
• যে কোম্পানিগুলি আর্থিক লেনদেনের জন্য প্রযুক্তি প্রদান করে যেমন ব্লুমবার্গ, থমসন রয়টার্স, আমেরিকান এক্সপ্রেস, ভিসা, ইত্যাদি হল সমস্ত প্রযুক্তি কোম্পানি যেগুলি ফিনটেক ইকোসিস্টেমের অংশ এবং স্থানের সমস্ত পরিবর্তন এবং নতুন প্রতিযোগীদের সাথে তাল মিলিয়ে চলতে হবে যা তাদের চ্যালেঞ্জ করতে পারে।
• পেশাদার বিনিয়োগকারী , যা আকার (ছোট বা বড় তহবিল), পর্যায় (বীজ, দেরী উদ্যোগ, প্রাইভেট ইক্যুইটি, ইত্যাদি) এবং অবশেষে তহবিলের উৎসের জন্য, যেমন পেনশন তহবিল, কৌশলগত বিনিয়োগকারী, পারিবারিক অফিস ইত্যাদির উপর ভিত্তি করে শ্রেণীবদ্ধ করা যেতে পারে।<
• নতুন, বিঘ্নিত কোম্পানিগুলি বিভিন্ন সেক্টরে অপারেটিং, যা আমরা নিম্নলিখিত বিভাগগুলির মধ্যে একটিতে কভার করব। প্রায়শই, এই কোম্পানিগুলি একটি দায়িত্বপ্রাপ্ত খেলোয়াড়ের দ্বারা প্রদত্ত পরিষেবাগুলির একটিকে "আনবান্ডিং" করে তাদের শুরু করে৷

ব্যাঙ্কিং এবং ফিনান্স সবসময়ই সরকারের সাথে খুব সংযুক্ত ছিল, এবং এইভাবে প্রবেশ করা খুব কঠিন একটি খাত। ফিনটেক স্টার্টআপ গুরু ক্যাথরিন পেট্রালিয়া রাষ্ট্র এবং ব্যাঙ্কের মধ্যে অবিচ্ছেদ্য সম্পর্কের সংক্ষিপ্তসার তুলে ধরেছেন:“যদিও প্রযুক্তি এবং বাজার শক্তিগুলি চলমান ব্যাঘাতের কেন্দ্রবিন্দু, যাইহোক, তারা ফলাফলের একমাত্র বা এমনকি প্রধান চালকও হবে না। ব্যাংকিং শেষ পর্যন্ত অর্থের বিষয়ে, এবং অর্থ জনগণের কর্তৃত্ব সম্পর্কে – এই কারণেই, শতাব্দী ধরে, ব্যাংকগুলিকে লাইসেন্স দেওয়া হয়েছে যখন তারা সরাসরি রাষ্ট্রের সৃষ্টি ছিল না।"

সেক্টরটি পরিপক্ক হওয়ার সাথে সাথে, এটি সম্মিলিতভাবে ভোক্তা-কেন্দ্রিক, P2P (পিয়ার-টু-পিয়ার) প্রস্তাবনা থেকে পরিকাঠামো, আরও মূলধন-নিবিড় ব্যবসা এবং নতুন প্রযুক্তির দিকে সরে যাচ্ছে। যাইহোক, সম্পূর্ণ ব্যাঘাত এখনও অনেক দূরে; ফিনটেক সেক্টর শুধুমাত্র ব্যাংকিং জায়ান্টদের গোড়ালিতে কামড়াচ্ছে।

অর্থায়ন পরিসংখ্যান:পরিপক্ক সেক্টরে এখনও উচ্চ প্রবৃদ্ধি রয়েছে

2018 ফিনটেক (এবং সাধারণভাবে প্রযুক্তি সংস্থাগুলির) জন্য একটি রেকর্ড বছর ছিল - আগের বছরের তুলনায় দ্বিগুণেরও বেশি অর্থায়নের সাথে। 2019 প্রবণতাকে কিছুটা বিপরীত করেছে, ভলিউমের স্বাভাবিককরণের সাথে কিন্তু এখনও শক্তিশালী ঐতিহাসিক বৃদ্ধি দেখাচ্ছে।

ফিনটেক রেকর্ড 2018 ($ বিলিয়ন ডলার) থেকে ডিল করেছে

চুক্তিগুলি পরবর্তী পর্যায়ে ফোকাস করছে:সেক্টরের স্থিতিশীলতা এবং পরিপক্কতার একটি স্বাভাবিক পরিণতি৷

VC Fintech 2015 সাল থেকে স্থিরভাবে ডিল করছে

মঞ্চ এবং কোয়ার্টার অনুসারে Fintech ডিল

বিশ্বব্যাপী, টেমাসেক এবং জিআইসি, সিঙ্গাপুরের সার্বভৌম সম্পদ তহবিলের মতো বিনিয়োগকারীদের কার্যকলাপ এবং আগ্রহ বৃদ্ধির কারণে, এশিয়া ফিনটেক বিনিয়োগের কেন্দ্রবিন্দু হয়ে উঠছে।

ত্রৈমাসিক দ্বারা বিশ্বব্যাপী ডিল বিতরণ

খাত অনুসারে ফিনটেক, ইউএস ব্যাংকের বিনিয়োগকারীদের সংখ্যা

উত্তর আমেরিকা, তবে, বৃহত্তম বাজার এবং রয়ে গেছে। মহাদেশটি APAC অঞ্চলের তুলনায় দ্বিগুণ ফিনটেক কোম্পানির আবাসস্থল।

অঞ্চল অনুসারে ফিনটেক স্টার্টআপগুলি

কোম্পানির জন্য উদীয়মান বিভাগ

এই বিভাগে, আমরা উদীয়মান বিভাগের শ্রেণিবিন্যাস কভার করব, প্রতিটি বিভাগে কিছু অন্তর্দৃষ্টি এবং উদাহরণ যোগ করব এবং কিছু ফিনটেক প্রবণতা।

