রিয়েল এস্টেট ব্যয়বহুল। এবং বাণিজ্যিক রিয়েল এস্টেট? এটি সম্পর্কে ভুলে যান।
কিন্তু বাস্তবে, আপনি উচ্চ-মানের রিয়েল এস্টেট প্রকল্পে $100-এর মতো কম খরচে বিনিয়োগ করতে পারেন, এবং আপনাকে শনিবার সকাল 2টায় আপনার ভাড়াটেদের জন্য একটি টয়লেট খুলে ফেলতে হবে না!
কিভাবে? ক্রাউডফান্ডিং।
রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং বিনিয়োগের দৃশ্যে বিস্ফোরিত হয়েছে, যা নিয়মিত বিনিয়োগকারীদের বাণিজ্যিক রিয়েল এস্টেট ডিলগুলিতে অ্যাক্সেস দেয় যা আগে শুধুমাত্র ধনী (এবং ভালভাবে সংযুক্ত) জন্য উপলব্ধ ছিল।
কিন্তু রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং ঠিক কী এবং এটি কীভাবে কাজ করে? এবং ক্রাউড ফান্ডেড রিয়েল এস্টেটে বিনিয়োগের কিছু সুবিধা এবং অসুবিধাগুলি কী কী?
রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং বিনিয়োগকারীদের বাণিজ্যিক রিয়েল এস্টেট প্রকল্পে একটি (অপেক্ষাকৃত) ছোট ন্যূনতম বিনিয়োগের জন্য বিনিয়োগ করতে দেয়। বৃহত্তর রিয়েল এস্টেট প্রকল্পে বিনিয়োগ করার জন্য তহবিলগুলি একত্রিত করা হয়, নিয়মিতভাবে বিনিয়োগকারীদের লভ্যাংশ প্রদান করে৷
সূত্র:Giphy.com ক্রাউডফান্ডিংয়ের ধারণাটি নতুন নয় (কিকস্টার্টার, কেউ?), তবে সম্প্রতি পর্যন্ত, এটি খুচরা বিনিয়োগকারীদের জন্য উপলব্ধ ছিল না। কিন্তু জাম্পস্টার্ট আওয়ার বিজনেস স্টার্টআপস অ্যাক্ট 2016 সালে কার্যকর হয়েছিল এবং, প্রথমবারের মতো, "অ-স্বীকৃত" বিনিয়োগকারীদের বেসরকারী কোম্পানিগুলিকে সমর্থন করার অনুমতি দেয়৷
তার আগে, ব্যক্তিগত কোম্পানিতে বিনিয়োগ করার জন্য, বিনিয়োগকারীদের "অনুমোদিত" হতে হবে, যার অর্থ তাদের কমপক্ষে $1 মিলিয়ন নেট মূল্য থাকতে হবে (প্রাথমিক বাসস্থান সহ নয়) বা কমপক্ষে দুই বছরের জন্য কমপক্ষে $200,000 উপার্জন করতে হবে৷
বেশিরভাগ ক্রাউড ফান্ডেড রিয়েল এস্টেট প্ল্যাটফর্ম তাদের মার্কেটপ্লেসে বিস্তৃত ডিল, ব্যবহারকারী-বান্ধব ড্যাশবোর্ড এবং একটি সহজ অনবোর্ডিং প্রক্রিয়া অফার করে যাতে বিনিয়োগকারীদের দ্রুত বাণিজ্যিক রিয়েল এস্টেট ডিলে বিনিয়োগ শুরু করা যায়।
রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং হল বাণিজ্যিক রিয়েল এস্টেট প্রকল্পের জন্য মূলধন সংগ্রহের একটি উপায়, যার মধ্যে বিভিন্ন ধরনের বিনিয়োগ অন্তর্ভুক্ত থাকতে পারে;
ক্রাউড ফান্ডেড রিয়েল এস্টেটের জন্য সাধারণত দুই ধরনের বিনিয়োগ পাওয়া যায়:
রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং সাধারণত একটি প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমে করা হয় যা তাদের মার্কেটপ্লেসের মাধ্যমে বাণিজ্যিক রিয়েল এস্টেট ডিলে বিনিয়োগের প্রস্তাব দেয়। আপনি হয়তো শুনেছেন সেরা রিয়েল এস্টেট বিনিয়োগ সাইটের কিছু উদাহরণ হল CrowdStreet, Fundrise এবং Streitwise.
