আপনি যদি একজন ব্যবসার মালিক হন একটি ঋণ খুঁজছেন, আপনার ঋণদাতা আপনার সচ্ছলতার অনুপাত খুঁজবে। অবশ্যই, যদি আপনার একটি স্টার্টআপ থাকে এবং আপনি একটি ব্যবসা চালানোর জন্য নতুন হন, আপনি হয়ত জানেন না একটি সচ্ছলতা অনুপাত কী - তবে আপনার ঋণদাতারা এটিকে সাবধানে পর্যবেক্ষণ করতে চলেছেন৷ আপনার সচ্ছলতার অনুপাতের স্বাস্থ্য সম্ভবত আপনি একটি ব্যবসায়িক ঋণ পাবেন কিনা তা নির্ধারণ করবে। ব্যবসায়িক ক্রেডিট তৈরি করা সর্বদা সহজবোধ্য নয় তবে ব্যবসায়িক কার্যকলাপের জন্য অর্থ ধার করার প্রয়োজন হলে এটি গুরুত্বপূর্ণ হতে পারে। আপনি একটি আর্থিক পরিকল্পনা তৈরি করতে এবং আপনার ক্রেডিটকে ট্র্যাকে রাখতে সাহায্য করার জন্য একজন আর্থিক উপদেষ্টার সাথে কাজ করতে পারেন। 

সল্ভেন্সি রেশিও কি?

এটি একটি গাণিতিক সমীকরণ বা সূত্র যা নির্ধারণ করে যে একটি ব্যবসার নগদ প্রবাহ যথেষ্ট স্থিরভাবে প্রবাহিত হচ্ছে কিনা যাতে কোম্পানি তার ধার করা অর্থ ফেরত দিতে পারে। (আপনি সম্ভবত ব্যবসায়িক ব্যক্তিদের প্রশ্ন করতে শুনেছেন, "আপনার ব্যবসা কি দ্রাবক?" ঠিক আছে, একটি সলভেন্সি অনুপাত সেই প্রশ্নের উত্তর দেয়।)

একজন ঋণদাতা ব্যবসার মালিকের দায় এবং সম্পদ দেখেন এবং কীভাবে সম্পদের অবমূল্যায়ন হচ্ছে এবং শেষ পর্যন্ত সিদ্ধান্ত নেয় এই ব্যবসার সচ্ছলতার অনুপাত আর্থিকভাবে শক্তিশালী নাকি দুর্বল। যদি এটি শক্তিশালী হয়, তাহলে আপনার ব্যবসা সম্ভবত ঋণ পাবে এবং যদি এটি দুর্বল হয়, তাহলে সম্ভবত তা পাবে না – অথবা ঋণের শর্তাবলী খুব ভালো হবে না, যেমন আপনার উচ্চ-সুদের হারের সাথে জড়ো হওয়া।

সচ্ছলতা অনুপাত হল একটি ঋণদাতার জন্য একটি অপূর্ণ উপায় যা একটি ব্যবসার ঋণ পরিশোধের ক্ষমতা নির্ধারণ করে। উদাহরণস্বরূপ, এটি একটি বিদ্যমান ক্রেডিট লাইনকে বিবেচনা করে না যা আপনি ঋণ পরিশোধ করতে ব্যবহার করতে পারেন বা ঋণ পরিশোধের জন্য আপনি যে স্টক বিক্রি করতে পারেন। তবে ভাল বা খারাপের জন্য, ঋণদাতারা ব্যবসার সচ্ছলতার অনুপাত জানতে পছন্দ করে।

আপনার সলভেন্সি রেশিও কিভাবে গণনা করবেন

ঋণদাতারা এটি করবে যখন তারা আপনার ব্যালেন্স শীট বিশ্লেষণ করবে; আপনাকে সংখ্যা ক্রাঞ্চ করতে হবে না। কিন্তু আপনি আপনার ব্যবসার সচ্ছলতার অনুপাত কীভাবে গণনা করবেন তা জানতে চাইতে পারেন, তাই আপনার প্রত্যাশাগুলি আপনার ব্যবসায়িক ঋণ পাওয়ার সম্ভাবনা রয়েছে কিনা তার সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ। প্রথমত, একটি সতর্কবাণী যে এটি গণিত-ভারী হতে চলেছে, কিন্তু আপনি যদি এটি গণনা করতে চান, তাহলে চারটি প্রধান ধরনের সচ্ছলতা অনুপাত রয়েছে যা ঋণদাতারা দেখেন৷

1. সুদের কভারেজ অনুপাত

আপনার কোম্পানী ঋণের সুদ প্রদান পরিচালনা করতে পারে? এটাই সুদের কভারেজ অনুপাত নির্ধারণ করে।