• ওপেন/চ্যালেঞ্জার ব্যাঙ্কিং . নিয়ন্ত্রক পরিবেশ, গ্রাহকদের আচরণের পরিবর্তনের সাথে, আর্থিক প্রতিষ্ঠানগুলিকে উন্মুক্ত ব্যাঙ্কিং/চ্যালেঞ্জার ব্যাঙ্কগুলির দিকে যাত্রাকে আলিঙ্গন করতে উত্সাহিত করছে। বাজারে বিভিন্ন ফিনটেক প্লেয়াররা এমন প্ল্যাটফর্ম তৈরি করছে যা আর্থিক প্রতিষ্ঠানগুলিকে বৃহত্তর API ইকোসিস্টেমের সাথে সংযোগ করতে দেয়, বিশেষ করে ইউরোপীয় ইউনিয়নে। এটি, আংশিকভাবে, বৈপ্লবিক নতুন নিয়মের কারণে যা ইউরোপীয় ইউনিয়ন, পেমেন্ট পরিষেবা নির্দেশিকা, PSD2 এবং যুক্তরাজ্যে প্রবর্তিত হয়েছিল। ইউকে একটি বিশেষ আকর্ষণীয় কেস স্টাডি। এফসিএ (ফিনান্সিয়াল কন্ডাক্ট অথরিটি) দ্বারা একটি ব্যাঙ্কিং লাইসেন্সের অনুমোদনের জন্য মূলধনের প্রয়োজনীয়তা হ্রাসের ফলে 2011-এর পরে নতুন ব্যাঙ্ক খোলা এবং লাইসেন্স দেওয়া হচ্ছে (যদিও 100 বছরেরও বেশি সময় আগে কোনও নতুন ব্যাঙ্ক দেওয়া হয়নি)। TrueLayer এই অঙ্গনে একটি দুর্দান্ত সাফল্যের গল্প। কোম্পানিটি সম্প্রতি সিঙ্গাপুর সরকারের সার্বভৌম সম্পদ তহবিল, টেমাসেকের মতো অত্যন্ত মর্যাদাপূর্ণ বিনিয়োগকারীদের কাছ থেকে 35 মিলিয়ন ডলারের তহবিল পেয়েছে, যেটি ফিনটেকের একজন অত্যন্ত সফল এবং স্বনামধন্য অভিনেতা। টেমাসেক অ্যান্ট ফাইন্যান্সিয়ালের শিরোনাম বিনিয়োগকারীদের মধ্যে একজন, যা আমাদের ছোট কেস স্টাডির কেন্দ্রবিন্দু৷
• মূল ব্যবসায়িক প্রক্রিয়া পরিচালনা করতে কৃত্রিম বুদ্ধিমত্তা এবং মেশিন লার্নিং-চালিত প্ল্যাটফর্ম . এগুলি হল আর্থিক পরিষেবাগুলির জটিলতার অন্তর্নিহিত এবং হয় কাগজ- বা ডেটা-নিবিড় ক্রিয়াকলাপের জন্য সহায়তা সরঞ্জাম। এগুলি এমন যন্ত্র যা ব্যবহারকারীদের ডেটা বিশ্লেষণ করতে দেয়, বেশিরভাগ হয় সিদ্ধান্ত গ্রহণের সহায়তা প্রদান করতে বা অসঙ্গতিগুলি সনাক্ত করতে। এটি হল জালিয়াতি সনাক্তকরণ এবং অ্যান্টি-মানি লন্ডারিং আইন মেনে চলার জন্য নতুন অত্যাধুনিক পদ্ধতি, যা FICO এবং Finastra-এর মতো কোম্পানিগুলি দ্বারা গৃহীত হয়েছে৷ একটি সাধারণ অ্যাপ্লিকেশন হল ক্রেডিট স্কোরিং৷
৷
• ব্যক্তিগত পরামর্শ প্ল্যাটফর্ম, বিনিয়োগ থেকে ঋণ দেওয়া পর্যন্ত . এখানে ফোকাস উন্নত ব্যবহারকারীর অভিজ্ঞতা প্রদান করছে যা মাপযোগ্য। এটি ঘটতে পারে কারণ উন্নতিগুলি সাধারণ প্রক্রিয়া দ্বারা চালিত হয়, ক্লায়েন্টের পক্ষ থেকে নেওয়া সহজ সিদ্ধান্তগুলি, সরলীকৃত রিপোর্টিং, এবং সমস্ত একটি চিত্তাকর্ষক UX/UI ডিজাইনের সাথে উপস্থাপন করা হয়। এই পদ্ধতিটি প্রধানত সম্পদ ব্যবস্থাপনা, জীবন বীমা, বা ঋণ সাবস্ক্রিপশনের মতো প্রক্রিয়াগুলিকে মোকাবেলা করতে ব্যবহৃত হয়। এই প্ল্যাটফর্মগুলি এমন একটি পরিষেবাকে রূপান্তরিত করে যা অনেক ব্যবহারকারীর কাছে সহজবোধ্য এবং প্রায় কৌতুকপূর্ণ কিছুতে আধিপত্য করা জটিল এবং কঠিন বলে মনে হয়। এছাড়াও, এগুলি গ্রাহকদের সাথে সংযোগ করতেও ব্যবহৃত হয়, হয় অনুভূত সহানুভূতির মাধ্যমে ব্যবহারকারীর অভিজ্ঞতা উন্নত করতে বা অন্যথায় কম খরচে ডেটা-চালিত সহায়তা প্রদান করতে। অ্যাপ্লিকেশানের পরিসর অনেক বড় কিন্তু সম্পদ এবং বিনিয়োগ ব্যবস্থাপনায় বেশ সাধারণ। একটি ভাল উদাহরণ হল জায়ফল, একটি তথাকথিত রোবো-উপদেষ্টা যা মেশিন লার্নিংয়ের মাধ্যমে (সহজ) স্বয়ংক্রিয় সম্পদ বরাদ্দ পরিষেবা এবং পরামর্শ প্রদান করে। জায়ফল সম্প্রতি গোল্ডম্যান শ্যাক্সের কাছ থেকে একটি ভিত্তিপ্রস্তর বিনিয়োগ পেয়েছে, যা খুচরা ক্লায়েন্টদের কাছে তাদের সম্পদ পরিষেবা সরবরাহ শুরু করার জন্য এটির সাথে অংশীদারিত্ব করেছে৷