এই রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং সাইটগুলি আসন্ন বিনিয়োগের সুযোগগুলি ব্রাউজ করার একটি সহজ উপায় অফার করে, সেইসাথে ন্যূনতম বিনিয়োগ, চুক্তির সময়সীমা এবং প্রত্যাশিত রিটার্ন সহ প্রতিটি প্রকল্পের বিশদ বিবরণ দেখায়৷
ওয়েবসাইটগুলি সাধারণত প্রকল্পের মালিকদের সাথে সম্পর্ক পরিচালনা করে, যা "স্পন্সর" নামেও পরিচিত এবং সমস্ত বিনিয়োগের জন্য একটি প্ল্যাটফর্ম ফি চার্জ করে৷
স্পনসরদের একটি প্রকল্প থেকে আয়ের একটি কাটাও দেওয়া হয়, কারণ তারা প্রকল্প পরিচালনা করে, যার মধ্যে উন্নতি, অপারেশন এবং ঠিকাদার এবং সম্পত্তি ব্যবস্থাপনা কোম্পানির সাথে লেনদেন হয়।
সিকিউরিটিজ অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ কমিশন (SEC) দ্বারা একজন স্বীকৃত বিনিয়োগকারীকে এমন একজন ব্যক্তি হিসাবে সংজ্ঞায়িত করা হয় যিনি প্রতি বছর কমপক্ষে $200,000 (অথবা স্ত্রীর সাথে মিলিত $300,000) উপার্জন করেন বা তাদের প্রাথমিক বাসস্থানের বাইরে $1 মিলিয়ন (বা তার বেশি) নেট মূল্য রয়েছে৷
ক্রাউডফান্ডিং বাজার উন্মুক্ত করা সত্ত্বেও, কিছু ক্রাউডফান্ডিং সাইটে আপনাকে স্বতন্ত্র লেনদেনে বিনিয়োগ করার জন্য স্বীকৃত বিনিয়োগকারী হতে হবে।
অন্যদিকে, অ-স্বীকৃত বিনিয়োগকারীরা কেবল স্বীকৃতির জন্য যোগ্যতা পূরণ করে না, এবং কিছু ক্রাউডফান্ডিং বিনিয়োগের সীমাবদ্ধতা রয়েছে:
রিয়েল এস্টেট হল একটি সময়-পরীক্ষিত বিনিয়োগ যা মহান রিটার্ন প্রদান করতে পারে, কিন্তু যেকোন বিনিয়োগের মতোই সবসময় ঝুঁকি থাকে। ক্রাউডফান্ডেড রিয়েল এস্টেট খুচরা বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি নতুন সম্পদ শ্রেণী খুলেছে, কিন্তু এটি সবার জন্য নয়।
রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং অল্প পরিমাণে বিনিয়োগ করার এবং সম্ভাব্য উত্তেজনাপূর্ণ রিটার্ন পাওয়ার একটি সহজ উপায় অফার করে। কিন্তু এটা মনে রাখা গুরুত্বপূর্ণ যে রিয়েল এস্টেটে বিনিয়োগ করা স্বাভাবিকভাবেই ঝুঁকিপূর্ণ এবং ক্রাউডফান্ডিং এর ব্যতিক্রম নয়।
সূত্র:Giphy.com রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং এমন বিনিয়োগ নাও হতে পারে যাতে আপনার জীবনের সঞ্চয় - এমনকি আপনার সম্পদের একটি উল্লেখযোগ্য শতাংশও ফেলে দেওয়া যায়। কিন্তু আপনি যদি উচ্চ-ঝুঁকির, উচ্চ-পুরস্কারের সুযোগ খুঁজছেন তাহলে আপনি আপনার পোর্টফোলিওর একটি ছোট শতাংশের জন্য এটি বিবেচনা করতে পারেন।
বরাবরের মতো, আপনার পোর্টফোলিওতে যোগ করা যেকোনো বিনিয়োগ সম্পূর্ণরূপে বোঝার জন্য আপনার নিজের গবেষণা করা গুরুত্বপূর্ণ, এবং রিয়েল এস্টেট ক্রাউডফান্ডিং-এর মাধ্যমে, আপনি যে চুক্তিতে বিনিয়োগ করতে চাইছেন তার বিশদ বিবরণে ডুব দিতে হবে। এতে আর্থিক বিবৃতি পড়া এবং বিনিয়োগ যেখানে অবস্থিত সেই বাজার সম্পর্কে শেখা অন্তর্ভুক্ত থাকতে পারে।
