এখানে তিনটি আক্রমনাত্মক হাইব্রিড মিউচুয়াল ফান্ড রয়েছে যা ক্রিসিল হাইব্রিড 35+65-কে ক্রমাগতভাবে পরাজিত করেছে – ঝুঁকি এবং পুরস্কার উভয়ের ক্ষেত্রেই আক্রমণাত্মক সূচক৷
ক্রিসিল হাইব্রিড 35+65 - আক্রমনাত্মক সূচক হল আক্রমনাত্মক হাইব্রিড তহবিলের প্রতিনিধি শ্রেণী বেঞ্চমার্ক যা ন্যূনতম 65% ইক্যুইটি (সাধারণত অল্প বা কোন সালিসি) এবং বাকিগুলি বন্ডে রাখা বাধ্যতামূলক৷
সূচকে S&P BSE 200 TR(65%) এবং CRISIL কম্পোজিট বন্ড ফান্ড
সূচক (35%) রয়েছে। কম্পোজিট বন্ড সূচকের গড় পরিপক্কতা 7.19 বছর এবং এপ্রিলের তথ্যপত্র অনুসারে নিম্নলিখিত রচনাটি রয়েছে:
বিশ্লেষণটি 33টি আক্রমনাত্মক হাইব্রিড তহবিলের জন্য করা হয়েছিল, যার মধ্যে 20টি পাঁচ বছরেরও বেশি বয়সী ছিল। শুধুমাত্র এই বিভাগের জন্য ব্যবহৃত দুটি বেঞ্চমার্ক:NIfty 100 TRI এবং CRISIL হাইব্রিড 35+65 - আক্রমণাত্মক সূচক। অন্যান্য মিউচুয়াল ফান্ড বিভাগের ডেটা সহ অধ্যয়নের সম্পূর্ণ বিবরণ এখানে পাওয়া যাবে: এপ্রিল 2020 ইক্যুইটি মিউচুয়াল ফান্ড পারফরম্যান্স স্ক্রিনার
আমরা 1লা জানুয়ারী 2013 এবং 9ই এপ্রিল 2020 বাজি ধরে প্রতিটি সম্ভাব্য 1,2,3,4 এবং 5-বছরের বিনিয়োগ উইন্ডো বিবেচনা করি৷
আমরা সংজ্ঞায়িত করব একটি, রিটার্ন আউটপারফরমেন্স ধারাবাহিকতা =কতবার ফান্ড বিট ইনডেক্স/মোট কোন রিটার্ন নেই। উদাহরণস্বরূপ, বলুন আমাদের কাছে 100 13-বছরের রিটার্ন ডেটা পয়েন্ট রয়েছে এবং একটি তহবিল সেই 65টি ক্ষেত্রে সূচকের চেয়ে বেশি রিটার্ন পেয়েছে। তারপরে আউটপারফরমেন্স সঙ্গতি =65/100 =65% ফেরত দিন।
তারপরে আমরা ডাউনসাইড ক্যাপচার অনুপাত ব্যবহার করে একটি ডাউনসাইড সুরক্ষা ধারাবাহিকতা সংজ্ঞায়িত করি। এটি পরিমাপ করে যে একটি বেঞ্চমার্কের মাসিক কত ক্ষতি (যদি মাসিক রিটার্ন <0) একটি তহবিল ক্যাপচার করে। 80% এর পতন মানে একটি তহবিল সূচকের ক্ষতির মাত্র 80% ক্যাপচার করেছে। আরো পড়ুন: সক্রিয় মিউচুয়াল ফান্ডগুলি কি ক্ষতিকর সুরক্ষা প্রদান করে? নাকি এটা একটা মিথ?
ডাউনসাইড সুরক্ষা সামঞ্জস্যকে বিনিয়োগের সময়কালের সংখ্যা হিসাবে সংজ্ঞায়িত করা হয় যার জন্য তহবিলটি সূচকের থেকে কম পড়েছিল (নিম্ন ক্ষতির সম্মুখীন হয়েছে) সময়কালের মোট সংখ্যা দ্বারা ভাগ করা হয়। এটি প্রতিটি সম্ভাব্য 1,2,3,4 এবং 5-বছরের উইন্ডোর জন্য গণনা করা হয়৷
"চমৎকার" বা "সামঞ্জস্যপূর্ণ পারফর্মার" হিসাবে যোগ্যতা অর্জনের জন্য তহবিলের 1,2,3,4 এবং 5-বছর মেয়াদে 70% রিটার্ন আউটপারফরমেন্স ধারাবাহিকতা এবং 70% বা তার বেশি ক্ষতিকর সুরক্ষা ধারাবাহিকতা থাকা উচিত। পি>
এর অর্থ এই নয় যে অন্যান্য তহবিলগুলি যথেষ্ট ভাল নয় বা এই তহবিলগুলি ভবিষ্যতে ভাল করতে থাকবে! তিনটি তহবিলের জন্য রিটার্ন আউটপারফরমেন্স ধারাবাহিকতা এবং নিম্নমুখী সুরক্ষা সামঞ্জস্যের ডেটা নীচে সারণী করা হয়েছে৷
এই ফান্ডের বিস্তারিত পর্যালোচনা
https://www.youtube.com/watch?v=kdYM5acx7G4এই ফান্ডের বিস্তারিত পর্যালোচনা
https://www.youtube.com/watch?v=a2m92lsJWQsউপরে তালিকাভুক্ত তিনটি আক্রমনাত্মক হাইব্রিড তহবিলও নিফটি 100 টিআরআই ভাল করতে পেরেছে। বিশদ বিবরণ এখানে উপলব্ধ:এপ্রিল 2020 ইক্যুইটি মিউচুয়াল ফান্ড পারফরম্যান্স স্ক্রীনার। এই তহবিলে বিদ্যমান বিনিয়োগকারীরা তাদের ধরে রাখতে পারেন। নতুন বিনিয়োগকারীরা এগুলিকে তাদের মূল পোর্টফোলিও হোল্ডিং হিসাবে বিবেচনা করতে পারেন যেমন আগে ব্যাখ্যা করা হয়েছে: কেন আক্রমনাত্মক হাইব্রিড (ভারসাম্যপূর্ণ) মিউচুয়াল ফান্ডগুলি বৈচিত্র্যময় তহবিলের চেয়ে স্কোর করে এবং কোর ইক্যুইটি পোর্টফোলিও হোল্ডিং হিসাবে ব্যালেন্সড মিউচুয়াল ফান্ড ব্যবহার করে