• বীমা এবং পেনশন . অনেকটা চ্যালেঞ্জার ব্যাঙ্ক এবং ইনভেস্টমেন্ট প্রোডাক্ট স্টার্টআপগুলির মতো, বীমা এবং পেনশন স্পেসে নতুন কোম্পানিগুলি ডিজিটালভাবে নেটিভ এবং বিনিয়োগ পরিচালনার সুবিধার্থে স্বচ্ছ UX এবং সরঞ্জামগুলি অফার করার সাথে সাথে একটি জটিল প্রক্রিয়াকে সহজ করার লক্ষ্য রাখে। পেনশনবি লন্ডন ফিনটেক বিনিয়োগ সম্প্রদায়ে প্রচুর গুঞ্জন তৈরি করেছিল যখন তারা 2017 সালে প্রচুর মূলধন বাড়াতে সক্ষম হয়েছিল (যদিও পরিমাণটি কখনই নিশ্চিত করা হয়নি)। বিভাগটি, তবে, একটি নতুন কোম্পানির জন্য অনেক অসুবিধা উপস্থাপন করে-এটি অত্যন্ত নিয়ন্ত্রিত এবং উচ্চ মূলধন বাফার এবং জটিল অ্যাকচুয়ারিয়াল সিস্টেমের প্রয়োজন। এটি মাপকাঠি করাও কঠিন কারণ প্রবিধান এবং পেনশন ব্যবস্থা দেশ থেকে দেশে ব্যাপকভাবে পরিবর্তিত হয়।
• ঋণ প্রদান এবং ক্রাউডফান্ডিং প্ল্যাটফর্ম . নতুন প্রজন্মের লেনদেন এবং ক্রাউডফান্ডিং প্ল্যাটফর্মগুলি হল এমন মার্কেটপ্লেস যা লেনদেনের দুই পক্ষকে (ফান্ডার এবং ফান্ডেড, বা পাওনাদার এবং দেনাদার) প্রক্রিয়াটিকে প্রমিতকরণ করে এবং বিপণন ও আইনি উপকরণে সহায়তা করে। তারা বেশিরভাগ ডেটা অ্যানালিটিক্স দ্বারা চালিত উন্নত প্রক্রিয়াগুলি ব্যবহার করে, সাবস্ক্রিপশন, ডেটা সংগ্রহ এবং বিশ্লেষণের মধ্যে বিরামহীন প্রক্রিয়া পদক্ষেপগুলি অফার করে। অনেক খেলোয়াড় যারা ঋণ দেওয়ার প্ল্যাটফর্ম তৈরি করছে তাদের লক্ষ্য প্রক্রিয়াটিকে সহজ করা এবং ঋণ দেওয়ার সময় কমানো (লোন আবেদন থেকে বিতরণ পর্যন্ত)। ঋণের জায়গায় এই ব্যবসায়িক মডেলের সাথে LendingClub এখন পর্যন্ত সবচেয়ে সুপরিচিত কোম্পানি। অন্যান্য কোম্পানী, যেমন Avant, ঐতিহ্যগত ঋণদাতাদের মত এবং ক্রেডিট কার্ড স্পেসে প্রসারিত হচ্ছে। এই ধরনের কোম্পানিগুলির জন্য একটি গুরুত্বপূর্ণ সতর্কতা হল যে তারা তাদের ধার নেওয়ার (বা ইক্যুইটি) শক্তিতে তাদের নিজস্ব অর্থায়নের ক্ষমতা দ্বারা সীমাবদ্ধ। শুধু তাই নয়, একটি ব্যর্থ ক্রাউডফান্ডিং রাউন্ড (বিশেষ করে ইক্যুইটির জন্য) একটি নতুন কোম্পানির জন্য অত্যন্ত ক্ষতিকর হতে পারে৷
• নিরাপত্তা এবং পরিচয় . প্রযুক্তির আরেকটি আকর্ষণীয় প্রয়োগ হল নিরাপত্তা। কোম্পানিগুলি এমন পণ্যগুলি অফার করে যা ক্লায়েন্ট অনবোর্ডিং প্রক্রিয়ায় সহায়তা করে, যার মধ্যে এমন কোম্পানিগুলি রয়েছে যা ডিজিটাল/সাইবার পরিচয়, বায়োমেট্রিক প্রমাণীকরণ এবং জালিয়াতি সনাক্তকরণ সম্পর্কিত সমাধানগুলি বিকাশ করছে৷ টেমেনোস এই সেক্টরে একজন নেতা।
• মর্টগেজ এবং রিয়েল এস্টেট . রকেট মর্টগেজের মতো কোম্পানিগুলো ব্যাংকের ঐতিহ্যবাহী ঋণ ব্যবসার একটি ভিন্ন অংশকে মুক্ত করেছে। তারা গত দশকের আগে বন্ধকী ব্যবসায়িক ভুল এবং পতনের পাশাপাশি ভোক্তাদের আচরণ এবং তাদের আর্থিক পরিষেবা প্রদানকারীদের সাথে মিথস্ক্রিয়ায় পরিবর্তনের ফলে যে সুনামগত ক্ষতি হয়েছিল তা থেকে তারা ব্যাপকভাবে উপকৃত হয়েছে।
• ব্লকচেন . এই প্রযুক্তির প্রয়োগগুলি সাধারণত চুক্তির চারপাশে ঘোরে এমন ক্ষেত্রে অধ্যয়ন এবং প্রয়োগ করা হয়েছে, তবে পরিচয় ব্যবস্থাপনা এবং অনবোর্ডিং প্রক্রিয়া সম্পর্কিত আকর্ষণীয় বৈশিষ্ট্যগুলিও রয়েছে। এই স্পেস থেকে কোন সত্যিকারের স্ট্যান্ডআউট প্লেয়ার আবির্ভূত হয়নি৷
• পেমেন্ট প্রযুক্তি . ক্রিপ্টোকারেন্সি থেকে শুরু করে গ্লোবাল অ্যাকাউন্ট ম্যানেজমেন্ট এবং এফএক্স ম্যানেজমেন্ট পর্যন্ত, পেমেন্ট শিল্পে ফিনটেক উদ্ভাবনী সমাধানের বিস্তৃত পরিসর অফার করে। ট্রান্সফারওয়াইজ হল ইউরোপীয় ইউনিকর্ন যা সম্প্রতি প্রতিষ্ঠাতাদের একটি অংশ বিক্রি করার পরে মূল্য $3.5 বিলিয়ন হয়েছে৷