আপনার সামগ্রিক পোর্টফোলিওতে রিয়েল এস্টেট কীভাবে মানানসই হতে পারে এবং আপনার স্বল্প- এবং দীর্ঘমেয়াদী লক্ষ্যে আপনাকে সাহায্য করতে আপনি একজন লাইসেন্সপ্রাপ্ত আর্থিক পেশাদারের সাথে পরামর্শ করতে পারেন।
শুরু করতে, আপনি বিনামূল্যে একটি ক্রাউডফান্ডিং প্ল্যাটফর্মে সাইন আপ করতে পারেন। বেশিরভাগ সাইটের জন্য একটি আবেদন পূরণ করতে হয় (যেমন একটি ব্যাঙ্ক অ্যাকাউন্টের জন্য সাইন আপ করা), এবং কিছু এমনকি আপনার স্বীকৃত বিনিয়োগকারীর অবস্থা নিশ্চিত করার প্রয়োজন হয় (যদিও বেশিরভাগ প্ল্যাটফর্ম এখন অ-অনুমোদিত বিনিয়োগকারীদের মিটমাট করে)।
তারপরে আপনি মার্কেটপ্লেসে ব্রাউজ করতে পারেন, এবং বিনিয়োগের জন্য উন্মুক্ত ডিলগুলি খুঁজে পেতে পারেন৷ আপনি চুক্তিটি চয়ন করতে পারেন, আবেদনটি সম্পূর্ণ করতে পারেন এবং তারপর বিনিয়োগের জন্য প্ল্যাটফর্মে তহবিল স্থানান্তর করতে পারেন৷ কিছু প্ল্যাটফর্ম আপনার কাছে থাকা প্রাসঙ্গিক প্রশ্ন জিজ্ঞাসা করার জন্য ডিল স্পনসরদের সাথে কনফারেন্স কলের অফার করে, এবং কিছু প্ল্যাটফর্ম এমনকি প্ল্যাটফর্মে বিনিয়োগকারীদের জন্য পোর্টফোলিও পরিচালনা পরিষেবাও অফার করে।
ব্যক্তিগত লেনদেনে বিনিয়োগের পাশাপাশি, অনেক প্ল্যাটফর্ম রিয়েল এস্টেট ইনভেস্টমেন্ট ট্রাস্ট (REITs) অফার করে যা এক সময়ে একাধিক প্রকল্পে বিনিয়োগ করে, একটি একক বিনিয়োগে বৈচিত্রপূর্ণ রিয়েল এস্টেট হোল্ডিং তৈরি করে। সর্বজনীনভাবে লেনদেন করা REIT-এর বিপরীতে, এই বিনিয়োগগুলির বাণিজ্য করার জন্য একটি বাজার নেই, এবং এটি একটি তরল বিনিয়োগ হিসাবে বিবেচিত হয়৷
ঠিক আছে, তাই ক্রাউড ফান্ডেড রিয়েল এস্টেটের ধারণাটি উত্তেজনাপূর্ণ এবং আপনি এতে ঝাঁপিয়ে পড়তে প্রস্তুত। দারুণ!
এই প্ল্যাটফর্মগুলির একটিতে আপনার অর্থ ড্রপ করার আগে এখানে কয়েকটি বিষয় বিবেচনা করতে হবে;
ক্রাউডফান্ডেড রিয়েল এস্টেট এখনও বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি মোটামুটি নতুন ধারণা, কিন্তু গত কয়েক বছরে এটি একটি কঠিন সম্পদ শ্রেণীতে পরিণত হয়েছে। উচ্চ-মানের প্ল্যাটফর্মের ক্রমবর্ধমান সংখ্যা, বিনিয়োগের জন্য আরও ধরনের সম্পদ এবং কঠিন রিটার্নের ট্র্যাক রেকর্ডের সাথে, এটি আপনার পোর্টফোলিওকে বৈচিত্র্যময় (এবং বুস্ট) করার একটি দুর্দান্ত উপায় হতে পারে।
কিন্তু রিয়েল এস্টেট বিনিয়োগ ঝুঁকি বহন করে, এবং আপনি প্রকৃত অর্থ হারাতে পারেন, এমনকি একটি ক্রাউডফান্ডিং প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমেও। যদিও এটি বিরল, কিছু ক্রাউড ফান্ডেড রিয়েল এস্টেট বিনিয়োগ সমস্ত বিনিয়োগকারীদের তহবিল হারিয়েছে। এটি একটি REIT তহবিলে বিনিয়োগ করে কিছুটা প্রশমিত করা যেতে পারে যা বেশ কয়েকটি প্রকল্পে বিনিয়োগ করে, তবে সর্বদা ক্ষতির ঝুঁকি থাকে৷
আপনি যদি আপনার পোর্টফোলিওকে একটি দীর্ঘস্থায়ী, ভাল-পারফর্মিং অ্যাসেট ক্লাসে বৈচিত্র্য আনতে চান এবং দীর্ঘমেয়াদে বিনিয়োগ করতে আপত্তি করবেন না, তাহলে ক্রাউড ফান্ডেড রিয়েল এস্টেট একটি দুর্দান্ত বিকল্প হতে পারে।