আমরা কি নিফটি নেক্সট 50 (NN50) এর মতো সূচকগুলিকে কম অস্থিরতার সাথে স্টক বাছাই করে পরাজিত করতে পারি?! নিয়মিত পাঠকরা সচেতন হতে পারেন যে আমি NN50 এ একটি সিরিজ চালাচ্ছি। চতুর্থ এবং শেষ অংশে (এখনকার জন্য), আমরা নিফটি 50, (N50), NN50, NIfty লো অস্থিরতা এবং NIfty মাল্টি-ফ্যাক্টর সূচকগুলি তুলনা করি বিনিয়োগের পবিত্র গ্রিলের সন্ধানে:কম ঝুঁকিতে উচ্চতর পুরস্কার!
আমি আপনাকে এই সপ্তাহান্তে প্রথম তিনটি অংশ পড়ার জন্য কিছু সময় দেওয়ার জন্য জোরালোভাবে অনুরোধ করব: প্রথম অংশ: সতর্কতা ! নিফটি নেক্সট 50 একটি বড়-ক্যাপ সূচক নয়! দ্বিতীয় পর্ব: নিফটি স্মার্ট বিটা (কৌশলগত) সূচকগুলি কি নিফটি নেক্সট 50 থেকে ভাল? তৃতীয় অংশ: কীভাবে নতুন স্টক বিনিয়োগকারীরা নিফটি মাল্টি-ফ্যাক্টর সূচকগুলি ব্যবহার করে দ্রুত বিনিয়োগ শুরু করতে পারে
আমরা শুরু করার আগে, এখানে কিছু সংজ্ঞা দেওয়া হল যাতে আমরা সবাই একই পৃষ্ঠায় শুরু করতে পারি। N50: সর্বাধিক বাজার মূলধন সহ 50টি স্টক৷NN50৷ :শীর্ষ 51 তম থেকে 100টি মার্কেট ক্যাপ সহ 50টি স্টক৷ এই উভয় সূচকে, উচ্চ বাজার ক্যাপযুক্ত স্টকগুলির ওজন বেশি থাকে। নিফটি কম অস্থিরতা 50: শীর্ষ 300টি মার্কেট ক্যাপ স্টক থেকে সর্বনিম্ন শেষ 1Y অস্থিরতা সহ 50টি স্টক৷নিফটি 100 কম অস্থিরতা 30 :30টি স্টক যার মধ্যে NIfty টপ 100 এর মধ্যে সর্বনিম্ন অস্থিরতা রয়েছে (=N50+ NN50)। এই উভয় সূচকেই, কম অস্থিরতা সহ স্টকগুলির ওজন বেশি।
নিফটি কৌশলগত সূচক বা একটি স্মার্ট বিটা সূচক বাজার মূলধন দ্বারা সাধারণ বাছাই স্টকগুলির পরিবর্তে স্টক নির্বাচনের এক বা একাধিক পদ্ধতি দ্বারা স্টক নির্বাচন করা হয়। তাই একটি স্মার্ট বিটা সূচকে বিনিয়োগ করে, আমরা বিনিয়োগের সক্রিয় এবং নিষ্ক্রিয় উভয় পদ্ধতিকে একত্রিত করি। চারটি পদ্ধতি ব্যবহার করা হয়:
1: আলফা NIfty 50 এবং MIBOR* তিন মাসের বন্ড রেট ঝুঁকিমুক্ত রিটার্নের প্রতিনিধিত্ব করে ঝুঁকি-সামঞ্জস্যপূর্ণ আউটপারফরমেন্সের একটি পরিমাপ।
2: নিম্ন উদ্বায়ীতা :একটি পরিমাপ কত মাসিক স্টক গড় থেকে বিচ্যুতি ফেরত দেয় (মান বিচ্যুতি)
3: গুণমান: গত তিন আর্থিক বছরে উচ্চ রিটার্ন অন ইক্যুইটি (ROE), কম ডেট ইকুইটি রেশিও (D/E) এবং উচ্চ মুনাফা ট্যাক্স (PAT) সহ স্টকগুলি