ফিনটেক সেগমেন্টের আপেক্ষিক আকার

ড্রাইভার এবং ট্রেন্ডস

আর্থিক পরিষেবা প্রযুক্তির জায়গায় কাজ করে এমন অনেকগুলি নতুন কোম্পানির মধ্যে, কয়েকটি স্পষ্ট বিভাগ আবির্ভূত হয়েছে যেগুলি ব্যাঙ্ক এবং অন্যান্য আরও "প্রথাগত" আর্থিক পরিষেবা সংস্থাগুলির সাথে সরাসরি প্রতিযোগিতায় রয়েছে৷ ঐতিহ্যগতভাবে, এই কোম্পানিগুলির অনেকের জন্য বাজারের প্রবেশ বিন্দু (এবং এইভাবে বাজারে যাওয়ার কৌশল) ব্যাঙ্কিং সম্পর্ক এবং পরিষেবাগুলিকে আনবান্ডিং করে চলেছে, বিশেষ করে ভোক্তাদের উপর দৃষ্টি নিবদ্ধ করার ক্ষেত্রে, একটি B2B ব্যবসায়িক মডেলের বিপরীতে। অনুশীলনে এর মানে কি?

একটি শিল্প হিসাবে আর্থিক পরিষেবাগুলি ঐতিহ্যগতভাবে প্রবেশের ক্ষেত্রে অত্যন্ত উচ্চ বাধা ছিল। এটি বিভিন্ন কারণের সংমিশ্রণের কারণে, যেমন তাদের উপর উচ্চ নিয়ন্ত্রক বোঝা (যা নিয়ন্ত্রক সংস্থাগুলির প্রভাব এবং শৈলীর কারণে দেশ অনুসারে পরিবর্তিত হয়), উচ্চ মূলধনের প্রয়োজনীয়তা যা একটি নতুন উদ্যোগ শুরু করা নিষিদ্ধ করতে পারে (বিশেষ করে খুচরা ব্যাঙ্কিং এবং বীমার জন্য), এবং ঝুঁকি ব্যবস্থাপনা এবং সম্মতির প্রয়োজনের কারণে, যার জন্য ব্যয়বহুল এবং জটিল সরঞ্জামগুলির একটি সেট প্রয়োজন। এটি ঐতিহ্যবাহী ব্যাঙ্কগুলিকে (খুচরা থেকে কর্পোরেট পর্যন্ত) তাদের ক্লায়েন্টদের কাছে ক্রস-সেল করার অনুমতি দিয়েছে, যার ফলে ব্যবসার আঠালোতা বৃদ্ধি পেয়েছে। এই অভ্যাসটি, মাঝে মাঝে, গ্রাহক পরিষেবার স্তর এবং মূল্য নির্ধারণের ক্ষমতার উপর নেতিবাচক প্রভাব ফেলেছিল, কারণ একটি জটিল পণ্যের সেট এবং দীর্ঘস্থায়ী সম্পর্কযুক্ত ক্লায়েন্টের পক্ষে নিজেকে বিচ্ছিন্ন করা এবং প্রদানকারী পরিবর্তন করা বেশ কঠিন হয়ে পড়ে।

অচল আর্থিক পরিষেবা সেক্টরের জন্য আসল গেম-চেঞ্জার ছিল একটি বড় আকারের আর্থিক বিপর্যয়ের সময় এবং প্রযুক্তিগত অগ্রগতির ঊর্ধ্বগতির কাকতালীয় ঘটনা৷ হঠাৎ করে, সমগ্র শিল্প একটি দুর্বল খ্যাতি থেকে ভুগতে শুরু করে, যা অনেককে বিকল্প খোঁজার জন্য প্ররোচিত করেছিল, যখন বেশিরভাগ প্রতিষ্ঠানগুলি ক্র্যাশের সময় নিয়ন্ত্রক এবং আইন প্রণেতাদের দ্বারা শেখা পাঠ থেকে আসা নতুন এবং বর্ধিত প্রয়োজনীয়তাগুলি মেনে চলার জন্য অভ্যন্তরীণভাবে মনোনিবেশ করেছিল। একই সময়ে, প্রযুক্তি দ্রুত অগ্রসর হয়েছে।