• গণিত: সুদের কভারেজ অনুপাত =EBIT/সুদের ব্যয়। (ইবিআইটি হল সুদ এবং করের আগে আয়)
• আপনি যে উত্তরটি খুঁজছেন: কিছু ঋণদাতা 2 নম্বর দেখতে পছন্দ করে, কিন্তু আরও 3 বা তার বেশি দেখতে পছন্দ করে। উদাহরণস্বরূপ, যদি আপনার কোম্পানির সুদ এবং ট্যাক্সের আগে আয় $300,000 হয় এবং আপনি $50,000 সুদে দেন, তাহলে আপনার সুদের কভারেজ অনুপাত 6 হবে। এই ক্ষেত্রে, আপনার ব্যবসার এই ঋণ পরিশোধ করতে সমস্যা হওয়া উচিত নয়।

2. ঋণ থেকে সম্পদের অনুপাত

কে কি মালিক? এই অনুপাতটি দেখায় যে আপনার ব্যবসার কতটা লোকেদের কাছে আপনার কোম্পানির অর্থ পাওনা আছে, বনাম কোম্পানির কতটা শেয়ারহোল্ডারদের মালিকানাধীন।

• গণিত: ঋণ থেকে সম্পদের অনুপাত=সম্পদ/ঋণ
• আপনি যে উত্তরটি খুঁজছেন: আপনি যদি গণিত করেন এবং 1 বা তার কম দিয়ে শেষ করেন, তাহলে ঋণদাতারা সেটাই দেখতে চান। যদি আপনার সংখ্যা 1-এর কম হয়, তাহলে আপনার কাছে ঋণের চেয়ে বেশি সম্পদ রয়েছে এবং আপনার কোম্পানি সম্ভবত একটি বেশ ভাল ক্রেডিট ঝুঁকি।

3. ইক্যুইটি অনুপাত

আপনার কোম্পানি কতটা স্বাস্থ্যকর? এটি বেশিরভাগ ইক্যুইটি বা ঋণ দ্বারা অর্থায়ন করা হয়? ঋণদাতারা যখন আপনার কোম্পানির ইক্যুইটি অনুপাত খোঁজেন তখন তারা এটিই জানতে চান।

• গণিত: ইক্যুইটি অনুপাত =মোট শেয়ারহোল্ডার ইক্যুইটি/মোট সম্পদ
• আপনি যে উত্তরটি খুঁজছেন:  আপনি এই ক্ষেত্রে শতাংশের সন্ধান করবেন এবং শতাংশ যত বেশি হবে তত ভাল। যদি আপনার গণিত দেখায় যে আপনার কাছে, বলুন, 80% বা তার বেশি, একজন ঋণদাতা বেশ খুশি হবেন। তার মানে আপনার কোম্পানির 20% ঋণ আছে। যখন আপনার 50% বা তার কম থাকে, তখনই একজন ঋণদাতা অস্বস্তিতে পড়ে। আপনার অনেক ঋণ আছে এবং আপনাকে উচ্চ লিভারেজ হিসেবে বিবেচনা করা হয়।

4. ঋণ থেকে ইক্যুইটি অনুপাত

আপনি কত ঋণ ব্যবহার করছেন, আপনার ব্যবসা চালানোর জন্য, আপনার নিজের ইক্যুইটি বনাম? এটি ইক্যুইটি অনুপাতের সাথে ভয়ঙ্করভাবে অনুরূপ শোনাতে পারে, কিন্তু আপনি দেখতে পাবেন, গণিতটি একটু ভিন্ন।

• গণিত: ঋণ থেকে ইক্যুইটি অনুপাত =বকেয়া ঋণ/ইক্যুইটি
• আপনি যে উত্তরটি খুঁজছেন: আপনি 1 এর থেকে কম একটি সংখ্যা খুঁজছেন। ধরা যাক যে আপনার ব্যবসার শেয়ারহোল্ডার ইক্যুইটিতে $100,000 আছে এবং আপনার $30,000 দায় রয়েছে। যদি তা হয় তবে আপনি $30,000 কে $100,000 দিয়ে ভাগ করবেন এবং আপনি 0.3 পাবেন। একজন ঋণদাতা সম্ভবত সেই সংখ্যাটি নিয়ে বেশ খুশি হবেন৷