4: মান: গত আর্থিক বছরে উচ্চ ROCE (ক্যাপিটাল এমপ্লয়েডের উপর রিটার্ন), কম PE, কম PB এবং উচ্চ লভ্যাংশের ফলন (DY) সহ স্টক
এগুলি উপরে চারটি মেট্রিক দিয়ে তৈরি করা হয়েছে:
1. নিফটি আলফা লো-অস্থিরতা 30 =50% আলফা + 50% কম উদ্বায়ীতা
2. নিফটি গুণমান নিম্ন-অস্থিরতা 30 =50% গুণমান + 50% কম উদ্বায়ীতা
3. নিফটি আলফা গুণমান নিম্ন-অস্থিরতা 30 =1/3 আলফা + 1/3 গুণমান + 1/3 নিম্ন ভলিউম
4. নিফটি আলফা কোয়ালিটি ভ্যালু লো-ভোলাটিলিটি 30 =25% আলফা + 25% কোয়ালিটি + 25% ভ্যালু + 25% কম উদ্বায়ীতা
আরও বিশদ বিবরণের জন্য পরামর্শ করুন: কীভাবে নতুন স্টক বিনিয়োগকারীরা নিফটি মাল্টি-ফ্যাক্টর সূচক ব্যবহার করে দ্রুত বিনিয়োগ শুরু করতে পারেন
তাই আমরা 2004-5 বা তার আগের প্রতিটি সম্ভাব্য 10-বছরের উইন্ডো বিবেচনা করব। এটি প্রতিটি সূচকের জন্য সর্বনিম্ন প্রায় 770 ডেটা পয়েন্ট দেয়। স্বাভাবিকভাবেই, এটি একটি ছোট সময়কাল, তবে এটি এখনকার চিত্র। আমরা পর্যায়ক্রমে পরিস্থিতি পর্যালোচনা করতে থাকব।
উভয় গ্রাফ ঘনিষ্ঠভাবে দেখতে কিছু সময় নিন দয়া করে. আমি শুধুমাত্র এই উপসংহারে পৌঁছাতে পারি:কম অস্থিরতার সাথে স্টক নির্বাচন করা একটি সহজ, কিন্তু ঝুঁকি এবং পুরস্কারের ক্ষেত্রে NN50 কে হারানোর কার্যকর উপায়! এমনকি এখানেও, সবাইকে যা করতে হবে তা হল শীর্ষ 100টি মার্কেট ক্যাপ স্টকের মধ্যে কম অস্থিরতা খোঁজা এবং কয়েকটি বেছে নেওয়া (আপনি চিন্তিত হলে অন্যান্য মেট্রিক্স পরীক্ষা করুন)। অন্যথায় সহজভাবে নিম্ন অস্থিরতা সূচক ট্র্যাক. স্বাভাবিকভাবেই, আমরা একটি ছোট সময় উইন্ডোর দিকে তাকিয়েছি, কিন্তু আমার কাছে এটি বেশ আশাব্যঞ্জক দেখাচ্ছে। স্বজ্ঞাতভাবে, কম অস্থিরতা এমন একটি কোম্পানিকে বোঝায় যেটি কোন আকস্মিক উন্নয়ন ছাড়াই ধীরে ধীরে বৃদ্ধি পায় - ভাল বা খারাপ।
কঠিন আয়ের শক্তি সহ 50টি স্টক:স্ব-তহবিল এবং মূল্য তৈরি করার ক্ষমতা
Screener.in ডেটা সহ স্বয়ংক্রিয় উপার্জন পাওয়ার স্টক বিশ্লেষণ
ফ্রিফিনকাল এক্সেল স্টক স্ক্রীনার ডাউনলোড করুন:সংস্করণ 2
ভারতীয় স্টক স্ক্রীনার:Google পত্রক সংস্করণ
সম্পদ:ভাল স্টকগুলিকে কীভাবে স্ক্রীন করা যায়