একটি কোম্পানি কতটা বিঘ্নিত হয় যখন এটি একটি অসন্তুষ্ট ব্যাঙ্কিং গ্রাহককে পরিষেবা দিতে পারে যার এখন একটি স্মার্টফোন রয়েছে যা একটি নেটিভ অ্যাপ সমর্থন করতে পারে। এই কোম্পানিগুলি মান শৃঙ্খলের একটি অংশ চিহ্নিত করতে শুরু করে যা ব্যবহারকারীর দুর্বল অভিজ্ঞতা প্রদান করে এবং প্রযুক্তি এবং পণ্যের সাথে এটির উপর উদ্ভাবন করে। শুধুমাত্র ডিজিটাল ব্যাঙ্কগুলি, যেমন মনজো, নুব্যাঙ্ক এবং অ্যাজলো, এর উদাহরণ। উদাহরণস্বরূপ, মনজো, প্রাথমিকভাবে মন্ডো নামে পরিচিত, নিজেকে একটি উদ্ভাবনী ব্যাঙ্ক হিসাবে বিজ্ঞাপন দিয়েছে যা গ্রাহকদের সামগ্রিক অভিজ্ঞতা উন্নত করতে পারে এবং "ডিজিটাল ফাঁক বন্ধ করতে পারে।"

খাতের বিবর্তন:পরিপক্কতার সাথে আবার ফিরে আসে

যেহেতু সেক্টরটি বিকশিত হচ্ছে, এবং স্টার্টআপগুলি (অথবা এই ক্ষেত্রে বরং স্কেলআপগুলি) আরও পরিশীলিত হয়ে উঠেছে এবং বৃহত্তর পরিমাণে পুঁজির অ্যাক্সেস পেতে শুরু করেছে, তারা ব্যাঙ্কিং পণ্য এবং পরিষেবাগুলিকে পুনরুদ্ধার করার একটি প্রক্রিয়াও শুরু করছে৷

উদাহরণ স্বরূপ, Zopa, ব্রিটিশ P2P ঋণদানকারী কোম্পানি যেটি এই সেক্টরের অন্যতম পথিকৃৎ ছিল (2005 সালে প্রতিষ্ঠিত), একটি প্রক্রিয়ায় একটি ব্যাঙ্ক হওয়ার সিদ্ধান্ত নিয়েছিল যা তার অসুবিধা ছাড়া ছিল না। Revolut, বিতর্কিত ফিনটেক ইউনিকর্ন যা একটি শক্তিশালী বৈশ্বিক সম্প্রসারণে নেতৃত্ব দিচ্ছে, একই রকম পদক্ষেপ নিয়েছে, পাশাপাশি ক্রিপ্টো পরিষেবাগুলিও তার পণ্য পরিসরে যুক্ত করেছে; তবে, Revolut এখনও লাভজনকতা অর্জন করতে সক্ষম হয়নি। অবশেষে, একটি কোম্পানিতে একাধিক প্রবণতা উপলব্ধির একটি দুর্দান্ত উদাহরণ হল চিত্র, SoFi এর প্রতিষ্ঠাতা দ্বারা শুরু করা সর্বশেষ ইউনিকর্ন। ব্লকচেইন প্রযুক্তি ব্যবহার করার সময় কোম্পানি হোম ইকুইটি রিলিজ প্রদান করে।

সাধারণভাবে, অল্প বয়স্ক কোম্পানিগুলির ফোকাস B2C থেকে B2B-তে চলে যাচ্ছে বলে মনে হচ্ছে কারণ পূর্বের বাজারটি বেশ কয়েকটি কপিক্যাট ধারণার সাথে অত্যন্ত জমজমাট হয়ে উঠেছে এবং কিছু কোম্পানি চ্যালেঞ্জিং ম্যাক্রো এবং ব্যবসায়িক পরিবেশের কারণে লড়াই করছে, যেখানে অনেক আকর্ষণীয় কোম্পানি ট্র্যাকশন খুঁজে পেয়েছে। নিম্নলিখিত বিভাগগুলি:

• পুঁজি বাজারের পরিকাঠামো, পুঁজিবাজারের খেলোয়াড়দের তাদের প্রযুক্তি ব্যবস্থায় (মূল্য, সেটেলমেন্ট, কেওয়াইসি, ইত্যাদি) সুরক্ষিত এবং উদ্ভাবনে সহায়তা করে।
• নিয়ন্ত্রক বোঝা হিসাবে সম্মতি এবং regtech সরঞ্জামগুলি এখনও বিকাশ করছে - এটি জালিয়াতি প্রতিরোধ থেকে AML থেকে KYC পর্যন্ত হতে পারে৷

বৃহৎ প্রাতিষ্ঠানিক খেলোয়াড়রা (ব্যাংক, বড় বিনিয়োগ তহবিল এবং প্রযুক্তি সংস্থাগুলি সহ) এই খাতে তাদের বরাদ্দ এবং মনোযোগ বৃদ্ধি করছে, বিনিয়োগ এবং পণ্য নির্মাণ উভয় মাধ্যমেই আরও বেশি বেশি জড়িত হচ্ছে৷

গ্রাহকের দ্বারা বিভাজন

দেখার প্রবণতা

ভোক্তা

ভোক্তা বাজার সম্ভবত সবচেয়ে স্যাচুরেটেড, এবং জয় করা সবচেয়ে সহজ। ভোক্তাদের, তবে, কম আনুগত্যের প্রবণতা থাকে এবং প্রাথমিকভাবে ডিজাইন এবং অভিজ্ঞতার প্রতি সংবেদনশীল হয়, কিন্তু তারপরে দাম এবং সুবিধার দ্বারা প্রভাবিত হয়৷