তরলতা অনুপাত সম্পর্কে একটি শব্দ

তরলতার অনুপাত প্রায়শই সলভেন্সি অনুপাতের মতো একই শ্বাসে উল্লেখ করা হয় কারণ সেগুলিও একটি কোম্পানির স্বাস্থ্য পরিমাপ করে এবং সলভেন্সি হারের মতো, অনেকগুলি বিভিন্ন ধরণের তারল্য অনুপাত রয়েছে। তারল্য অনুপাতের ক্ষেত্রে, ঋণদাতারা কোম্পানির স্বল্পমেয়াদী স্বাস্থ্যের দিকে তাকিয়ে থাকে। আদর্শভাবে, আপনি উভয় অনুপাতই স্বাস্থ্যকর এবং শক্তিশালী হতে চান তবে আপনি বিশেষ করে সচ্ছলতার হারকে আকর্ষণীয় দেখাতে চান।

ঋণদাতারা ঋণের সাথে তারল্য অনুপাতের দিকে মনোযোগ দিয়ে দেখেন, বিশেষ করে যদি সেগুলিকে উচ্চ-ঝুঁকি হিসাবে বিবেচনা করা হয়। তারা আপনার হাতে কত নগদ আছে তা জানতে চায়, যদি আপনি এটি করতে সংগ্রাম করেন তবে ঋণ ফেরত দিতে। আপনি নগদ আছে? জায় বিক্রি করতে? কিন্তু, অন্তত তাত্ত্বিকভাবে, ঋণদাতা আপনার ব্যবসার তরলতার অনুপাত খুব বেশি শক্তিশালী না হলে সলভেন্সি অনুপাতগুলি আকর্ষণীয় মনে করতে পারে না।

নীচের লাইন

সচ্ছলতা অনুপাত সম্ভবত এমন কিছু নয় যা আপনি প্রায়শই ভাবেন, বিশেষ করে যদি আপনি একটি ব্যবসা চালানোর জন্য নতুন হন তবে ঋণদাতারা সেগুলি সম্পর্কে চিন্তা করছেন। আপনি বর্তমানে একটি ঋণের জন্য বাজারে না থাকলেও তাদের বোঝা একটি ভাল ধারণা। আপনি যদি আপনার সচ্ছলতার অনুপাত বিশ্লেষণ করেন এবং আবিষ্কার করেন যে সেগুলি ভাল অবস্থায় নেই, তাহলে এটি আপনাকে আপনার কোম্পানির আর্থিক স্বাস্থ্যের উন্নতি করতে অনুপ্রাণিত করতে পারে। এটা আপনার ব্যবসার জন্য ভালো, আপনি কোনো দিন ঋণ পেতে চান বা না চান।

ক্রেডিট তৈরির জন্য টিপস

• একজন ব্যক্তি বা ব্যবসা হিসাবে আপনার ক্রেডিট তৈরি করা সময়সাপেক্ষ এবং মাঝে মাঝে বিভ্রান্তিকর হতে পারে। সময়মতো আপনার বিল পরিশোধ করা ছাড়া আপনার ফলাফল সর্বাধিক করার জন্য এটি সর্বদা সহজবোধ্য নয়। একজন আর্থিক উপদেষ্টা আপনাকে একটি সম্পূর্ণ আর্থিক পরিকল্পনা তৈরি করতে সাহায্য করতে পারেন, যাতে আপনি কীভাবে আরও ক্রেডিট পাওয়ার যোগ্যতা অর্জন করতে পারেন তা অন্তর্ভুক্ত করে। সঠিক আর্থিক উপদেষ্টা খুঁজে পাওয়া কঠিন হতে হবে না। SmartAsset-এর বিনামূল্যের টুলটি আপনাকে তিনজন পর্যন্ত আর্থিক উপদেষ্টার সাথে মেলে যারা আপনার এলাকায় সেবা দেয় এবং কোনটি আপনার জন্য সঠিক তা নির্ধারণ করতে আপনি কোনো খরচ ছাড়াই আপনার উপদেষ্টার সাক্ষাৎকার নিতে পারেন। আপনি যদি একজন উপদেষ্টা খুঁজে পেতে প্রস্তুত হন যিনি আপনাকে আপনার আর্থিক লক্ষ্য অর্জনে সহায়তা করতে পারেন, তাহলে এখনই শুরু করুন।
• ব্যবসায়িক ক্রেডিট ক্রেডিট তৈরি করা আরও কঠিন হতে পারে কারণ এটি করার মতো পরিষ্কার উপায় নেই। আপনি কীভাবে আপনার ব্যবসার ক্রেডিট প্রতিষ্ঠা এবং তৈরি করতে পারেন সে সম্পর্কে আমাদের নিবন্ধটি পড়ে আরও জানতে পারেন।

ফটো ক্রেডিট:©iStock.com/MStudioImages, ©iStock.com/courtneyk, ©iStock.com/kate_sept2004