• কয়েকটি স্পষ্ট থিম সহ ভোক্তাদের লক্ষ্য করে কোম্পানিগুলি৷ ব্যাঙ্কিং এপিআই এবং বিভিন্ন স্তরের পরিশীলিততার উপর নির্মিত প্রচুর ব্যক্তিগত ফাইন্যান্স অ্যাপ রয়েছে৷
• অনেক নতুন ধরনের বীমাকারীর আবির্ভাব ঘটছে, বিভিন্ন ধরনের শেষ-ব্যবহারকারীর বীমা (গাড়ি, সাইকেল, ইত্যাদি) এর উপর দৃষ্টি নিবদ্ধ করে। এটি হল সবচেয়ে কম পুঁজি-নিবিড় ধরনের বীমা এবং মাটিতে নামতে সবচেয়ে সহজ - বীমা লাইনের সাথে একটি বাস্তব ব্যাঘাত দেখতে এখনও খুব তাড়াতাড়ি।
• বেশ কিছু কোম্পানি স্ব-নিযুক্ত এবং ফ্রিল্যান্সারদের টার্গেট করছে, ক্রমবর্ধমান সংখ্যক লোককে পরিষেবা প্রদান করছে যারা বিকল্প উপায়ে কাজ করে।
• ঋণ প্রদানের স্থানটি খুব জমজমাট, একইভাবে B2B স্পেসের মতো, অধিগ্রহণ এবং একত্রীকরণের জন্য একটি পাকা পরিবেশ তৈরি করে৷
• সম্পদ ব্যবস্থাপনা এবং বিনিয়োগের স্থানটি সবচেয়ে আলাদা এবং আকর্ষণীয় - এআই প্রযুক্তির অগ্রগতি এখন ঘন ঘন বিনিয়োগের পোর্টফোলিও পুনঃব্যালেন্সিংয়ের মতো পরিষেবাগুলি অফার করা সম্ভব করে তোলে, যা আগে শুধুমাত্র অত্যাধুনিক ব্যক্তিগত বিনিয়োগকারী বা উচ্চ সম্পদের ব্যক্তিদের জন্য উপলব্ধ ছিল।

উচ্চ নিট মূল্যের ব্যক্তি

এইচএনডব্লিউ ব্যক্তিরা ভোক্তাদের একটি পৃথক শ্রেণি:তারা আরও পরিশীলিত এবং আরও জটিল আর্থিক চাহিদা রয়েছে। বিশেষভাবে তাদের লক্ষ্য করা অফারটি উদ্ভাবনী এবং স্বয়ংক্রিয় বিনিয়োগের সুযোগগুলিকে কেন্দ্র করে।

• অনেক সম্পদ ব্যবস্থাপনা এবং ব্যক্তিগত পরামর্শ প্ল্যাটফর্ম HNW-কে লক্ষ্য করে। এগুলি প্রাইভেট ব্যাঙ্কিং প্রক্রিয়াকে স্ট্রিমলাইন করার জন্য, উদ্ভাবনী সম্পদ ক্লাসে অ্যাক্সেস সহজতর করার জন্য (যেমন স্টার্টআপস, উদাহরণস্বরূপ) এবং পোর্টফোলিও পুনঃব্যালেন্সিং খরচ হ্রাস করার জন্য।
• এই ক্লায়েন্টদের জন্য তৈরি আরেকটি অফার রিয়েল এস্টেট এবং ঋণ সরাসরি বিনিয়োগের উপর দৃষ্টি নিবদ্ধ করে। HNWs কে P2P বা ডিজিটাল লোন মার্কেটপ্লেসের সাপ্লাই সাইড হিসেবে টার্গেট করা হয়, ব্যক্তিগত বা SME লোনের জন্য, সেইসাথে রিয়েল এস্টেট প্রকল্পে সরাসরি বিনিয়োগের জন্য।

B2B - এন্টারপ্রাইজ

এন্টারপ্রাইজ ক্লায়েন্টরা কুখ্যাতভাবে চ্যালেঞ্জিং। বিক্রয় চক্র অনেক বেশি দীর্ঘ, গ্রাহকরা আরও বেশি চাহিদার হতে পারে, অনেক বেসপোক বৈশিষ্ট্যের প্রয়োজন হয় এবং তারা প্রায়শই প্রযুক্তি পণ্যগুলির সাথে একত্রে পেশাদার পরিষেবার একটি ডিগ্রি প্রদানের আশা করে। যাইহোক, তারাও খুব লাভজনক এবং তারা যদি সত্যিকারের ব্যবসায়িক সমস্যার সমাধান খুঁজে পায় তাহলে কয়েক বছর ধরে আয় করতে পারে।

• এন্টারপ্রাইজগুলিকে লক্ষ্য করে স্টার্টআপগুলি অনেক বেশি আলাদা - তারা ব্যবসায়িক পরিষেবা এবং মূল ব্যবসায়িক প্রক্রিয়াগুলিতে ফোকাস করে। এটি একটি বিশেষ ফোকাসের ক্ষেত্র, বিশেষ করে বড় ব্যাঙ্কগুলির জন্য, যারা এখনও আর্থিক সঙ্কটের ফলে আসা নিয়মগুলির পরিবর্তনগুলির সাথে সামঞ্জস্য করছে৷ যেকোন কোম্পানী এমন একটি টুল অফার করে যা শুধুমাত্র প্রক্রিয়াটিকে স্ট্রীমলাইন করতেই নয় বরং খরচ কমাতেও সাহায্য করতে পারে (ব্যাংকগুলি তাদের মোট খরচের 10% পর্যন্ত সম্মতিতে ব্যয় করে - খেলার পরিমাণ বিস্ময়কর)।
• বিনিয়োগকারীদের জন্য সম্পদ ব্যবস্থাপনা এবং পুঁজিবাজার প্রধান লক্ষ্যবস্তু, বিশেষ করে বীজ পর্যায়ে। ভোক্তা বিভাগ পরিপক্ক হওয়ার সাথে সাথে আরও জটিল পণ্যগুলি আরও পরিশীলিত ক্লায়েন্টদের লক্ষ্য করে উঠছে। বৃহত্তর লেনদেনের জন্য সাধারণ ভিসি প্রবণতা অনুসরণ করে এই কোম্পানিগুলি পূর্ববর্তী পর্যায়ে এমনকি উচ্চ পরিমাণে তহবিল উপভোগ করেছে৷
• এআই অ্যাপ্লিকেশন এবং অবকাঠামো হল বিনিয়োগের জন্য সবচেয়ে আকর্ষণীয় ক্ষেত্র এবং আরও আলাদা অফার - এআই প্রযুক্তির বিবর্তন নতুন ধারণার জন্য একটি উর্বর স্থল তৈরি করে৷

B2B - ছোট থেকে মাঝারি এন্টারপ্রাইজ

ফিনটেক উদ্যোক্তা সম্প্রদায়ের জন্য ছোট এবং মাঝারি উদ্যোগগুলি দুর্দান্ত সুযোগ দেয়। SMEs প্রযুক্তির পরিবর্তনের মাধ্যমে তাদের উপর আরোপিত বর্ধিত জটিলতার সাথে লড়াই করে এবং প্রায়শই অভ্যন্তরীণ সরঞ্জাম তৈরি করার জন্য সম্পদ থাকে না।

• এর একটি বড় উদাহরণ হল এমন টুল যা অ্যাকাউন্টিং এবং ইনভয়েস অটোমেশন সহজতর করে, যেমন Basware।
• সুবিধা এবং ব্যবসায়িক ব্যাঙ্কিং পরিষেবাগুলিও আরও জনপ্রিয় হয়ে উঠছে৷
৷
• ঋণ দেওয়ার জায়গাটি খুব জমজমাট, একইভাবে ভোক্তাদের জন্য ঋণ দেওয়ার জায়গার মতোই - সবচেয়ে প্রতিষ্ঠিত খেলোয়াড়রা বেঁচে থাকবে কিন্তু একটি একত্রীকরণ আশা করা যায়।
• পেনশন পরিষেবাগুলি সবচেয়ে আকর্ষণীয় কিন্তু মূলধন-নিবিড় এবং নিয়ন্ত্রণের উপর নির্ভরশীল হিসাবে সহজে মাপযোগ্য নয় - এই সংস্থাগুলি প্রথাগত পেনশন প্রদানকারীদের সাথে সরাসরি প্রতিযোগিতা করে৷

পিঁপড়া আর্থিক:গ্রাহকের চাহিদা সম্বোধন + বিগ ব্যাকার =বিজয়ী

2019 সালের গ্রীষ্মে অ্যান্ট ফাইন্যান্সিয়াল হল বিশ্বের সবচেয়ে মূল্যবান ইউনিকর্ন, যখন এটির মূল্য প্রায় $150 বিলিয়ন ছিল। এটিকে পরিপ্রেক্ষিতে রাখার জন্য, এটি অ্যান্ট ফিনান্সিয়ালকে প্রায় গোল্ডম্যান শ্যাক্স ($79.46 বিলিয়ন) এবং মরগান স্ট্যানলি ($79.05 বিলিয়ন) সমন্বিত হিসাবে মূল্যবান করে তোলে। এটি অ্যান্ট ফাইন্যান্সিয়ালকে চীনের সবচেয়ে মূল্যবান প্রযুক্তি কোম্পানিগুলির মধ্যে একটি করে তোলে, প্রায় 1.4 বিলিয়ন জনসংখ্যার দেশ। কিন্তু কী অ্যান্ট ফিনান্সিয়ালকে এত আকর্ষণীয় করে তোলে এবং ফিনটেকের বর্তমান অবস্থা কী তার একটি ভাল উদাহরণ? এটি সত্য যে এটি রেকর্ড গতিতে আমাদের চিহ্নিত করা গতিপথ এবং প্রবণতা অনুসরণ করছে - কোম্পানিটি একটি বিশুদ্ধ অর্থপ্রদানের ব্যবসা থেকে একটি পূর্ণ-পরিসরের আর্থিক পরিষেবা সংস্থা হওয়ার দিকে সরে যাচ্ছে৷

অ্যান্ট ফাইন্যান্সিয়াল আগে আলিপে নামে পরিচিত ছিল, আলিবাবার পেমেন্ট টুল। এটি মূলত ইবে-এর চীনা প্রতিযোগী Taobao-এ লেনদেন সহজতর করার জন্য তৈরি করা হয়েছিল। ব্যবহারকারীদের মধ্যে আস্থা তৈরি করে, এটি জ্যাক মা-এর নেতৃত্বে আলিবাবা গ্রুপের বিস্ফোরক বৃদ্ধিকে সক্ষম করে। আলিপাই তখন আলিবাবা থেকে বিচ্ছিন্ন হয়ে যায় এবং বিস্তৃত পরিসরে আর্থিক পরিষেবা দেওয়া শুরু করে। দেশে মৌলিক ইলেকট্রনিক পেমেন্ট নেটওয়ার্ক তৈরির জন্য আলিপে কার্যকরভাবে দায়বদ্ধ ছিল, চীনের বাণিজ্যিক ব্যাংকের সাথে। আগে , সমস্ত অর্থপ্রদান কাগজের লেনদেনের মাধ্যমে পরিচালনা করা হত এবং পিপলস ব্যাংক অফ চায়নার মাধ্যমে যেতে হত৷

তদুপরি, চীন তার জনসংখ্যার দ্বারা প্রযুক্তি গ্রহণে একটি গর্জন দেখেছে। তারা আরও ধনী হয়ে উঠছিল, এবং এইভাবে ক্রমবর্ধমান জটিল (এবং উচ্চতর মার্জিন) আর্থিক পণ্যগুলির প্রয়োজন।

এই নিখুঁত ঝড় অ্যান্ট ফাইন্যান্সিয়ালকে একটি পাওয়ার হাউসে পরিণত করেছে। এটির বর্তমানে বিশ্বব্যাপী 1.2 বিলিয়ন গ্রাহক রয়েছে (যাদের মধ্যে ¾ চীনে রয়েছে) এবং আগামী দশকে এটি 2 বিলিয়নে উন্নীত হওয়ার লক্ষ্য রয়েছে। বর্তমানে, এটি অনুমান করা হয় যে কোম্পানির আয়ের প্রায় 60-70% পেমেন্ট থেকে আসে, কিন্তু এই শতাংশ ক্রমাগতভাবে হ্রাস পাবে কারণ পিঁপড়া তাদের গ্রাহক প্রস্তাবকে শক্তিশালী করে এবং বন্ধকী, ক্রেডিট কার্ড এবং ক্রেডিট স্কোরিংয়ের মতো উচ্চ-মূল্যের পণ্য অফার করে। এটি কার্যকরভাবে তাদের একটি আধুনিক, পূর্ণ-পরিষেবা ব্যাংক, ভবিষ্যতের ব্যাংকে পরিণত করবে। রেফারেন্সের জন্য, একটি ঐতিহ্যবাহী খুচরা ব্যাঙ্কের আয়ের প্রায় 30% পেমেন্ট থেকে থাকবে।

উপসংহার

ফিনটেক ব্যাঘাতের মাধ্যমে আর্থিক পরিষেবা শিল্পের আমূল রূপান্তর এখনও চলছে। 2008 সালের আর্থিক বিপর্যয়ের সাথে শুরু হওয়া নিয়ন্ত্রক কঠোরতা একটি শক্তিশালী গতিতে অব্যাহত রয়েছে এবং এইভাবে প্রথাগত খেলোয়াড়দের উদ্ভাবন গ্রহণ করতে বাধ্য করছে। বাজার পরিপক্ক হচ্ছে, কম কিন্তু বড় এবং পরবর্তী পর্যায়ের লেনদেন হচ্ছে। ভোক্তা এবং ঋণদাতা বিভাগগুলি একটি শক্তিশালী একত্রীকরণের মুখোমুখি হবে, বিশেষ করে যদি সামষ্টিক অর্থনৈতিক পরিস্থিতি তীব্রভাবে অবনতি হয়৷

এটি লক্ষণীয় যে বেশিরভাগ অন্তর্নিহিত "প্লম্বিং" (অর্থাৎ, আর্থিক লেনদেনের উপর ভিত্তি করে নাট এবং বোল্ট) এখনও প্রায় সম্পূর্ণরূপে প্রথাগত ব্যাঙ্কগুলি দ্বারা সরবরাহ করা হয়। এর কারণ যে কোনো স্টার্টআপের জন্য প্রয়োজনীয়তা নিষিদ্ধ। উদাহরণস্বরূপ, একটি এসএমই-কে যে কোনো ঋণের জন্য, একটি ব্যাংককে ঋণের পরিমাণের 85% নিয়ন্ত্রক মূলধনে রাখতে হবে। ফিনটেক খেলোয়াড়দের জন্য ব্যাঙ্ক থেকে নিজেদের সম্পূর্ণভাবে বিচ্ছিন্ন করা এবং একই সাথে নিয়ন্ত্রকদের আশীর্বাদ পাওয়া চ্যালেঞ্জিং হবে। Zopa-এর সাম্প্রতিক সমস্যাগুলি একটি ভাল উদাহরণ - FCA থেকে মূলধন ইনজেকশনের অনুরোধ পূরণ করার জন্য কোম্পানিকে শেষ মুহূর্তের তহবিল সংগ্রহ করতে হয়েছিল। তা করতে ব্যর্থ হলে তার প্রাথমিক ব্যাঙ্কিং লাইসেন্স হারাতে হবে৷

শেষ পর্যন্ত, প্রাইভেট ইক্যুইটি মূলধনের জন্য প্রতিদ্বন্দ্বিতা করা বা সর্বজনীন হওয়া মহাকাশের অনেক বড় কোম্পানিকে পরীক্ষায় ফেলবে। তারা কি অবশেষে বিনিয়োগকারীদের প্রত্যাশা পূরণ করতে পারে এবং লাভজনক হতে পারে? তারা কি উপযুক্ত কর্তৃপক্ষের সাথে একত্রিত হতে এবং উন্নত দেশগুলিতে উল্লেখযোগ্য বাজার শেয়ার অর্জন করতে সক্ষম? কত ফিনটেক বেঁচে থাকবে? ফিনটেক ল্যান্ডস্কেপ কেমন হবে? কে একজন কৌশলগত বিনিয়োগকারী দ্বারা অধিগ্রহণ করা হবে? কিন্তু অবশেষে, বিচ্ছেদ প্রশ্ন হল:পশ্চিমে ভবিষ্যতের লাভজনক ব্যাংক তৈরি করা কি সম্ভব, যেমন জ্যাক মা চীনে অর্জন করেছিলেন? ফিনটেক ক্রুসেডে আপনাকে সমর্থন করার জন্য আপনার যদি একজন কৌশলগত অংশীদারের প্রয়োজন হয়, তাহলে সাহায্য করার জন্য Toptal-এর কাছে ফিনটেক ডেভেলপার, ডিজাইনার এবং ব্যবসায়িক বিশেষজ্ঞদের একটি দল রয়েছে।